Triển vọng USD/CAD: Việc mua USD lấy cảm hứng từ Fed ít ôn hòa hơn có lợi cho các nhà giao dịch lạc quan

• USD/CAD phục hồi hơn nữa từ mức thấp nhất trong nhiều tuần trong bối cảnh USD mạnh lên sau FOMC.
• Giá Dầu thô suy yếu gần mức thấp hàng tuần và không hỗ trợ được đồng Loonie.
• Các nhà giao dịch hiện đang xem xét dữ liệu vĩ mô của Hoa Kỳ để tìm một số động lực trước NFP vào thứ Sáu.

Cặp USD/CAD được xây dựng dựa trên sự phục hồi vững chắc của ngày hôm trước từ vùng 1.3360-1.3355 hoặc mức thấp gần ba tuần và đạt được lực kéo tích cực trong ngày thứ hai liên tiếp vào thứ Năm. Đồng Đô la Mỹ (USD) vẫn được hỗ trợ tốt bởi triển vọng ít ôn hòa hơn của Cục Dự trữ Liên bang (Fed) về lãi suất, do đó, được coi là yếu tố chính đẩy cặp tiền tệ này trở lại gần mức đỉnh hàng tuần trong đầu phiên giao dịch châu Âu .

Đúng như dự đoán, Fed đã quyết định giữ nguyên mục tiêu lãi suất chính ở mức từ 5,25% -5,5% vào cuối cuộc họp chính sách kéo dài hai ngày vào thứ Tư và chỉ ra rằng lãi suất chính sách có thể sẽ đạt mức cao nhất. Ngân hàng trung ương Hoa Kỳ cũng bỏ tham chiếu lâu dài về khả năng tăng thêm chi phí đi vay. Trong cuộc họp báo sau cuộc họp, Chủ tịch Fed Jerome Powell cho biết việc cắt giảm lãi suất có thể sẽ bắt đầu vào một thời điểm nào đó trong năm nay, mặc dù đã bị đẩy lùi mạnh mẽ so với kỳ vọng về bất kỳ động thái nào như vậy vào tháng 3. Các nhà giao dịch đã nhanh chóng phản ứng và hiện đang định giá xác suất 38% Fed sẽ cắt giảm lãi suất vào tháng 3, giảm từ mức 59% trước thông báo và gần 90% một tháng trước. Điều này làm lu mờ báo cáo ADP đáng thất vọng của Hoa Kỳ, cho thấy các nhà tuyển dụng trong khu vực tư nhân đã thêm 107 nghìn việc làm trong tháng 1, thấp hơn kỳ vọng là 145 nghìn và con số được điều chỉnh giảm của tháng trước là 158 nghìn.

Trong khi đó, rủi ro địa chính trị xuất phát từ xung đột Trung Đông cùng với những lo ngại dai dẳng về việc tăng trưởng kinh tế Trung Quốc chậm lại tiếp tục đè nặng lên tâm lý nhà đầu tư. Ngược lại, điều này sẽ nâng đồng USD trú ẩn an toàn lên mức cao mới kể từ ngày 13 tháng 12. Hơn nữa, lượng hàng tồn kho của Mỹ tăng bất ngờ khiến giá Dầu thô giảm xuống gần mức thấp nhất trong nhiều ngày, điều này được cho là làm suy yếu đồng Loonie liên kết với hàng hóa và cung cấp một sự thúc đẩy bổ sung cho cặp USD/CAD. Theo dữ liệu từ Cơ quan Thông tin Năng lượng, tồn kho dầu thô của Mỹ bất ngờ tăng 1,23 triệu thùng trong tuần kết thúc vào ngày 29 tháng 1, trong khi tồn kho xăng tăng khoảng 1,16 triệu thùng. Ngoài ra, các tín hiệu ôn hòa gần đây từ Ngân hàng Canada (BoC), nói rằng lãi suất thấp hơn sẽ diễn ra vào cuối năm nay, hỗ trợ triển vọng cho một động thái tăng giá hơn nữa trong ngắn hạn đối với cặp tiền tệ.

Những người tham gia thị trường hiện đang xem xét dữ liệu kinh tế của Hoa Kỳ, trong đó có việc công bố Tuyên bố thất nghiệp hàng tuần thông thường và PMI Sản xuất ISM sau đó trong phiên giao dịch đầu tiên ở Bắc Mỹ. Ngoài ra, tâm lý rủi ro rộng hơn sẽ thúc đẩy nhu cầu USD, cùng với động lực giá dầu, sẽ cung cấp một số động lực có ý nghĩa cho cặp USD/CAD. Tuy nhiên, trọng tâm vẫn tập trung vào các chi tiết việc làm hàng tháng được theo dõi chặt chẽ của Hoa Kỳ, thường được gọi là báo cáo Bảng lương phi nông nghiệp (NFP) vào thứ Sáu. Trong khi đó, sự sụt giảm hơn nữa có thể ngăn cản những nhà đầu tư USD lên đặt cược mạnh mẽ và hóa ra lại là yếu tố duy nhất hạn chế mức tăng của cặp tiền tệ.

Các cấp độ kỹ thuật cần theo dõi

Từ góc độ kỹ thuật, giá giao ngay cho thấy khả năng phục hồi dưới Đường trung bình động đơn giản (SMA) 200 kỳ trên biểu đồ 4 giờ và sự phục hồi sau đó có lợi cho các nhà giao dịch tăng giá. Hơn nữa, các bộ dao động trên biểu đồ nói trên đã bắt đầu đạt được lực kéo tích cực và giữ trong vùng tăng giá trên biểu đồ hàng ngày. Điều này càng xác nhận triển vọng mang tính xây dựng và gợi ý rằng con đường ít trở ngại nhất đối với cặp USD/CAD là hướng lên. Tuy nhiên, bất kỳ động thái tăng giá nào nữa đều có khả năng gặp phải ngưỡng kháng cự mạnh trước mốc tâm lý 1,3500. Tiếp theo là rào cản hai đỉnh 1.3535-1.3540, nếu được xóa một cách dứt khoát sẽ tạo tiền đề cho động thái hướng tới giành lại mốc 1.3600 lần đầu tiên kể từ tháng 12.

Mặt khác, con số tròn 1.3400 hiện dường như đóng vai trò là mức hỗ trợ mạnh ngay lập tức trước đường SMA 200 kỳ trên biểu đồ 4 giờ , hiện được chốt ở gần khu vực 1.3380. Một số hoạt động bán tiếp theo, dẫn đến sự trượt giá tiếp theo bên dưới mức dao động thấp qua đêm, xung quanh vùng 1,3360-1,3355, sẽ được coi là tác nhân mới kích hoạt các nhà giao dịch theo xu hướng giảm giá và khiến cặp USD/CAD dễ bị kiểm tra mốc 1,3300.

Biểu đồ 4 giờ USD/CAD

Haresh Menghani