Yên Nhật giữ nguyên vị thế khi Đô la Mỹ mất giá do Fedspeak ôn hòa

• Đồng Yên Nhật chịu áp lực giảm giá vì các nhà giao dịch kỳ vọng BoJ sẽ trì hoãn việc tăng lãi suất thêm.
• Biên bản cuộc họp của BoJ nhấn mạnh sự đồng thuận giữa các thành viên về nhu cầu phải duy trì cảnh giác liên quan đến rủi ro lạm phát.
• Các nhà giao dịch đang chờ đợi Tổng sản phẩm quốc nội hằng năm của Hoa Kỳ trong quý thứ hai, dự kiến ​​công bố vào thứ năm.

Yên Nhật (JPY) vẫn ở mức thấp so với Đô la Mỹ (USD) sau biên bản cuộc họp chính sách tháng 7 của Ngân hàng Nhật Bản (BoJ) được công bố vào thứ năm. JPY đang phải đối mặt với nhiều thách thức khi các nhà giao dịch kỳ vọng BoJ sẽ cân nhắc trước khi tăng lãi suất thêm.

Biên bản cuộc họp chính sách tiền tệ của BoJ đã thể hiện sự đồng thuận của các thành viên về tầm quan trọng của việc duy trì cảnh giác đối với rủi ro lạm phát vượt quá mục tiêu. Một số thành viên chỉ ra rằng việc tăng lãi suất lên 0,25% sẽ phù hợp như một cách để điều chỉnh mức hỗ trợ tiền tệ. Một số khác cho rằng việc điều chỉnh vừa phải đối với hỗ trợ tiền tệ cũng sẽ phù hợp.

Đồng đô la Mỹ chịu áp lực giảm giá từ khả năng Cục Dự trữ Liên bang Hoa Kỳ (Fed) sẽ tiếp tục cắt giảm lãi suất trong các cuộc họp chính sách sắp tới. Theo Công cụ FedWatch của CME, thị trường đang định giá khoảng 50% khả năng Fed sẽ khấu trừ tổng cộng 75 điểm cơ bản xuống phạm vi 4,0-4,25% vào cuối năm nay.

Các nhà giao dịch hiện đang tập trung vào việc công bố Tổng sản phẩm quốc nội (GDP) hàng năm cuối cùng của Hoa Kỳ cho quý thứ hai (Q2) dự kiến ​​sẽ được công bố vào cuối ngày. Dữ liệu lạm phát của Tokyo sẽ được chú ý vào thứ Sáu, có thể cung cấp thêm hướng dẫn về triển vọng kinh tế và các động thái chính sách tiền tệ tiềm năng của Ngân hàng Nhật Bản.

Bản tóm tắt hàng ngày Biến động thị trường: Yên Nhật mất giá do lo ngại BoJ trì hoãn việc tăng lãi suất

• Thống đốc Cục Dự trữ Liên bang Adriana Kugler cho biết hôm thứ Tư rằng bà "ủng hộ mạnh mẽ" quyết định cắt giảm lãi suất nửa điểm của Fed vào tuần trước. Kugler nói thêm rằng sẽ phù hợp nếu thực hiện thêm các đợt cắt giảm lãi suất nếu lạm phát tiếp tục giảm như dự kiến, theo Bloomberg.
• Thống đốc Cục Dự trữ Liên bang Michelle Bowman tuyên bố hôm thứ Ba rằng các chỉ số lạm phát chính vẫn "cao hơn đáng kể" so với mục tiêu 2%, kêu gọi thận trọng khi Fed tiến hành cắt giảm lãi suất. Mặc dù vậy, bà bày tỏ sự ưu tiên cho cách tiếp cận thông thường hơn, ủng hộ việc giảm một phần tư điểm phần trăm.
• Chỉ số niềm tin người tiêu dùng Hoa Kỳ giảm xuống 98,7 vào tháng 9 từ mức 105,6 đã điều chỉnh vào tháng 8. Con số này ghi nhận mức giảm lớn nhất kể từ tháng 8 năm 2021.
• Vào thứ Ba, Thống đốc BoJ Kazuo Ueda cho biết ngân hàng trung ương có thời gian để đánh giá thị trường và điều kiện kinh tế trước khi thực hiện bất kỳ điều chỉnh chính sách nào, báo hiệu rằng không có sự cấp bách nào để tăng lãi suất một lần nữa. Ueda cũng lưu ý rằng lãi suất thực tế của Nhật Bản vẫn ở mức âm sâu sắc, điều này đang giúp kích thích nền kinh tế và đẩy giá lên.
• Chủ tịch Fed Minneapolis Neel Kashkari cho biết hôm thứ Hai rằng ông tin rằng nên và sẽ có thêm các đợt cắt giảm lãi suất vào năm 2024. Tuy nhiên, theo Reuters, Kashkari kỳ vọng các đợt cắt giảm trong tương lai sẽ nhỏ hơn đợt cắt giảm trong cuộc họp tháng 9.
• Chủ tịch Fed Chicago Austan Goolsbee lưu ý, “Có thể sẽ cần nhiều đợt cắt giảm lãi suất hơn nữa trong năm tới, lãi suất cần phải giảm đáng kể”. Ngoài ra, Chủ tịch Fed Atlanta Raphael Bostic cho biết nền kinh tế Hoa Kỳ đang gần với mức lạm phát và thất nghiệp bình thường và ngân hàng trung ương cũng cần chính sách tiền tệ "bình thường hóa", theo Reuters.
• Vào thứ Hai, "nhà ngoại giao tiền tệ hàng đầu" mới của Nhật Bản, Atsushi Mimura, đã tuyên bố trong một cuộc phỏng vấn với NHK rằng các giao dịch chênh lệch Yên tích lũy trong quá khứ có khả năng đã được gỡ bỏ phần lớn. Mimura cảnh báo rằng nếu các giao dịch như vậy tăng trở lại, điều này có thể dẫn đến sự biến động thị trường gia tăng. "Chúng tôi luôn theo dõi thị trường để đảm bảo điều đó không xảy ra", ông nói thêm.

Phân tích kỹ thuật: USD/JPY vượt qua kênh giảm dần đến gần 145,00

USD/JPY giao dịch quanh mức 145,00 vào thứ năm. Phân tích biểu đồ hàng ngày cho thấy cặp tiền này đã vượt qua kênh giảm dần, cho thấy khả năng suy yếu của xu hướng giảm giá. Ngoài ra, Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) 14 ngày đã di chuyển trên mức 50, cho thấy động lực chuyển từ tâm lý giảm giá sang tăng giá.

Về mặt tích cực, cặp USD/JPY có thể kiểm tra vùng xung quanh mức cao nhất trong sáu tuần là 149,40.

Về mặt hỗ trợ, cặp USD/JPY có thể kiểm tra ranh giới trên ngay lập tức của kênh giảm dần, quanh mức 144,00, tiếp theo là Đường trung bình động hàm mũ (EMA) chín ngày ở mức 143,62. Sự trở lại kênh giảm dần sẽ củng cố xu hướng giảm giá và dẫn cặp tiền này đến mục tiêu là vùng 139,58, mức thấp nhất kể từ tháng 6 năm 2023.

USD/JPY: Biểu đồ hàng ngày

Akhtar Faruqui