Cách sử dụng 4 đường MA phổ biến trong phân tích kỹ thuật

Đường trung bình động (MA) là gì?

Đường trung bình động cho thấy mức trung bình của các thanh giá trong một số khoảng thời gian nhất định. Chỉ báo này ”di động” bởi vì mỗi điểm dữ liệu được tính bằng cách sử dụng dữ liệu từ số khoảng thời gian X trước đó. Các đường trung bình động một cách trực quan làm mịn dữ liệu giá để tạo thành một chỉ báo xu hướng.

Cách sử dụng các đường trung bình động trong phân tích kỹ thuật

Các đường trung bình động này có thể được sử dụng để xác định hướng của xu hướng hoặc xác định các mức hỗ trợ và kháng cự tiềm năng. Chúng cũng tạo thành nền tảng cho nhiều chỉ báo kỹ thuật và lớp phủ khác, chẳng hạn như Bollinger Bands, MACD và McClellan Oscillator.

Biểu đồ chỉ số VNIndex với các loại chỉ báo đường trung bình cùng khung thời gian nhưng có cách biểu diễn bởi công thức tính toán.

Hai loại đường trung bình phổ biến nhất là Đường trung bình trượt đơn giản (SMA) và Đường trung bình động theo hàm mũ (EMA). Đường trung bình động đơn giản (SMA) là mức trung bình thực của giá trong khung thời gian được chỉ định, trong khi đường trung bình động theo cấp số nhân (EMA) có trọng số hơn đối với các mức giá gần đây hơn. Các loại đường trung bình động đặc biệt khác cũng có sẵn trong các công cụ biểu đồ của chúng tôi, bao gồm DEMA, Hull Moving Average, KAMA và TEMA.

Chỉ báo chậm

Vì đường trung bình động dựa trên dữ liệu trong quá khứ, nên chỉ báo này có xu hướng chậm so với dữ liệu giá; đường trung bình động càng dài thì độ trễ càng lớn.

Đường trung bình động hàm mũ 10 ngày sẽ ôm giá khá chặt chẽ và quay đầu ngay sau khi giá đảo chiều, được xem như chỉ báo ngắn hạn. Ngược lại, đường trung bình động 50 ngày chứa nhiều dữ liệu trong quá khứ khiến nó làm chậm lại. Phải mất một biến động giá lớn hơn và lâu hơn để đường trung bình động 50 ngày thay đổi hướng đi.

Yếu tố độ trễ này cần được ghi nhớ khi chọn đường trung bình động phù hợp cho biểu đồ của bạn. Mức độ ưu tiên của đường trung bình động phụ thuộc vào mục tiêu, phong cách phân tích và thời gian. Các nhà biểu đồ nên thử nghiệm với cả hai loại đường trung bình động cũng như các khung thời gian khác nhau để tìm ra sự phù hợp nhất.

Xác định xu hướng

Xu hướng của đường trung bình động truyền tải thông tin quan trọng về giá cả, cho dù đường trung bình đó là đơn giản hay hàm mũ. Đường trung bình động tăng cho thấy giá nói chung đang tăng. Đường trung bình động giảm cho thấy giá trung bình đang giảm. Đường trung bình động dài hạn tăng phản ánh xu hướng tăng dài hạn. Đường trung bình động ngắn hạn giảm phản ánh xu hướng giảm trong ngắn hạn.

Phía trên là biểu đồ của HPG với đường MA20 Weekly từ tháng 3/2020 đến tháng 8/2022. Chúng ta có thể thấy, trong pha tăng từ tháng 3/ 2020 đến tháng 1/2021 đa phần giá nằm trên đường MA20. Điều tương tự cũng xảy ra trong pha giảm.

Hai đường MA giao cắt

Sự giao nhau trong xu hướng tăng xảy ra khi đường trung bình ngắn hơn cắt lên trên đường trung bình dài hơn. Đây còn được gọi là cây thánh giá vàng. Sự giao nhau trong xu hướng giảm xảy ra khi đường trung bình động ngắn hơn cắt xuống bên dưới đường trung bình động dài hơn. Đây được gọi là một cây thánh giá tử thần Sự giao nhau của đường trung bình động tạo ra các tín hiệu có độ trễ. Các khoảng thời gian trung bình động càng dài, độ trễ trong các tín hiệu càng lớn.

Ngoài ra, phương pháp giao nhau ba liên quan đến ba đường trung bình động. Một lần nữa, tín hiệu được tạo ra khi đường trung bình động ngắn nhất cắt hai đường trung bình động dài hơn. Một hệ thống giao nhau ba đơn giản có thể bao gồm các đường trung bình động 10 ngày và 20 ngày, 50 ngày.

Khi xem xét dải băng đường trung bình gồm nhiều mốc thời gian khác nhau. Trong giai đoạn chuyển pha (đảo chuyển), những đường trung bình động có xu hướng nhiễu loạn; nhưng sau thời điểm đó những dải băng trung bình động được hình thành. Khi những đường MA ngắn hạn lần lượt xếp trên đường MAa dài hạn hơn thì đây là tín hiệu cho một xu hướng tăng bền vững. Ngược lại, khi MA200 xếp trên MA100 trên MA50 thì đây là tín hiệu cho nhịp điều chỉnh dài hạn kéo dài.

Kháng cự và hỗ trợ

Đường trung bình động cũng có thể hoạt động như hỗ trợ trong xu hướng tăng và kháng cự trong xu hướng giảm. Xu hướng tăng ngắn hạn có thể tìm thấy hỗ trợ gần đường trung bình động đơn giản 20 ngày, cũng được sử dụng trong Dải Bollinger.

Xu hướng tăng dài hạn có thể tìm thấy hỗ trợ gần đường trung bình động đơn giản 200 ngày, đây là đường trung bình động dài hạn phổ biến nhất.

Biểu đồ ACB áp dụng trung bình động MA50; sau tín hiệu phục hồi vượt lên trên MA50 cuối năm 2022, giá ACB tiếp nhận MA50 trở thành hỗ trợ. Trường hợp ACB thủng MA50 bước vào xu hướng điều chỉnh thì đường MA50 này trở thành kháng cự gây áp lực bán.

Tóm lại, đường trung bình động là các chỉ báo theo xu hướng nhưng có độ trễ. Khi đã ở trong một xu hướng, các đường trung bình động sẽ giữ bạn ở lại, nhưng cũng đưa ra các tín hiệu muộn. Đừng mong đợi bán ở đỉnh và mua ở dưới bằng cách sử dụng các đường trung bình động.

Như với hầu hết các công cụ phân tích kỹ thuật, đường trung bình động không nên được sử dụng riêng mà phải kết hợp với các công cụ bổ sung khác. Ví dụ, các nhà biểu đồ có thể sử dụng đường trung bình động để xác định xu hướng tổng thể và sau đó sử dụng RSI để xác định mức mua quá nhiều hoặc bán quá mức.