Dự báo giá Bitcoin: Phe mua đứng yên tại mức hỗ trợ quan trọng trong bối cảnh áp lực giảm giá dai dẳng

• Bitcoin tăng trên mức 87.000 đô la vào thứ Ba sau khi giảm 4,51% vào ngày hôm trước, thử nghiệm vùng nhu cầu quan trọng.
• Dữ liệu kinh tế vĩ mô đáng thất vọng của Hoa Kỳ và tín hiệu về việc BoJ tăng lãi suất vào tháng 12 đã thúc đẩy tâm lý tránh rủi ro trên thị trường toàn cầu vào thứ Hai.
• Triển vọng cắt giảm lãi suất của Fed vào tuần tới có thể thúc đẩy nhu cầu về Bitcoin trong bối cảnh dòng vốn ETF chảy vào nhẹ.

Bitcoin (BTC) giao dịch trên mức 87.000 đô la vào thời điểm viết bài hôm thứ Ba, sau khởi đầu tháng 12 ảm đạm do sự suy giảm của ngành sản xuất Hoa Kỳ và khả năng Ngân hàng Nhật Bản (BoJ) tăng lãi suất trong quyết định chính sách tiền tệ tiếp theo. Nhìn chung, điều này có thể tác động tiêu cực đến các giao dịch chênh lệch lãi suất dựa trên đồng Yên.

Tuy nhiên, khả năng Cục Dự trữ Liên bang Hoa Kỳ cắt giảm lãi suất có thể làm tăng nhu cầu từ các tổ chức. Về mặt kỹ thuật, Bitcoin đang giữ trên vùng nhu cầu quan trọng từ 80.600 đến 84,73 đô la, có thể hấp thụ áp lực cung sắp tới.

Dữ liệu PMI yếu của Hoa Kỳ và kế hoạch tăng lãi suất của Nhật Bản gây áp lực lên Bitcoin

Chỉ số Nhà quản trị mua hàng (PMI) sản xuất ISM của Hoa Kỳ được công bố vào thứ Hai - dựa trên hoạt động kinh doanh của các công ty sản xuất - ở mức 48,2 vào tháng 11, giảm so với mức 48,7 vào tháng 10, thấp hơn kỳ vọng là 48,6. Dữ liệu PMI dưới 50 cho thấy sự suy giảm trong lĩnh vực này, điều này có thể báo hiệu áp lực gia tăng đối với các công ty sau khi Hoa Kỳ tăng thuế quan.

Theo một quan điểm cứng rắn hơn, Ngân hàng Nhật Bản đang xem xét tăng lãi suất vào ngày 19 tháng 12, điều này sẽ làm tăng chi phí vay Yên, tác động tiêu cực đến các giao dịch chênh lệch lãi suất (carry trade) bằng Yên - như đã thấy trên thị trường tài chính toàn cầu hôm thứ Hai. Nếu điều này dẫn đến làn sóng bán tháo trên các thị trường tài chính truyền thống, nhu cầu vàng có thể sẽ tăng lên , trong khi Bitcoin có thể bị ảnh hưởng do mối tương quan ngày càng tăng với thị trường chứng khoán Mỹ .

Tâm lý e ngại rủi ro tăng cao trong các sản phẩm phái sinh Bitcoin

Giữa những khó khăn kinh tế vĩ mô, thị trường phái sinh đang trải qua sự thiếu hụt niềm tin của nhà đầu tư. Dữ liệu của CoinGlass cho thấy Hợp đồng mở (OI) hợp đồng tương lai BTC đã giảm 2,17% trong 24 giờ qua, xuống còn 56,48 tỷ đô la, cho thấy các nhà giao dịch đang giảm bớt rủi ro vốn khi kỳ vọng về sự phục hồi đang phai nhạt.

Ngoài ra, khối lượng thanh lý vị thế mua dài hạn là 178,85 triệu đô la vượt xa khối lượng thanh lý vị thế bán ngắn hạn là 54,33 triệu đô la trong 24 giờ qua, cho thấy sự xóa sổ lớn hơn các vị thế tăng giá.

Bitcoin có thể phục hồi không?

Mặc dù dữ liệu PMI Sản xuất ISM tháng 11 của Hoa Kỳ được công bố hôm thứ Hai không đạt kỳ vọng, Công cụ FedWatch của CME Group cho thấy 87% khả năng Fed sẽ cắt giảm lãi suất 25 điểm cơ bản xuống còn 3,50%-3,75% tại cuộc họp ngày 9-10 tháng 12. Thông thường, việc cắt giảm lãi suất cho phép các nhà đầu tư tăng khả năng chấp nhận rủi ro khi chi phí vay vốn giảm.

Trong trường hợp này, các Quỹ Giao dịch Trao đổi (ETF) Bitcoin giao ngay của Hoa Kỳ có thể đón nhận dòng vốn lớn, có khả năng thúc đẩy tâm lý chung của thị trường. Tính đến thứ Hai, các ETF Bitcoin giao ngay của Hoa Kỳ nắm giữ 111,94 tỷ đô la tổng tài sản ròng, sau bốn ngày liên tiếp dòng vốn chảy vào.

Triển vọng kỹ thuật: Bitcoin báo hiệu khả năng hình thành đáy

Bitcoin đã phục hồi 1% tính đến thứ Ba sau khi hình thành mô hình nến Marubozu giảm giá vào ngày hôm trước. Tuy nhiên, đà phục hồi từ mức 83.822 đô la vào thứ Hai đã đẩy giá đóng cửa hàng ngày lên trên 86.000 đô la, phản ánh nhu cầu mạnh mẽ giữa mức đóng cửa ngày 22 tháng 11 ở mức 84.739 đô la và mức thấp nhất ngày 21 tháng 11 ở mức 80.600 đô la.

Tuy nhiên, nếu Bitcoin đóng cửa ở mức dưới 80.600 đô la, giá có thể kiểm tra mức thấp nhất trong tháng 4 là 74.508 đô la.

Chỉ số Sức mạnh Tương đối (RSI) đang ở mức 35 trên biểu đồ hàng ngày, đang chật vật duy trì trên vùng quá bán và cho thấy áp lực bán mạnh mẽ. Đồng thời, đường Trung bình Động Hội tụ Phân kỳ (MACD) mất đà tăng và dịch chuyển về phía đường tín hiệu. Nếu các đường trung bình cắt nhau, điều này sẽ cho thấy sự dịch chuyển giảm trong đà xu hướng và phát ra tín hiệu bán.

Để khôi phục lại xu hướng tăng, Bitcoin cần vượt lên trên mức 92.800 đô la, vốn đã đóng cửa giá vào tuần trước, tránh được một cú đóng cửa mạnh mẽ trên mức này. Nếu phe mua BTC giành lại được mức này, đà tăng đột phá có thể hướng đến mốc 98.200 đô la, được đánh dấu bằng mức thấp nhất vào ngày 22 tháng 6.

Vishal Dixit