Vàng cố gắng phục hồi sau khi từ chối mức hỗ trợ 3.300 đô la nhưng sức mạnh của đồng đô la hạn chế mức tăng

• Giá vàng phục hồi một phần mức lỗ sau khi bị từ chối ở mức 3.300 đô la.
• Kỳ vọng về lãi suất và lợi suất tăng hỗ trợ đồng Đô la, hạn chế đà tăng của giá vàng thỏi.
• Phe mua và phe bán XAU/USD đang đấu tranh để đẩy giá ra khỏi phạm vi hẹp.

Vàng (XAU/USD) đang giảm giá vào thứ Năm khi các nhà giao dịch tiếp nhận dữ liệu Doanh số Bán lẻ của Hoa Kỳ và chờ đợi thêm bình luận từ các quan chức Cục Dự trữ Liên bang (Fed). Kim loại màu vàng này đang giao dịch gần mức 3.335 đô la tại thời điểm viết bài, giảm 0,30% trong ngày.

Do thời điểm Cục Dự trữ Liên bang (Fed) cắt giảm lãi suất vẫn chưa chắc chắn, một số thành viên của ngân hàng trung ương dự kiến sẽ có bài phát biểu trong suốt cả ngày. Những bình luận của Thống đốc Adriana Kugler, Chủ tịch San Francisco Mary Daly, Thống đốc Lisa Cook và Thống đốc Christopher Waller sẽ được theo dõi sát sao.

Cho đến nay, bình luận của Kugler rằng việc giữ lãi suất ổn định "trong một thời gian" là hợp lý đã củng cố kỳ vọng rằng việc cắt giảm lãi suất chỉ có thể diễn ra vào cuối năm (có khả năng chỉ vào tháng 10).

Ngoài ra, vàng thỏi còn đóng vai trò là nơi trú ẩn an toàn trong thời kỳ kinh tế bất ổn. Điều này khiến lịch kinh tế Hoa Kỳ trở nên đáng chú ý. Hôm thứ Năm, dữ liệu Doanh số Bán lẻ của Hoa Kỳ trong tháng 6 đã vượt ước tính, tăng 0,6% trong tháng 6, cao hơn mức 0,1% mà các nhà kinh tế dự kiến. Điều này đánh dấu một bước chuyển tích cực cho xu hướng chi tiêu tiêu dùng, vốn đã giảm 0,9% trong tháng 5. Số đơn xin trợ cấp thất nghiệp cũng tốt hơn dự kiến, tiếp tục hỗ trợ đồng Đô la Mỹ và gây áp lực lên giá Vàng.

Bản tóm tắt hàng ngày về biến động thị trường: Vàng chờ đợi bài phát biểu quan trọng của Fed khi sự không chắc chắn về thời điểm cắt giảm lãi suất vẫn còn

• Nhóm Kiểm soát Doanh số Bán lẻ (Retail Sales Control Group), loại trừ các thành phần dễ biến động như ô tô, xăng dầu và vật liệu xây dựng, cung cấp bức tranh rõ ràng hơn về chi tiêu tiêu dùng cốt lõi. Chỉ số này được coi là thước đo chính xác hơn về hoạt động bán lẻ cơ bản và nhu cầu tiêu dùng tổng thể. Mức tăng 0,5% trong tháng 6 sau mức tăng 0,2% trong tháng 5 cho thấy chi tiêu tiêu dùng mạnh hơn, điều này thường hỗ trợ tăng trưởng kinh tế.
• Biên bản cuộc họp tháng 6 của Ủy ban Thị trường Mở Liên bang (FOMC) cho thấy phần lớn các thành viên Fed vẫn còn do dự trong việc thay đổi lập trường chính sách tiền tệ hạn chế khi chưa có dấu hiệu rõ ràng hơn về giảm phát. Mặc dù thị trường lao động đã cho thấy những dấu hiệu phục hồi, nhưng tác động của thuế quan đối với lạm phát vẫn là một mối lo ngại chính. Quan điểm cứng rắn này của các thành viên đã gây áp lực lên giá vàng, vốn thường biến động ngược chiều với cả lãi suất và đồng đô la Mỹ.
• Chỉ số giá tiêu dùng (CPI) tháng 6 của Hoa Kỳ, được công bố vào thứ Ba, phản ánh tình trạng lạm phát dai dẳng ở cấp độ người tiêu dùng, đặc biệt là khi lạm phát cơ bản tăng lên 2,9% so với cùng kỳ năm trước từ mức 2,8% trong tháng 5, xa rời mục tiêu 2% của Fed. Điều này cho thấy áp lực giá vẫn ở mức cao, đặc biệt là trong các dịch vụ và lĩnh vực thiết yếu, những lĩnh vực mà Fed đang theo dõi chặt chẽ.
• Ngược lại, dữ liệu Chỉ số Giá Sản xuất (PPI) của Hoa Kỳ công bố hôm thứ Tư cho thấy không có sự tăng trưởng hàng tháng và có sự chậm lại về giá trị hàng năm. Điều này cho thấy chi phí đầu vào thượng nguồn đang giảm, điều này cuối cùng có thể được phản ánh vào lạm phát tiêu dùng thấp hơn, mặc dù không phải ngay lập tức.
• Theo Công cụ FedWatch của CME, khả năng cắt giảm lãi suất tại cuộc họp tháng 9 hiện ở mức 52,4%, trong khi triển vọng Fed giữ nguyên lãi suất ở mức 4,25%-4,50% tại cùng cuộc họp là 44,3%.

Phân tích kỹ thuật: Giá vàng tăng và giảm trong khoảng từ 3.330 đến 3.371 đô la

Nến hàng ngày gần đây nhất trên biểu đồ Vàng là nến quay, được đánh dấu bằng thân nến nhỏ và bấc trên và dưới dài, báo hiệu trạng thái do dự của những người tham gia thị trường.

Nến này hình thành gần đỉnh của mô hình tam giác đối xứng được giới hạn bởi các đường xu hướng hội tụ. Giá đang củng cố giữa ngưỡng hỗ trợ tâm lý 3.300 đô la và mức thoái lui Fibonacci 23,6% của đợt biến động giá thấp-cao tháng 4 tại 3.371 đô la.

Vị trí của con quay cho thấy cả người mua và người bán đều không thể duy trì quyền kiểm soát, bất chấp những nỗ lực trước đó theo cả hai hướng.

Đáng chú ý, giá đóng cửa ngay trên Đường trung bình động đơn giản 50 ngày (SMA) ở mức 3.324 đô la, hiện đóng vai trò là mức hỗ trợ quan trọng.

Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) vẫn trung tính ở mức 51, củng cố thêm giai đoạn củng cố hiện tại.

Nến này, đang nằm trong một biên độ hẹp và ngay trước vùng đột phá tiềm năng, có thể là dấu hiệu báo trước cho một động thái quyết định hơn. Các nhà giao dịch nên theo dõi chặt chẽ để tìm kiếm sự xác nhận trong nến tiếp theo. Nếu giá vượt qua mức 3.371 đô la, XAU/USD có thể tăng lên vùng 3.400-3.450 đô la. Trong khi đó, nếu giá phá vỡ xuống dưới 3.300 đô la, phe bán có thể nhắm đến đường SMA 100 ngày ở mức 3.222 đô la.

Tammy Da Costa, CFTe®