Triển vọng dầu mỏ: Hoa Kỳ nhắm mục tiêu vào Nga và các đối tác thương mại của nước này

Giá dầu đã tăng cao trong tuần này. Hôm nay, chúng ta sẽ thảo luận về các thông báo gần đây về thỏa thuận thương mại và tối hậu thư dành cho Nga cùng các đối tác thương mại của họ, cũng như tình hình thị trường dầu mỏ Hoa Kỳ hàng tuần. Báo cáo sẽ được kết thúc bằng phân tích kỹ thuật biểu đồ hàng ngày của WTI .

Nỗi lo về chiến tranh thương mại dịu bớt khi Nga hiện đang nằm trong tầm ngắm của Hoa Kỳ

Hạn chót áp thuế của Hoa Kỳ vào ngày 1 tháng 8 là vào ngày mai. Tuy nhiên, kể từ báo cáo gần đây nhất của chúng tôi, EU và Hoa Kỳ đã đồng ý về các điều khoản của thỏa thuận thương mại. Theo Nhà Trắng, "Thỏa thuận này củng cố nền kinh tế và năng lực sản xuất của Hoa Kỳ. EU sẽ mua 750 tỷ đô la năng lượng của Hoa Kỳ và thực hiện các khoản đầu tư mới trị giá 600 tỷ đô la vào Hoa Kỳ , tất cả vào năm 2028." Hơn nữa, Hoa Kỳ sẽ áp đặt mức thuế 15% đối với hàng xuất khẩu của Châu Âu sang Hoa Kỳ, nhưng "thuế quan theo ngành đối với thép, nhôm và đồng sẽ không thay đổi". Hơn nữa, về mặt thỏa thuận thương mại, theo Reuters, Hoa Kỳ và Trung Quốc vào thứ Ba tuần này đã đồng ý tìm cách gia hạn lệnh đình chiến thuế quan kéo dài 90 ngày, dự kiến sẽ hết hạn vào giữa tháng 8. Mặc dù chúng ta nên lưu ý rằng Tổng thống Trump vẫn cần phê duyệt việc gia hạn đã đề cập ở trên. Nhìn chung, việc thị trường giảm bớt lo ngại về một cuộc chiến thương mại có thể xảy ra với EU sau ngày 1 tháng 8 dường như đã giảm bớt. Do đó, với việc thị trường lo ngại về khả năng cản trở tăng trưởng kinh tế toàn cầu giảm bớt, giá dầu có thể đã tăng. Tuy nhiên, quyết định của Tổng thống Trump về việc rút ngắn thời hạn để Nga đồng ý về một thỏa thuận hòa bình với Ukraine từ 50 ngày xuống còn 10-12 ngày cũng có thể khiến những người tham gia thị trường lo ngại về những hạn chế có thể xảy ra trong chuỗi cung ứng. Cụ thể, Hoa Kỳ đã đe dọa Nga bằng các lệnh trừng phạt và thuế quan thứ cấp lên tới 100% đối với các quốc gia tiếp tục nhập khẩu dầu thô của Nga, do đó làm dấy lên lo ngại về những hạn chế về nguồn cung dầu, điều này có thể đã hỗ trợ giá dầu trong tuần. Theo chúng tôi, vấn đề phổ biến đối với các nhà giao dịch dầu mỏ hiện nay có thể là các mối đe dọa về thuế quan đối với các quốc gia có liên kết mua dầu thô của Nga và với "sự thay đổi tâm trạng" của Tổng thống Trump, các nhà giao dịch dầu mỏ có thể phải đối mặt với một thị trường biến động mạnh trong những tuần tới. Ngoài ra, chúng tôi đặt ra câu hỏi rằng, ngay cả khi Hoa Kỳ quyết định áp thuế đối với Trung Quốc vì mua dầu của Nga, liệu họ có thuyết phục được Trung Quốc "từ bỏ" Nga hay không? hay Trung Quốc sẽ phản kháng như khi Hoa Kỳ lần đầu tiên cố gắng thực hiện vào "Ngày giải phóng". Theo quan điểm của chúng tôi, những lời đe dọa của Hoa Kỳ đối với Trung Quốc có thể là một nỗ lực khác nhằm giành được đòn bẩy đàm phán cho các cuộc đàm phán thương mại của họ, mặc dù điều đó có thể dẫn đến các cuộc đàm phán thương mại không hiệu quả trong tương lai.

Thị trường dầu mỏ Hoa Kỳ nới lỏng

Bắt đầu với dữ liệu trên thị trường dầu mỏ Hoa Kỳ, chúng tôi lưu ý rằng vào thứ Sáu tuần trước, Baker Hughes tiếp tục báo cáo số giàn khoan dầu đang hoạt động tại Hoa Kỳ giảm từ 422 xuống 415. Đáng chú ý, đây là lần giảm hàng tuần thứ 13 của chỉ số này mà không có dấu hiệu dừng lại, một lần nữa báo hiệu nhu cầu trên thị trường dầu mỏ Hoa Kỳ đang dịu đi, điều này có thể gây bất lợi cho giá dầu. Hơn nữa, vào thứ Ba, lượng dầu thô tồn kho hàng tuần của API cho thấy lượng dầu tồn kho của Hoa Kỳ tăng bất ngờ, điều này có thể ngụ ý rằng cung vượt cầu và do đó có thể được coi là yếu tố gây bất lợi cho giá dầu. Hơn nữa, số liệu về lượng dầu thô tồn kho hàng tuần của EIA đã xác nhận lý thuyết đã đề cập ở trên của chúng tôi sau khi cho thấy lượng dầu tồn kho hàng tuần tăng cao hơn nhiều. Đổi lại, có vẻ như cả ba "chỉ báo" liên quan đến tình trạng thị trường dầu mỏ Hoa Kỳ cuối cùng đã hội tụ, cho thấy thị trường dầu mỏ Hoa Kỳ đang nới lỏng, điều này có thể gây bất lợi cho giá dầu.

Phân tích kỹ thuật

Biểu đồ tiền mặt WTI hàng ngày

• Hỗ trợ: 67,60 (S1), 63,70 (S2), 59,45 (S3).
• Kháng cự: 71,15 (R1), 75,10 (R2), 79,10 (R3).

Giá dầu WTI dường như đang di chuyển theo hướng tăng. Chúng tôi lựa chọn triển vọng tăng giá cho giá hàng hóa và hỗ trợ cho quan điểm của chúng tôi là chỉ báo RSI bên dưới biểu đồ của chúng tôi hiện đang ghi nhận một con số gần 60 có xu hướng ngụ ý tâm lý thị trường tăng giá , cũng như chỉ báo MACD bên dưới biểu đồ của chúng tôi. Tuy nhiên, chúng tôi sẽ không ngạc nhiên chút nào nếu thấy giá dầu di chuyển để kiểm tra mức hỗ trợ 67,60 (S1) của chúng tôi. Tuy nhiên, để triển vọng tăng giá của chúng tôi tiếp tục, chúng tôi cần một sự phá vỡ rõ ràng trên đường kháng cự 71,15 (R1) của chúng tôi với mục tiêu khả thi tiếp theo cho những người mua là đường kháng cự 75,10 (R2). Mặt khác, đối với triển vọng giảm giá, chúng tôi cần một sự phá vỡ rõ ràng dưới mức hỗ trợ 67,60 (S1) của chúng tôi với mục tiêu khả thi tiếp theo cho những người bán là đường hỗ trợ 63,70 (S2). Cuối cùng, đối với xu hướng đi ngang, chúng ta sẽ yêu cầu giá hàng hóa phải nằm trong khoảng giữa mức hỗ trợ 67,60 (S1) và đường kháng cự 71,15 (R1).

Phaedros Pantelides