True Strength Index là gì ? Tác dụng của TSI trong trading

1. Khái niệm

TSI dựa trên khái niệm động lượng kép (double smoothed momentum), tức là động lượng của giá được làm mượt hai lần bằng trung bình hàm mũ (EMA).

Giá trị TSI dao động quanh mức 0, trong đó:

Giá trị dương → Xu hướng tăng chiếm ưu thế.

Giá trị âm → Xu hướng giảm chiếm ưu thế.

2. Công thức tính chỉ số sức mạnh thực sự (True Strength Index – TSI)

Bước 1: Tính thay đổi giá (Price Change – PC)

pc = ccp - pcp

Bước 2: Làm mịn thay đổi giá (PCDS)

pcs = ema 25 kỳ của pc

pcds = ema 13 kỳ của pcs

Bước 3: Làm mịn thay đổi giá tuyệt đối (APCDS)

apc = |pc|

apcs = ema 25 kỳ của apc

apcds = ema 13 kỳ của apcs

Bước 4: Tính chỉ số TSI

tsi = (pcds / apcds) x 100

3. Tác dụng của TSI (True Strength Index)

Đo lường sức mạnh thực sự của xu hướng giá bằng cách làm mượt các thay đổi về giá trong một khoảng thời gian.

Giúp xác định xu hướng chính (trend), điểm quá mua/quá bán và tín hiệu đảo chiều.

Hữu ích trong cả thị trường có xu hướng mạnh và thị trường đi ngang nhờ độ mượt cao hơn so với các chỉ báo dao động khác.

4. Sự khác biệt giữa TSI và MACD

Công thức tính

TSI sử dụng tỷ lệ giữa giá trị trung bình của thay đổi giá được làm mượt hai lần và giá trị trung bình tuyệt đối của thay đổi giá được làm mượt hai lần.

MACD sử dụng sự chênh lệch giữa hai đường EMA (12 và 26 kỳ mặc định).

Độ mượt & độ nhạy

TSI ít bị nhiễu hơn vì quá trình làm mượt hai lần và cho tín hiệu chậm hơn nhưng đáng tin cậy hơn.

MACD nhạy hơn với biến động ngắn hạn và cho tín hiệu nhanh nhưng dễ bị nhiễu trong thị trường sideway.

Vùng giá trị

TSI dao động quanh trục 0 và thường có ngưỡng quá mua/quá bán (ví dụ: +25 và -25).

MACD cũng dao động quanh trục 0 nhưng thường kết hợp với đường tín hiệu (Signal Line) và biểu đồ histogram để xác định động lượng.ư

5. Nhược điểm của TSI (True Strength Index)

Độ trễ cao

Do được làm mượt hai lần, TSI thường phản ứng chậm với biến động giá nhanh, dễ bỏ lỡ điểm vào lệnh tốt.

Kém hiệu quả trong thị trường sideway hẹp

Khi giá đi ngang với biên độ nhỏ, TSI có thể phát ra tín hiệu sai hoặc nhiễu liên tục.

Không xác định được mục tiêu giá cụ thể

TSI chỉ cho biết xu hướng mạnh hay yếu và khả năng đảo chiều, không dự đoán được mức giá tương lai.

Phụ thuộc vào thông số đầu vào

Nếu lựa chọn khoảng thời gian làm mượt không phù hợp (ví dụ: 25 và 13 kỳ), kết quả có thể gây hiểu nhầm.

6. Kết luận

TSI (True Strength Index) là một công cụ kỹ thuật mạnh mẽ giúp nhà giao dịch xác định xu hướng và động lượng thị trường một cách chính xác hơn nhờ cơ chế làm mượt hai lần. Chỉ báo này đặc biệt hữu ích trong việc phát hiện điểm đảo chiều và đo lường sức mạnh xu hướng. Tuy nhiên, TSI vẫn tồn tại nhược điểm như độ trễ cao và dễ nhiễu trong thị trường đi ngang. Việc kết hợp TSI với các công cụ khác như MACD hoặc RSI có thể giúp tăng độ tin cậy của tín hiệu, hỗ trợ ra quyết định giao dịch hiệu quả hơn.