Chỉ báo Envelope là gì? Giao dịch với chỉ báo kỹ thuật Envelopes

Chỉ báo Envelope là một loại công cụ phân tích kỹ thuật giúp nhà đầu tư xác định phạm vi trên và dưới của biến động giá. Chỉ báo bao gồm hai đường bao quanh hành động giá, tạo ra một kênh hoặc một đường bao. Các chỉ báo Envelope còn có thể giúp phát hiện xu hướng, tình trạng mua quá mức và bán quá mức cũng như các điểm đảo chiều tiềm năng.

Chỉ báo Envelope là gì?

Chỉ báo Envelope (ENV) là một chỉ báo kỹ thuật thường được vẽ trên biểu đồ giá với các đường giới hạn trên và dưới. Envelope thường được sử dụng để giúp các nhà đầu tư xác định các điều kiện mua quá mức và bán quá mức trên thị trường chứng khoán. Chúng được tạo bằng cách vẽ ba đường trung bình động của giá chứng khoán, đường trung tâm với đường bao phía trên và đường bao phía dưới là đường trung bình động đơn giản (SMA).

Chỉ báo Envelope cho phép các nhà đầu tư hiểu được sự biến động của thị trường và các xác định các khu vực kháng cự hoặc hỗ trợ.

Khái niệm đường bao dựa trên nguyên tắc giá có xu hướng quay trở lại mức cơ bản, bất chấp những sai lệch ngắn hạn. Chỉ báo Envelope xác định một phạm vi mà giá của chứng khoán thường dao động lên xuống. Khi giá chạm hoặc bước ra ngoài đường bao của chỉ báo, có thể báo hiệu cho nhà đầu tư cơ hội mua hoặc bán.

Cấu tạo của chỉ báo Envelope

• Đường trung bình động trung tâm

Đường trung bình động trung tâm là đường ở giữa mà đường bao được hình thành. Nó có thể là đường trung bình động đơn giản, hàm mũ, trọng số hoặc biến đổi, tùy thuộc vào sở thích và chiến lược của nhà đầu tư.

• Dải trên

Dải trên của chỉ báo Envelope được đặt ở một khoảng cách cụ thể phía trên đường trung bình động trung tâm. Khoảng cách thường là tỷ lệ phần trăm của giá trung bình động. Đó là khu vực có giá tương đối cao, thường có thể báo hiệu tình trạng mua quá mức.

• Dải dưới

Mặt khác, dải phía dưới nằm ở một khoảng cách nhất định dưới đường trung bình động. Tương tự như dải trên, khoảng cách của dải dưới thường là tỷ lệ phần trăm của giá trung bình động.

Khu vực này biểu thị nơi giá tương đối thấp, thường báo hiệu tình trạng bán quá mức.

Cách tính chỉ báo Envelopes

Chỉ báo Envelopes thường cộng thêm tỷ lệ phần trăm hoặc giá trị vào đường trung bình động để tính dải trên và trừ đi tỷ lệ phần trăm hoặc giá trị để tính dải dưới. Tỷ lệ phần trăm hoặc giá trị được sử dụng để tính Envelopes có thể điều chỉnh theo sở thích của nhà đầu tư và điều kiện thị trường.

Công thức chỉ báo Envelopes như sau:

Dải trên hoặc Đường bao trên = (SMA trong khoảng thời gian N) + (SMA trong khoảng thời gian N x D^%)

Dải dưới hoặc Đường bao dưới = (SMA trong khoảng thời gian N) – (SMA trong khoảng thời gian N x D%)

D là giá trị độ lệch cho khoảng cách giữa các đường trung bình động và đường bao hoặc dãi trên, dưới.

Ví dụ, nếu một nhà đầu tư muốn đặt độ rộng của Envelopes là 5%, thì dải trên sẽ được tính bằng cách cộng thêm 5% vào đường trung bình động. Ngược lại, dải dưới sẽ được tính bằng cách trừ 5% khỏi đường trung bình động.

N là số lượng kỳ được sử dụng để tính giá trị trung bình và D là độ lệch. Theo đó, nếu chúng ta chọn 5% cho giá trị độ lệch, dải trên sẽ gấp 1,05 lần SMA và dải dưới sẽ gấp 0.95 lần SMA.

Các yếu tố mặc định của chỉ báo Envelopes có thể được tùy chỉnh để phù hợp với phong cách và sở thích của từng nhà đầu tư. Các nhà đầu tư có thể sẽ sử dụng các đường trung bình động ngắn hơn (nhanh hơn) và đường bao tương đối chặt chẽ. Ngược lại, các nhà đầu tư sẽ thường chọn các đường trung bình động dài hơn (chậm hơn) với đường bao rộng hơn.

Các đường SMA dãi trên và dãi dưới hay đường trung tâm cũng có thể được thay thế bằng các đường EMA, WMA…để phù hợp với điều kiện thị trường và nhu cầu của mỗi nhà đầu tư.

Các loại đường bao trong chỉ báo Envelope:

• Đường bao trung bình động đơn giản (SMA): Đường bao SMA là dạng cơ bản nhất. Nó sử dụng đường trung bình động đơn giản làm đường trung tâm, với dải trên và dải dưới được đặt ở một tỷ lệ cố định cách xa đường này.
• Đường bao trung bình di chuyển theo cấp số nhân (EMA): Đường bao EMA tương tự như đường bao SMA nhưng sử dụng đường trung bình động hàm mũ, mang lại nhiều ý nghĩa hơn cho các mức giá gần đây. Chỉ báo sẽ có độ nhạy hơn với những thay đổi giá gần đây và có thể được các nhà đầu tư ngắn hạn ưa thích hơn.
• Đường bao trung bình di chuyển có trọng số (WMA): Đường bao WMA sử dụng đường trung bình động có trọng số, có tầm quan trọng hơn đối với dữ liệu gần đây, giống như đường bao EMA. Sự khác biệt chính là trong việc tính toán mức trung bình.

Vai trò của Envelope trong việc dự đoán xu hướng thị trường

• Xác định xu hướng

Envelope có thể hỗ trợ các nhà đầu tư xác định xu hướng thị trường tổng thể. Nếu giá luôn ở gần hoặc chạm vào đường bao trên, cho thấy xu hướng tăng mạnh. Ngược lại, nếu giá thường ở gần hoặc ở đường bao dưới, điều đó có thể gợi ý một xu hướng giảm.

• Phát hiện tình trạng mua quá mức và bán quá mức

Bằng cách xác định phạm vi giá thường di chuyển, Envelope có thể giúp xác định các điều kiện mua quá mức hoặc bán quá mức. Nếu giá phá vỡ trên đường bao trên, xác định một cổ phiếu có thể bị mua quá mức.

Mặt khác, việc phá vỡ đường bao dưới có thể cho thấy một cổ phiếu đang bị bán quá mức.

• Chỉ báo biến động

Những thay đổi về độ rộng của đường bao có thể cho thấy những thay đổi về độ biến động . Đường bao rộng hơn thường biểu thị mức độ biến động giá lớn hơn, trong khi đường bao hẹp hơn cho thấy mức độ biến động giá thấp hơn.

Ưu điểm và hạn chế của chỉ báo Envelopes

Ưu điểm

Chúng ta có thể quan sát những điểm sau để hiểu tầm quan trọng của chỉ báo kỹ thuật này đối với các nhà đầu tư:

• Envelope có thể giúp những nhà đầu tư trên thị trường phát hiện xu hướng thị trường tổng thể. Khi giá chứng khoán luôn ở gần hoặc chạm vào đường dãii trên, các nhà đầu tư có thể xem đó là dấu hiệu mạnh mẽ về một xu hướng tăng mạnh. Điều đó cho thấy, nếu giá chứng khoán thường ở mức hoặc gần với đường bao dưới thì đó là dấu hiệu mạnh mẽ của một xu hướng giảm .
• Những thay đổi về chiều rộng của Envelope gợi ý những thay đổi về tính biến động của chứng khoán. Thông thường, Envelope rộng hơn biểu thị sự biến động giá cao hơn. Mặt khác, đường bao hẹp hơn cho thấy mức độ biến động thấp hơn.
• Chỉ báo giúp phát hiện các vị trí quá bán hoặc quá mua. (Giống với RSI)

Hạn chế

Những hạn chế của chỉ báo Envelopes như sau:

• Giá chứng khoán có thể vượt qua đường bao trên hoặc dưới do biến động thị trường tạm thời chứ không phải do sự thay đổi trong xu hướng chính. Dễ dẫn đến tín hiệu bán hoặc mua sai, có khả năng dẫn đến các giao dịch sai lầm.
• Nếu nhà đầu tư không chọn đúng tỷ lệ phần trăm cũng như loại và độ dài MA phù hợp thì chỉ báo có thể cho kết quả quá khác biệt và nhà đầu tư có thể bỏ lỡ các cơ hội giao dịch tốt.
• Chỉ báo Envelopes có thể không hiệu quả trong một thị trường có nhiều biến động. Trong những tình huống như vậy, sự dao động giá có thể lớn đến mức giá thường xuyên phá vỡ các dải của Envelope, tạo ra nhiều tín hiệu mua và bán tiềm năng, làm phức tạp quá trình ra quyết định và có thể dẫn đến các quyết định giao dịch vội vàng và không đúng lúc.
• Hơn nữa, những thay đổi nhanh chóng về độ biến động cũng có thể gây khó khăn cho việc cài đặt các thông số thích hợp cho Envelope. Khi độ biến động tăng lên, khoảng cách phần trăm phù hợp trước đây có thể trở nên quá hẹp, gây ra hiện tượng vi phạm dải tần thường xuyên. Mặt khác, khi độ biến động giảm, tỷ lệ phần trăm tương tự có thể trở nên quá rộng, dẫn đến ít tín hiệu hơn.
• Nguồn : Tổng Hợp