Dự báo hàng tuần của GBP/USD: Đồng bảng Anh được thiết lập để đạt mức cao hơn

Đồng Bảng Anh đã kéo dài sự thống trị của mình so với Đô la Mỹ (USD) trong tuần này, đẩy GBP/USD lên mức cao nhất trong ba tháng trên 1,2700. Các nhà giao dịch chuẩn bị cho Bảng lương phi nông nghiệp (NFP) của Hoa Kỳ trong tuần tới, giúp củng cố tâm lý xung quanh GBP/USD.

Đồng bảng Anh tận dụng sự sụt giảm của đồng đô la Mỹ

Triển vọng lãi suất khác nhau giữa Cục Dự trữ Liên bang Hoa Kỳ (Fed) và Ngân hàng Anh (BoE) đã giúp Bảng Anh duy trì đà tăng khi đồng Đô la Mỹ ghi nhận tháng tồi tệ nhất trong năm vào tháng 11.

Những kỳ vọng xung quanh việc xoay trục chính sách ôn hòa của Fed vào năm 2024 đã tăng lên trong suốt tuần, khiến đồng Đô la Mỹ bị áp đảo trong khi Bảng Anh được hưởng lợi từ những bình luận diều hâu từ một số quan chức BoE , bao gồm cả Thống đốc Andrew Bailey, sau dữ liệu PMI kinh doanh mạnh mẽ của Vương quốc Anh vào tuần trước. Thay vào đó, cặp GBP/USD đã đạt mức cao nhất trong ba tháng là 1,2733.

Công cụ FedWatch của CME Group cho thấy có 97% khả năng Fed sẽ đứng vững trong cuộc họp tháng 12, với 48% khả năng cắt giảm lãi suất vào tháng 3 năm sau so với 22% cơ hội vào tuần trước.

Tỷ lệ đặt cược cắt giảm lãi suất của Fed đã tăng đáng kể sau khi Thống đốc Fed Christopher Waller, một người nổi tiếng diều hâu, đã đưa ra quan điểm xoay trục chính sách, gây ra sự diệt vong cho đồng Đô la Mỹ và lãi suất trái phiếu kho bạc Hoa Kỳ.

“Tôi ngày càng tin tưởng rằng chính sách hiện đang được áp dụng tốt để làm chậm nền kinh tế và đưa lạm phát trở lại mức 2%”, Waller nói trong bài phát biểu hôm thứ Ba. Ông nói thêm nếu lạm phát tiếp tục giảm "trong vài tháng nữa... ba tháng, bốn tháng, năm tháng... chúng ta có thể bắt đầu hạ lãi suất chính sách chỉ vì lạm phát thấp hơn".

Chủ tịch Fed Chicago hôm thứ Ba bày tỏ lo ngại về việc giữ lãi suất quá cao trong thời gian dài. Trong khi đó, Thống đốc Fed Michelle Bowman lưu ý rằng bà sẵn sàng bỏ phiếu cho một đợt tăng lãi suất khác nếu dữ liệu đến hỗ trợ trường hợp như vậy.

Thêm vào sự ôn hòa hơn, Chủ tịch Ngân hàng Fed New York John Williams cho biết hôm thứ Năm, “Để cân bằng rủi ro lạm phát quá cao và nền kinh tế yếu hơn, và dựa trên những gì tôi biết bây giờ, đánh giá của tôi là chúng ta đang ở hoặc gần, mức cao nhất trong phạm vi mục tiêu của lãi suất quỹ liên bang.”

Trong khi đó, về mặt dữ liệu kinh tế, các thị trường đã bỏ qua việc điều chỉnh tăng dữ liệu Tổng sản phẩm quốc nội (GDP) quý 3 của Hoa Kỳ, dữ liệu này mở rộng với tốc độ nhanh hơn ước tính trước đó. Chỉ số giá PCE cốt lõi rất được mong đợi đã tăng với tốc độ hàng năm là 3,0% trong tháng 10, giảm nhẹ so với chuỗi ba tháng là 3,4%, vẫn cao hơn mục tiêu 2% của Fed. Trên cơ sở hàng tháng, lạm phát PCE lõi không tăng trưởng trong tháng được báo cáo, thiếu dự báo tăng 0,1% trong khi giảm so với mức 0,4% được đăng ký vào tháng 9.

Về phía câu chuyện của Bảng Anh, một số nhà hoạch định chính sách của BoE đã lên tiếng trong tuần, trong đó Phó Thống đốc Ngân hàng Trung ương phụ trách Thị trường và Ngân hàng Dave Ramsden lưu ý rằng “chính sách tiền tệ có thể cần phải được hạn chế trong thời gian dài”. Đã đến lúc đưa lạm phát trở lại mục tiêu 2%.”

Người bất đồng quan điểm diều hâu của BoE, Megan Greene, nói rằng “…chính sách này có thể phải hạn chế trong một thời gian dài để đưa lạm phát về mức 2% trong trung hạn.”

Thống đốc BoE Andrew Bailey bác bỏ các cuộc đàm phán cắt giảm lãi suất, nói rằng “hiện tại chúng ta không thể thảo luận về việc cắt giảm lãi suất điều đó sẽ không xảy ra”. Bailey nói thêm “Chúng tôi sẽ làm những gì cần thiết để đạt được mục tiêu lạm phát 2%.”

Cuối cùng vào thứ Sáu, Hoa Kỳ đã công bố Chỉ số PMI Sản xuất ISM, kết quả kém hơn dự đoán, ở mức 46,7 trong tháng 11, so với kỳ vọng là 47,6. Đồng Đô la Mỹ giảm sau tin tức này, giúp GBP/USD giữ được mốc 1,2600.

Các sự kiện quan trọng cần chú ý đối với các nhà giao dịch Bảng Anh

Một tuần mới bắt đầu yên tĩnh vào thứ Hai, khi dữ liệu Đơn đặt hàng Nhà máy hạng trung từ Hoa Kỳ có khả năng lấp đầy một sổ ghi chép không mấy bình thường ở cả hai bờ Đại Tây Dương.

Thứ Ba sẽ công bố dữ liệu PMI Dịch vụ của Trung Quốc, sau đó sẽ là bản in cuối cùng về PMI Dịch vụ của Vương quốc Anh và Hoa Kỳ cho tháng 11. Đáng chú ý sẽ là dữ liệu PMI Dịch vụ ISM và Dữ liệu Cơ hội việc làm JOLTS cho những dấu hiệu mới về khả năng phục hồi kinh tế của Hoa Kỳ và triển vọng lãi suất của Fed.

Vào thứ Tư, Báo cáo ổn định tài chính (FSR) của BoE sẽ được công bố nhưng dường như không có bất kỳ tác động nào đến Đồng bảng Anh. Cuối ngày hôm đó, dữ liệu Thay đổi việc làm ADP của Hoa Kỳ sẽ được công bố, tiền thân của báo cáo Bảng lương phi nông nghiệp cực kỳ quan trọng vào thứ Sáu. Bất kỳ sự sai lệch nào so với kỳ vọng đều có thể tạo ra một biến động lớn đối với Đô la Mỹ, cuối cùng ảnh hưởng đến GBP/USD.

Thứ Năm là một ngày nhẹ nhàng đối với các nhà giao dịch Vương quốc Anh vì không có sự kiện hàng đầu nào từ Vương quốc Anh. Tuy nhiên, Hoa Kỳ sẽ chứng kiến ​​​​việc công bố dữ liệu Yêu cầu thất nghiệp hàng tuần. Trong khi đó, dữ liệu Thương mại của Trung Quốc có thể tạo ra tín hiệu cho thị trường vào đầu ngày.

Dữ liệu kỳ vọng về lạm phát của người tiêu dùng ở Anh sẽ được công bố vào thứ Sáu nhưng rủi ro sự kiện chính vào ngày hôm đó dự kiến ​​sẽ là báo cáo thị trường lao động của Mỹ. Số liệu NFP tiêu đề của Hoa Kỳ và dữ liệu lạm phát tiền lương sẽ là chìa khóa để định giá lại kỳ vọng cắt giảm lãi suất của Fed vào năm 2024.

Tuần này sẽ khô khan với các bài phát biểu từ các quan chức Fed, vì 'giai đoạn tạm dừng' của Fed bắt đầu vào thứ Bảy trước cuộc họp chính sách ngày 12-13 tháng 12. Tâm lý xung quanh kỳ vọng của Fed có thể sẽ đóng một vai trò quan trọng trong việc thúc đẩy hành động giá GBP/USD.

GBP/USD: Triển vọng kỹ thuật

Xu hướng tăng giá của cặp GBP/USD vẫn còn nguyên, đặc biệt là sau khi đột phá tam giác tăng dần được xác thực vài tuần trước.

Điều đó cho thấy, việc kiểm tra mục tiêu tam giác, được đo ở mức 1,2815, vẫn nằm trong tầm ngắm của người mua Bảng Anh khi di chuyển bền vững trên mức cao nhất ngày 30 tháng 8 là 1,2746.

Rào cản tăng giá quan trọng tiếp theo được nhìn thấy ở hình tròn 1,2900, trên đó cánh cửa sẽ mở ra để kiểm tra lại mức cao nhất ngày 27 tháng 7 là 1,2996.

Chỉ báo sức mạnh tương đối (RSI) trong 14 ngày nằm ngoài vùng quá mua và giữ ở mức thoải mái trên mức 50, cho thấy tiềm năng tăng giá vẫn còn.

Thêm niềm tin vào triển vọng tăng giá, Đường trung bình động đơn giản (SMA) 21 ngày đang trên đà vượt qua SMA 200 ngày và SMA 100 ngày, lập biểu đồ cho sự giao nhau trong xu hướng tăng sắp xảy ra.

Tuy nhiên, nếu người mua Bảng Anh không duy trì được xu hướng tăng, thì bất kỳ sự thoái lui nào cũng có thể tìm thấy sự hỗ trợ mạnh mẽ tại vùng hợp lưu của SMA 21, 100 và 200 ngày ở mức 1,2475.

Việc đóng cửa hàng ngày dưới mức sau sẽ phủ nhận xu hướng tăng trong thời gian tới, yêu cầu kiểm tra mức thấp nhất ngày 17 tháng 11 là 1,2374. Các đợt sụt giảm tiếp theo có thể thách thức đường SMA 50 ngày ổn định ở mức 1,2297.

Dhwani Mehta