Giá vàng đấu tranh để thu hút người mua trong bối cảnh sự không chắc chắn về việc cắt giảm lãi suất của Fed, USD tăng giá, chấp nhận rủi ro

Giá vàng (XAU/USD) gặp khó khăn trong việc tận dụng động thái tích cực của ngày hôm trước và giao dịch với xu hướng tiêu cực nhẹ trong đầu phiên giao dịch châu Âu vào thứ Ba. Một loạt quan chức có ảnh hưởng của Cục Dự trữ Liên bang (Fed) gần đây đã cố gắng hạ thấp mức đặt cược rằng ngân hàng trung ương Hoa Kỳ sẽ tránh xa lập trường diều hâu của mình và đẩy lùi kỳ vọng về việc cắt giảm lãi suất sớm vào năm 2024. Điều này, cùng với Ngân hàng Nhật Bản hậu kỳ ( BoJ) bán mạnh xung quanh đồng Yên Nhật (JPY), hỗ trợ đồng Đô la Mỹ (USD) và gây áp lực lên kim loại màu vàng không mang lại lợi nhuận.

Trong khi đó, tâm lý chấp nhận rủi ro mạnh mẽ lan rộng khắp thị trường chứng khoán toàn cầu, với việc các chỉ số chứng khoán Mỹ kết thúc gần mức cao kỷ lục vào thứ Hai, được coi là một yếu tố khác làm suy yếu giá Vàng trú ẩn an toàn. Điều đó cho thấy, địa chính trị vẫn là rủi ro lớn nhất đối với thị trường trong bối cảnh lo ngại ngày càng tăng về suy thoái kinh tế toàn cầu sâu hơn, đặc biệt là ở Trung Quốc và Khu vực đồng Euro. Ngược lại, điều này có thể đóng vai trò như một luồng gió thuận cho XAU/USD và ngăn cản những nhà giao dịch theo xu hướng giảm đặt cược mạnh tay trước số liệu lạm phát quan trọng của Hoa Kỳ, dự kiến ​​phát hành vào thứ Sáu.

Chỉ số giá chi tiêu tiêu dùng cá nhân cốt lõi (PCE) của Hoa Kỳ sẽ được xem xét để tìm manh mối mới về các quyết định chính sách trong tương lai của Fed, do đó, sẽ thúc đẩy nhu cầu USD và tạo động lực định hướng mới cho giá Vàng. Trong khi đó, các nhà giao dịch vào thứ Ba sẽ lấy tín hiệu từ dữ liệu thị trường nhà ở Hoa Kỳ - Giấy phép xây dựng và Bắt đầu xây dựng nhà ở. Ngoài ra, bài phát biểu theo lịch trình của Chủ tịch Fed Richmond Thomas Barkin có thể ảnh hưởng đến XAU/USD và tạo ra các cơ hội ngắn hạn sau đó trong phiên giao dịch Bắc Mỹ.

Thông báo hàng ngày Động lực thị trường: Giá vàng tăng giá dường như miễn cưỡng trong bối cảnh Fed không chắc chắn

• Chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang Chicago Austan Goolsbee, cùng với Chủ tịch Fed Cleveland Loretta Mester, đã phản đối việc thị trường đặt cược vào việc cắt giảm lãi suất vào thứ Hai.
• Goolsbee nói rằng ông bối rối trước phản ứng của thị trường đối với cuộc họp FOMC tuần trước và ngân hàng trung ương không cam kết cắt giảm lãi suất sớm và nhanh chóng.

• Riêng biệt, Chủ tịch Fed Cleveland Loretta Mester lưu ý rằng thị trường tài chính đã đi trước ngân hàng trung ương một chút về thời điểm dự kiến ​​cắt giảm lãi suất vào năm tới.
• Điều này xuất phát từ nhận xét của Chủ tịch Fed New York John Williams hôm thứ Sáu rằng còn quá sớm để suy đoán về việc cắt giảm lãi suất và giới hạn mức tăng giá của Vàng.
• Tuy nhiên, thị trường dường như bị thuyết phục rằng Fed sẽ chuyển sang nới lỏng chính sách vào nửa đầu năm 2024, điều này tiếp tục làm suy yếu đồng Đô la Mỹ và hỗ trợ kim loại này.
• Những lo ngại về rủi ro địa chính trị liên quan đến xung đột ở Trung Đông sẽ góp phần hạn chế bất kỳ sự sụt giảm đáng kể nào đối với kim loại quý trú ẩn an toàn.
• Lực lượng phiến quân Houthi liên kết với Iran của Yemen đã tiến hành một loạt cuộc tấn công bằng máy bay không người lái và tên lửa nhằm vào các tàu ở phía nam Biển Đỏ, hành động mà nhóm này cho rằng là phản ứng trước cuộc tấn công của Israel vào Dải Gaza.
• Bộ trưởng Quốc phòng Mỹ Lloyd Austin tuyên bố thành lập liên minh đa quốc gia và khởi động Chiến dịch Người bảo vệ Thịnh vượng để giải quyết mối đe dọa Houthi ở Biển Đỏ.
• Các nhà đầu tư hiện đang mong đợi Chỉ số giá chi tiêu tiêu dùng cá nhân cốt lõi (PCE) của Hoa Kỳ vào thứ Sáu để tìm manh mối về các quyết định chính sách trong tương lai của Fed.

Phân tích kỹ thuật: Giá vàng giữ trên ngưỡng kháng cự $2010

Từ góc độ kỹ thuật, giá Vàng cần tìm được sự chấp nhận trên vùng cung 2.040 USD để phe bò giành quyền kiểm soát trong thời gian ngắn. Tiếp theo là mức cao nhất của tuần trước, xung quanh khu vực $2,049-2,050, nếu được xóa sẽ tạo tiền đề cho việc tiến tới rào cản có liên quan tiếp theo gần khu vực $2,072-2,073. Quỹ đạo đi lên có thể được mở rộng hơn nữa và cho phép XAU/USD lấy lại mốc hình tròn 2.100 USD.

Mặt khác, khu vực 2.015 USD có thể tiếp tục bảo vệ nhược điểm trước mắt trước điểm dừng kháng cự ngang 2.010 và mốc tâm lý 2.000 USD. Việc phá vỡ thuyết phục xuống dưới mức sau sẽ khiến giá Vàng dễ bị thách thức mức hỗ trợ Trung bình di chuyển đơn giản (SMA) 50 ngày, hiện được chốt gần mức 1.985 USD trước khi giảm xuống mức thấp nhất của tuần trước, quanh khu vực 1.973 USD. Sau đó, phe gấu có thể nhắm đến việc kiểm tra SMA 200 ngày, gần vùng 1.956 USD.

Haresh Menghani