Thị trường châu Âu ổn định sau ba ngày thua lỗ

Châu Âu

Chúng tôi đã chứng kiến ​​​​sự ổn định khiêm tốn ở các thị trường châu Âu sau mức giảm ngày hôm qua, với FTSE100 tụt lại phía sau so với phần còn lại của châu Âu với điểm yếu khiêm tốn về các tiện ích và mặt hàng tiêu dùng chủ yếu đóng vai trò là lực cản đối với chỉ số blue-chip của Vương quốc Anh. Số đơn xin trợ cấp thất nghiệp hàng tuần của Hoa Kỳ, đã giảm xuống mức thấp nhất kể từ tháng 9 năm 2022, giúp hạn chế mọi mức tăng khi thị trường chứng khoán rút lui khỏi mức cao nhất trong ngày.

CAC 40 đang hoạt động tốt hơn sau khi nhà bán lẻ hàng xa xỉ Thụy Sĩ Richemont báo cáo doanh thu quý 3 tốt hơn dự kiến ​​là 8%, nhờ hiệu suất tốt hơn mong đợi tại các thị trường Nhật Bản, MEA và Mỹ, giúp thúc đẩy Hermes và LVMH.

Hiệu suất mạnh mẽ trái ngược với nhà bán lẻ Rolex  Đồng hồ Thụy Sĩ  , nhà bán lẻ có thành tích kém nhất sau khi cảnh báo về nửa cuối năm khó khăn và hạ dự báo cả năm cho năm 2024, khiến cổ phiếu xuống mức thấp nhất kể từ tháng 11 năm 2020. Hiện tại họ dự kiến ​​​​sẽ chứng kiến doanh thu 1,53 tỷ bảng - 1,55 tỷ bảng, giảm từ 1,65 tỷ bảng và 1,7 tỷ bảng, trong khi tỷ suất lợi nhuận EBIT được điều chỉnh thấp hơn từ 8,7% đến 8,9%.

Về mặt tích cực, chủ sở hữu Paddy Power,  Flutter Entertainment là công ty hoạt động tốt nhất sau khi báo cáo doanh thu quý 4 là 2,67 tỷ bảng Anh, tăng 11%, giúp đẩy doanh thu cả năm tăng 24% lên 9,5 tỷ bảng Anh, với mức tăng trưởng trải đều giữa thể thao và chơi game doanh thu tăng lần lượt 23% và 29%.

Thị trường Hoa Kỳ tạo động lực nhờ hoạt động kinh doanh FanDuel cho thấy mức tăng trưởng hàng quý là 53% cá cược thể thao và 49% chơi game. Thành tích vượt trội ngày hôm nay đã giúp nâng cao lĩnh vực Entain.

Cổ phiếu Boohoo  ít thay đổi sau khi báo cáo rằng Tập đoàn Frasers đã tăng tỷ lệ sở hữu trong doanh nghiệp lên 21,49 từ 17,2%.

Nhà thầu quốc phòng  BAE Systems nhẹ nhàng hơn một chút sau việc nhà môi giới hạ cấp, từ Exane Paribas, người cũng đã hạ cấp các nhà thầu quốc phòng đồng nghiệp Leonardo và Thales.

Cổ phiếu của nhà bán lẻ điện  Currys đã có một ngày vững chắc sau khi nâng lợi nhuận trước thuế đã điều chỉnh cả năm lên 105-115 triệu bảng, sau kết quả hoạt động tốt hơn mong đợi trong quý gần đây nhất. Việc thanh lý doanh nghiệp Hy Lạp dự kiến ​​sẽ hoàn tất vào cuối năm nay với số tiền thu được 156 triệu bảng Anh sẽ được sử dụng để giảm nợ ròng.

CHÚNG TA

Thị trường Hoa Kỳ mở cửa cao hơn, mặc dù chỉ số Dow đã tụt lại, sau khi số đơn xin trợ cấp thất nghiệp hàng tuần giảm xuống mức thấp nhất kể từ tháng 9 năm 2022, đồng thời kết quả cấp phép xây dựng và khởi công nhà ở tốt hơn dự kiến ​​​​trong tháng 12.

Giai điệu tích cực đang được hỗ trợ bởi sự phục hồi mạnh mẽ của Nasdaq 100 sau khi Taiwan Semiconductor báo cáo kết quả quý 4 cao hơn mong đợi và cho biết họ dự kiến ​​doanh thu năm 2024 sẽ tăng hơn 20% khi có nhiều công ty đầu tư vào giải pháp AI hơn. Điều này đã giúp thúc đẩy cổ phiếu của Nvidia và Advanced Micro Devices có cổ phiếu mở cửa cao hơn khi họ mong muốn đạt được mức cao kỷ lục mới.

Cổ phiếu Apple đã bác bỏ thông tin tòa án Mỹ cấm công ty bán 2 mẫu đồng hồ thông minh của mình sau khi thua kiện trong tranh chấp bằng sáng chế về tính năng oxy trong máu mà Masimo và Cercacor cho rằng nhà sản xuất iPhone đã vi phạm quyền sở hữu trí tuệ của họ khi kết hợp công nghệ này vào xem. Apple vẫn có thể bán những chiếc đồng hồ bị ảnh hưởng nhưng tính năng này phải bị tắt.

Cổ phiếu đang tăng giá nhờ bản nâng cấp từ Bank of America dựa trên sự lạc quan về doanh số bán tai nghe thực tế ảo Vision Pro mới của họ, vượt qua trở ngại khiến Netflix chọn không tung ra ứng dụng để đưa thiết bị này vào dịch vụ đăng ký của riêng mình. Điều này có lẽ không có gì đáng ngạc nhiên vì Apple là đối thủ cạnh tranh trong lĩnh vực phát trực tuyến.

Ngoại hối

Đồng đô la Mỹ tiếp tục được hỗ trợ tốt, đạt mức cao mới trong 5 tuần sau số lượng đơn xin trợ cấp thất nghiệp hàng tuần mới nhất. Nhận xét từ Chủ tịch Fed Atlanta Raphael Bostic chỉ ra rằng ông muốn thấy thêm bằng chứng cho thấy lạm phát đang trên đường quay trở lại mục tiêu và cho biết không cần phải vội vàng cắt giảm lãi suất một cách nhanh chóng.

Với khả năng Fed cắt giảm lãi suất sớm đang giảm dần, đồng đô la Mỹ có thể tăng thêm, đặc biệt là so với đồng yên trước quyết định chính sách của Ngân hàng Trung ương Nhật Bản vào tuần tới, nơi ngân hàng trung ương khó có thể vội vàng báo hiệu một sự thay đổi sắp xảy ra đối với chính sách tiền tệ của Fed. chính sách tiền tệ cực kỳ lỏng lẻo của nó .

Bất chấp sức mạnh của đồng đô la Mỹ, đồng bảng Anh vẫn giữ giá tốt khi các nhà giao dịch tiếp tục định giá lại thời điểm cắt giảm lãi suất của Ngân hàng Trung ương Anh, với đồng bảng Anh tăng lên mức cao mới trong một tháng so với đồng euro, franc Thụy Sĩ và mức cao nhất trong sáu tuần so với đồng yên Nhật.

Hàng hóa

Giá dầu ban đầu tăng cao hơn vào đầu phiên giao dịch do căng thẳng ở Trung Đông gia tăng hơn nữa sau khi Pakistan thực hiện các cuộc tấn công quân sự bên trong Iran để trả đũa các hành động xâm nhập tương tự của Iran vào cuối tuần qua. Với việc Mỹ tiến hành thêm các cuộc tấn công nhằm vào các mục tiêu của Houthi ở Yemen, mối lo ngại ngày càng tăng rằng tình trạng bất ổn trong khu vực có thể lan rộng hơn nữa, khi các nhóm xung đột biệt lập xuất hiện khắp khu vực.

Mặc dù vậy, mức tăng ban đầu đã phần nào tan biến do lo ngại về triển vọng nhu cầu với nguồn cung vẫn dồi dào bất chấp căng thẳng.

Giá vàng đang tăng trở lại sau khi giảm xuống mức thấp nhất trong một tháng vào ngày hôm qua do lợi suất ngắn hạn giảm nhẹ và căng thẳng gia tăng ở Trung Đông đã đưa một số người mua quay trở lại thị trường.

Biến động

Cổ phiếu ngân hàng Anh lại tiếp tục bị bán tháo vào thứ Tư, làm tăng thêm khoản lỗ được ghi nhận vào đầu tuần. Lo ngại về các khoản tiền phạt có thể xảy ra liên quan đến việc bán tài chính ô tô cùng với thực tế là Ngân hàng Trung ương Anh hiện có thể bị buộc phải giữ lãi suất cao hơn trong thời gian dài hơn đang che mờ triển vọng của ngành và rổ các ngân hàng Anh độc quyền của CMC được giao dịch xuống mức thấp chưa từng thấy trong gần ba năm qua. tháng. Khối lượng một ngày đứng ở mức 30,89% so với 23,81% trong tháng.

Dữ liệu lạm phát đó – cùng với triển vọng chi phí đi vay sẽ cao hơn trong thời gian dài hơn – cũng góp phần thúc đẩy đồng bảng Anh, với giao dịch đồng đô la Úc là một trong những giao dịch sôi động nhất trong ngày. Tỷ giá này đã tăng lên mức chưa từng thấy kể từ tháng 9, với khối lượng giao dịch trong một ngày đạt 8,1% so với 7,28% trong tháng.

Chỉ số Nikkei đã kiểm tra mức cao mới trong nhiều thập kỷ vào thứ Tư khi triển vọng chính sách của BoJ vẫn ôn hòa, nhưng dữ liệu kinh tế lạc quan từ những nơi khác ở châu Á cuối cùng đã gây thiệt hại, khiến chỉ số này giao dịch trong phạm vi 800 điểm. Tuy nhiên, khối lượng trong một ngày đã tăng lên 23,64% so với 15,76% trong tháng.

Khí đốt tự nhiên bắt đầu ngày mới bằng việc tiếp tục tháo gỡ sau đợt kiểm tra gần đây về mức cao nhất trong 12 tháng. Đây vẫn là một thị trường năng động với giá cả phản ứng với nhiều yếu tố bao gồm khí hậu, hàng tồn kho và rủi ro địa chính trị. Với dự báo thời tiết mát mẻ hơn sẽ đến với Mỹ, điều này có thể hạn chế những động thái tiếp tục giảm giá và trong suốt cuộc săn lùng món hời thương mại vào thứ Tư dường như đang tỏ ra thận trọng. Tập một ngày in 81,22% so với 72,95% trong tháng.

Michael Hewson MSTA CFTe