Tuần này: Thị trường đang theo dõi điều gì trong tuần này?

Không gian kinh tế vĩ mô của Mỹ sẽ bận rộn trong tuần này và sẽ rất quan trọng đối với đồng đô la Mỹ . Hầu hết các bàn đều cảm thấy Fed đã hoàn tất việc thắt chặt chính sách và năm 2024 có thể sẽ bắt đầu cắt giảm lãi suất. Các thị trường tương lai của Quỹ Fed dự báo việc cắt giảm 25 điểm cơ bản có thể diễn ra sớm nhất là sau cuộc họp chính sách vào tháng 5.

Lịch kinh tế tuần này:

Thứ ba

Một lịch tập trung vào Hoa Kỳ sẽ bắt đầu vào Thứ Ba lúc 3:00 chiều GMT với dữ liệu về niềm tin người tiêu dùng trong tháng 11 từ Conference Board và một số quan chức Fed đã thảo luận về ngày hôm đó. Ước tính trung bình trước sự kiện này là niềm tin của người tiêu dùng giảm xuống 101,0, giảm so với mức 102,6 của tháng 10; phạm vi ước tính nằm trong khoảng từ 104,0 đến 100,0; do đó, bất kỳ thứ gì được phát hành gần mức cực đoan của phạm vi này đều có thể sẽ gây ra biến động thị trường ở USD và các thị trường liên quan.

Thứ Tư

Thứ Tư bắt đầu sớm và tươi sáng với dữ liệu lạm phát CPI của Úc lúc 12:30 sáng GMT (dự kiến: 5,5%; trước đó: 5,6%), theo sát là quyết định lãi suất của Ngân hàng Dự trữ New Zealand (RBNZ) lúc 1:00 sáng GMT. Các thị trường và các nhà kinh tế đều kỳ vọng ngân hàng trung ương sẽ giữ nguyên lãi suất (thị trường hoàn toàn định giá rằng sự kiện này sẽ không có thay đổi); Tỷ giá tiền mặt chính thức đã được giữ ở mức 5,5% kể từ cuộc họp chính sách vào tháng 5.

Dữ liệu tăng trưởng của Hoa Kỳ (GDP [ước tính sơ bộ thứ hai]) cho quý 3 cũng sẽ được đưa vào lịch kinh tế vào Thứ Tư lúc 1:30 chiều GMT. Phạm vi ước tính hiện nằm trong khoảng từ 5,2% đến 4,6%, với ước tính trung bình cho thấy hoạt động kinh tế tăng với tốc độ hàng năm là 5,0% trong Quý 3. Bạn sẽ nhớ lại rằng GDP tạm ứng (được công bố vào cuối tháng 10) đã tăng nhanh hơn dự đoán trong Quý 3 lên 4,9%, được hỗ trợ bởi chi tiêu tiêu dùng mạnh mẽ (tăng 4,0% trong Quý 2).

Thứ năm

Dữ liệu lạm phát CPI của khu vực đồng euro trong tháng 11 sẽ là chìa khóa để theo dõi vào thứ Năm, với các ước tính sơ bộ được công bố lúc 10:00 sáng GMT và các ước tính sơ bộ của Đức và Tây Ban Nha cũng được công bố vào thứ Tư. Các nhà kinh tế ước tính lạm phát khu vực đồng euro tiếp tục được cải thiện; ước tính trung bình (hiện tại) cho số liệu tiêu đề YoY cho thấy lạm phát sẽ giảm nhẹ xuống 2,8%, giảm từ 2,9% (phạm vi ước tính là từ 2,8% đến 2,3%). Chỉ số cốt lõi trong cùng kỳ dự kiến ​​​​sẽ giảm xuống 4,0%, giảm từ 4,2%. Báo cáo lạm phát yếu hơn dự kiến ​​trong tuần này có thể khiến đồng euro bị đè nặng.

Cuối ngày, lúc 1:30 chiều GMT, được coi là một trong những sự kiện lớn trong tuần, chúng tôi sẽ nhận được chỉ số giá PCE cốt lõi cho tháng 10 cũng như các biện pháp thu nhập và chi tiêu cá nhân, cùng với các nhà giao dịch và nhà đầu tư đang xem báo cáo này để giúp tái khẳng định xu hướng giảm phát ở Mỹ. Trên cơ sở so với tháng trước, chỉ số giá PCE toàn phần được dự đoán sẽ giảm nhẹ ở mức 0,1%, giảm từ mức 0,4% trong tháng 9, với chỉ số giá chung so với cùng kỳ năm trước cũng dự kiến ​​sẽ chậm lại ở mức 3,0% trong tháng 9. Tháng 10, giảm từ 3,4%. Đối với thước đo chỉ số giá PCE cốt lõi, dữ liệu hàng tháng trong tháng 10 dự kiến ​​​​sẽ giảm nhẹ xuống 0,2%, giảm từ 0,3%, với dữ liệu PCE cốt lõi so với cùng kỳ năm trước được dự báo sẽ giảm lên 3,5% từ mức 3,7% trong tháng 9.

Thứ sáu

Các nhà giao dịch/nhà đầu tư sẽ theo dõi chặt chẽ chỉ số PMI ISM của Hoa Kỳ cho tháng 11 vào thứ Sáu lúc 3:00 chiều GMT để biết bất kỳ dấu hiệu phục hồi nào, sau khi chỉ số tháng 10 giảm xuống 46,7 và ghi nhận tuần thứ 11 trong lãnh thổ co lại (< 50,00). Khi viết, ước tính trung bình cho thấy sự cải thiện trong tháng 11 lên 47,7, nhưng như bạn có thể thấy, nó dự kiến ​​sẽ vẫn ở mức dưới 50,00.

G10 FX (thay đổi 5 ngày):

Aaron Hill