Yên Nhật tăng giá khi tăng trưởng kinh tế làm tăng khả năng BoJ tăng lãi suất lần nữa

• Yên Nhật tăng giá do khả năng BoJ tiếp tục tăng lãi suất ngày càng cao.
• Do bất ổn chính trị, đồng Yên có thể phải đối mặt với nhiều thách thức; Thủ tướng Fumio Kishida sẽ không tái tranh cử vào tháng 9.
• Đồng đô la Mỹ phải chịu áp lực từ việc lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ giảm và kỳ vọng ngày càng tăng vào việc Fed sẽ cắt giảm lãi suất.

Yên Nhật (JPY) tăng trở lại so với Đô la Mỹ (USD) vào thứ Sáu, có khả năng là do GDP quý 2 của Nhật Bản tăng trưởng gần đây, hỗ trợ cho khả năng Ngân hàng Nhật Bản (BoJ) sẽ tăng lãi suất trong thời gian tới.

Tuy nhiên, đồng JPY có thể gặp phải thách thức do tình hình chính trị bất ổn ở Nhật Bản, xuất phát từ các báo cáo cho biết Thủ tướng Fumio Kishida sẽ không tái tranh cử làm lãnh đạo đảng vào tháng 9, về cơ bản là kết thúc nhiệm kỳ thủ tướng của mình.

Cặp USD/JPY giảm nhẹ khi đồng đô la Mỹ mất giá trong bối cảnh lợi suất trái phiếu kho bạc thấp hơn. Ngoài ra, các nhà giao dịch định giá đầy đủ mức giảm lãi suất 25 điểm cơ bản của Cục Dự trữ Liên bang Hoa Kỳ vào tháng 9, theo công cụ FedWatch của CME.

Tuy nhiên, Greenback đã nhận được sự hỗ trợ khi dữ liệu kinh tế Hoa Kỳ tốt hơn dự kiến ​​gần đây đã làm dịu đi mối lo ngại của thị trường về suy thoái kinh tế tại Hoa Kỳ (US). Hơn nữa, Chỉ số tâm lý người tiêu dùng Michigan sơ bộ của Hoa Kỳ cho tháng 8 và Giấy phép xây dựng cho tháng 7 sẽ được chú ý sau trong phiên giao dịch Bắc Mỹ.

Bản tóm tắt hàng ngày Biến động thị trường: Yên Nhật tăng do tâm lý diều hâu bao trùm BoJ

• Vào thứ năm, Cục Thống kê Dân số Hoa Kỳ báo cáo rằng Doanh số Bán lẻ Hoa Kỳ đã tăng 1,0% so với tháng trước vào tháng 7, một sự thay đổi mạnh mẽ so với mức giảm 0,2% của tháng 6, vượt qua mức tăng dự kiến ​​là 0,3%. Hơn nữa, Yêu cầu Trợ cấp Thất nghiệp Ban đầu trong tuần kết thúc vào ngày 9 tháng 8 đạt 227.000, thấp hơn dự báo là 235.000 và giảm so với mức 234.000 của tuần trước.
• Vào thứ năm, Bộ trưởng Kinh tế Nhật Bản Yoshitaka Shindo tuyên bố rằng nền kinh tế dự kiến ​​sẽ phục hồi dần dần khi tiền lương và thu nhập được cải thiện. Shindo cũng nói thêm rằng chính phủ sẽ hợp tác chặt chẽ với Ngân hàng Nhật Bản để thực hiện các chính sách kinh tế vĩ mô linh hoạt.
• Tổng sản phẩm quốc nội (GDP) của Nhật Bản tăng 0,8% theo quý trong quý 2, vượt qua dự báo của thị trường là 0,5% và phục hồi sau mức giảm 0,6% trong quý 1. Đây là mức tăng trưởng theo quý mạnh nhất kể từ quý 1 năm 2023. Trong khi đó, tăng trưởng GDP theo năm đạt 3,1%, vượt qua mức đồng thuận của thị trường là 2,1% và đảo ngược mức giảm 2,3% trong quý 1. Đây là mức tăng trưởng theo năm mạnh nhất kể từ quý 2 năm 2023.
• Chủ tịch Ngân hàng Dự trữ Liên bang Chicago Austan Goolsbee đã bày tỏ mối quan ngại ngày càng tăng vào thứ Tư về thị trường lao động thay vì lạm phát, lưu ý những cải thiện gần đây về áp lực giá cả cùng với dữ liệu việc làm yếu kém. Goolsbee nói thêm rằng mức độ cắt giảm lãi suất sẽ được xác định bởi các điều kiện kinh tế hiện hành, theo Bloomberg.
• Chỉ số giá tiêu dùng (CPI) của Hoa Kỳ tăng 2,9% so với cùng kỳ năm trước vào tháng 7, giảm nhẹ so với mức tăng 3% vào tháng 6 và thấp hơn kỳ vọng của thị trường. CPI cốt lõi, không bao gồm thực phẩm và năng lượng, tăng 3,2% so với cùng kỳ năm trước, giảm nhẹ so với mức tăng 3,3% vào tháng 6 nhưng phù hợp với dự báo của thị trường.
• Thủ tướng Nhật Bản Fumio Kishida tuyên bố tại một cuộc họp báo vào thứ Tư rằng ông sẽ không tái tranh cử làm lãnh đạo Đảng Dân chủ Tự do (LDP) vào tháng 9. Kishida nhấn mạnh nhu cầu chống lại nền kinh tế dễ giảm phát của Nhật Bản bằng cách thúc đẩy tăng trưởng tiền lương và đầu tư và đạt được mục tiêu mở rộng GDP của Nhật Bản lên 600 nghìn tỷ yên.
• Jane Foley, chiến lược gia ngoại hối cấp cao của Rabobank, nhận xét rằng loạt dữ liệu công bố của Hoa Kỳ trong tuần này, cùng với sự kiện Jackson Hole vào tuần tới, sẽ cung cấp cho thị trường những hiểu biết rõ ràng hơn về phản ứng tiềm tàng của các nhà hoạch định chính sách Hoa Kỳ. Tuy nhiên, kỳ vọng chính của họ là Fed sẽ giảm lãi suất 25 điểm cơ bản vào tháng 9 và có khả năng sẽ cắt giảm thêm trước khi kết thúc năm.

Phân tích kỹ thuật: USD/JPY giảm xuống mức 148,50; ngưỡng hỗ trợ tiếp theo tại EMA chín ngày

USD/JPY giao dịch quanh mức 148,80 vào thứ Sáu. Theo phân tích biểu đồ hàng ngày , cặp tiền này nằm trên Đường trung bình động hàm mũ (EMA) chín ngày, báo hiệu xu hướng tăng giá ngắn hạn. Tuy nhiên, Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) 14 ngày vẫn dưới 50 và một đợt tăng giá nữa sẽ xác nhận đà tăng giá.

Về mức hỗ trợ, cặp USD/JPY có thể gặp mức hỗ trợ ngay lập tức tại EMA chín ngày, quanh mức 148,09. Nếu cặp tiền này giảm xuống dưới mức này, nó có thể củng cố triển vọng giảm giá và đẩy cặp tiền này xuống mức thấp nhất trong bảy tháng là 141,69 được ghi nhận vào ngày 5 tháng 8. Việc tiếp tục giảm có thể đưa cặp tiền này đến gần hơn với mức hỗ trợ tiếp theo là 140,25.

Về mặt tích cực, cặp USD/JPY có thể hướng tới đường EMA 50 ngày ở mức 153,08, với khả năng kiểm tra mức kháng cự ở mức 154,50, mức này đã chuyển từ mức hỗ trợ thoái lui trước đó sang mức kháng cự thoái lui hiện tại.

USD/JPY: Biểu đồ hàng ngày

Akhtar Faruqui