Bản tin tóm tắt về FX ngày 4 tháng 10: Báo cáo việc làm của Hoa Kỳ mạnh mẽ. USD, lợi suất và cổ phiếu tăng

• Tin tức Forex cho giao dịch Bắc Mỹ ngày 4 tháng 10 năm 2024

Báo cáo việc làm tháng 9 của Hoa Kỳ hôm nay đã vượt quá mong đợi, với bảng lương phi nông nghiệp tăng 254K so với mức dự kiến ​​là 140K. Tỷ lệ thất nghiệp giảm nhẹ xuống 4,1%, gần đạt 4,0% và tỷ lệ tham gia giữ nguyên ở mức 62,7%.

Bảng lương tư nhân tăng vọt 223 nghìn, trong khi thu nhập trung bình theo giờ tăng 0,4% so với tháng trước và 4,0% so với cùng kỳ năm trước, cả hai đều cao hơn dự báo. Bảng lương sản xuất giảm 7 nghìn, cải thiện so với dữ liệu trước đó.

Cuộc khảo sát hộ gia đình cho thấy có thêm 430.000 việc làm, với mức tăng đáng kể về việc làm toàn thời gian (+631.000) nhưng lại giảm việc làm bán thời gian (-201.000). Dữ liệu mạnh mẽ đã làm giảm kỳ vọng về việc Cục Dự trữ Liên bang cắt giảm lãi suất tại cuộc họp tháng 11, đẩy đồng đô la Mỹ lên cao hơn, nhưng ngụ ý nền kinh tế Hoa Kỳ vững chắc hơn.

Với cảm giác của Fed rằng lạm phát đang được kiểm soát, nếu việc làm tăng lên đáp ứng được nhu cầu việc làm, có khả năng nó không phải là lạm phát và do đó có thể giữ Fed trên con đường hiệu chỉnh.

Goolsbee của Fed là viên chức Fed duy nhất bình luận về báo cáo, mô tả nó là "siêu", và cũng nhấn mạnh việc kết thúc cuộc đình công tại cảng là tin tức tích cực bổ sung.

Tuy nhiên, ông cảnh báo không nên phản ứng quá mạnh với một điểm dữ liệu duy nhất, nhấn mạnh rằng nhiều báo cáo như thế này sẽ làm tăng sự tự tin trong việc đạt được việc làm đầy đủ. Ông lưu ý rằng số lượng việc làm mạnh có khả năng phản ánh tăng trưởng GDP mạnh.

Trong khi Fed vẫn đang xác định lãi suất trung lập, ông cho rằng lãi suất này có khả năng cao hơn 0 và có thể nằm trong phạm vi 2,5-3,5%, mặc dù vẫn còn thời gian để tìm ra điều này. Goolsbee nhấn mạnh tầm quan trọng của việc duy trì các điều kiện kinh tế hiện tại và trong khi tăng trưởng năng suất có thể dẫn đến lãi suất trung lập cao hơn, nền kinh tế sẽ cần phải xử lý nó.

Ông cũng thừa nhận rằng các chỉ số chung cho thấy thị trường lao động đang hạ nhiệt, nhưng bác bỏ quan điểm cho rằng nền kinh tế sẽ "hạ cánh mềm" khi tiếp tục tiến triển.

Kịch bản lý tưởng của Fed sẽ thấy tỷ lệ thất nghiệp ở mức 4-4,5% và lạm phát ở mức khoảng 2%, ông tin rằng điều này sẽ đáp ứng được mục tiêu của Fed. Khi có thêm dữ liệu trước cuộc họp tiếp theo của Fed, Goolsbee cảnh báo rằng các cú sốc bên ngoài vẫn có thể làm chệch hướng các nỗ lực hướng tới một cuộc hạ cánh mềm.

Tuy nhiên, hiện tại, mọi thứ đã trở lại thời kỳ vui vẻ/vui vẻ. Tuần tới, dữ liệu CPI của Hoa Kỳ sẽ được công bố với kỳ vọng rằng chỉ số tiêu đề (0,1%) và chỉ số cốt lõi (0,2%) sẽ lại ở mức ổn định, mặc dù chỉ số cốt lõi theo năm vẫn ở mức cao là 3,2%. Chỉ số tiêu đề theo năm dự kiến ​​sẽ giảm xuống còn 2,3% từ 2,5%.

Tin tức hôm nay đã đẩy giá cổ phiếu lên cao hơn với chỉ số trung bình công nghiệp Dow đóng cửa ở mức cao kỷ lục mới. Một bức ảnh chụp nhanh về mức đóng cửa cho thấy:

• Chỉ số công nghiệp Dow tăng 341,16 điểm hoặc 0,81% ở mức 42352,75
• Chỉ số S&P tăng 51,13 điểm hoặc 0,90% ở mức 5751,07
• Chỉ số NASDAQ tăng 219,37 điểm hoặc 1,22% ở mức 18137,85

Chỉ số Russell 2000 vốn hóa nhỏ tăng 32,65 điểm hoặc 1,50% lên 2212,79.

Trong tuần giao dịch, mức tăng khá khiêm tốn khi Nasdaq tăng 0,10%, Dow tăng 0,09% và S&P tăng 0,22%.

Trên thị trường trái phiếu Hoa Kỳ, lợi suất tăng mạnh với:

• Lợi suất 2 năm: 3,928%, +21,4 điểm cơ bản
• Lợi suất 5 năm 3,807%, +17,4 điểm cơ bản
• Lợi suất 10 năm 3,967%, +11,7 điểm cơ bản
• Lợi suất 30 năm 4,249%, +.0 điểm cơ bản

Đối với tuần giao dịch:

• 2 năm tăng 36,5 điểm cơ bản
• 5 năm tăng 30,0 điểm cơ bản
• 10 năm tăng 21,3 điểm cơ bản
• 30 năm tăng 14,5 điểm cơ bản

Lãi suất thế chấp tăng trở lại 6,5%

Xét về đồng tiền mạnh nhất và đồng tiền yếu nhất trong các đồng tiền chính, GBP và USD là đồng tiền mạnh nhất trong khi JPY là đồng tiền yếu nhất.

Greg Michalowski