Báo cáo của CFTC: Các cược giảm giá chi phối đồng đô la Mỹ

Báo cáo CFTC mới nhất cho tuần kết thúc vào ngày 1 tháng 7 nêu bật sự gia tăng đáng kể trong giao dịch rủi ro. Những người tham gia thị trường đang tích cực đánh giá lệnh ngừng bắn do Trump làm trung gian ở Trung Đông cùng với những tiến triển hơn nữa trong các cuộc đàm phán thương mại Mỹ-Trung.

Các hợp đồng bán khống ròng phi thương mại bằng Đô la Mỹ (USD) đã giảm xuống mức thấp nhất trong hai tuần, đạt khoảng 4,3 nghìn hợp đồng. Sự sụt giảm này xảy ra cùng với mức tăng thứ năm liên tiếp trong lãi suất mở, hiện đã đạt đến mức chưa từng thấy kể từ giữa tháng 3, khoảng 36,3 nghìn hợp đồng. Chỉ số Đô la Mỹ (DXY) tiếp tục quỹ đạo đi xuống, trượt xuống mức thấp nhất trong nhiều năm gần 96,40.

Các vị thế mua ròng đầu cơ ở Euro (EUR) đã giảm nhẹ, hiện ở mức khoảng 107,5 nghìn hợp đồng. Các nhà đầu tư thương mại, chủ yếu là các quỹ đầu cơ, đã giảm các vị thế bán ròng xuống còn khoảng 160,6 nghìn hợp đồng, mặc dù chúng vẫn ở mức cao nhất trong nhiều tháng. Hơn nữa, lãi suất mở đã đạt mức cao nhất trong ba tuần, vượt qua 779 nghìn hợp đồng. EUR/USD tiếp tục phục hồi mạnh mẽ, vượt qua mức 1,1800 lần đầu tiên kể từ tháng 9 năm 2021.

Các nhà giao dịch phi thương mại đã chứng kiến ​​sự sụt giảm liên tục trong các vị thế mua ròng đối với Yên Nhật (JPY), với lượng nắm giữ hiện tại giảm xuống còn khoảng 127,3 nghìn hợp đồng, đánh dấu mức thấp nhất trong nhiều tháng. Các nhà giao dịch thương mại đã tăng các vị thế bán khống của họ lên gần 151 nghìn hợp đồng, đánh dấu mức cao nhất trong ba tuần. Sự thay đổi này xảy ra trong bối cảnh lãi suất mở giảm lần thứ ba liên tiếp, hiện đã giảm xuống còn khoảng 314,2 nghìn hợp đồng. Áp lực giảm liên tục đã đẩy USD/JPY xuống mức thấp nhất trong nhiều tuần quanh mức 142,60 trong giai đoạn đó.

Các nhà đầu cơ đã giảm vị thế tăng giá của họ đối với Bảng Anh (GBP), cắt giảm mức tiếp xúc dài hạn ròng của họ xuống còn khoảng 31,4 nghìn hợp đồng, đánh dấu mức thấp nhất trong sáu tuần, trùng với mức tăng hàng tuần thứ hai liên tiếp của lãi suất mở. Sự sụt giảm mạnh mẽ của Đồng bạc xanh đã đẩy GBP/USD tiến gần đến mốc 1,3800, một mức chưa từng thấy kể từ tháng 10 năm 2021.

Các hợp đồng vàng đầu cơ dài hạn đã tăng lên gần 202 nghìn hợp đồng, đạt mức cao nhất trong nhiều tuần khi lãi suất mở tăng trở lại, tăng lên khoảng 437,7 nghìn hợp đồng. Giá vàng đã trải qua xu hướng giảm, giảm xuống mức thấp nhất trong sáu tuần gần 3.245 đô la một ounce troy, do nhu cầu trú ẩn an toàn giảm.

Các vị thế mua ròng phi thương mại trong WTI đã tăng trong tuần thứ năm liên tiếp, đạt mức cao nhất trong nhiều tháng gần 234,7 nghìn hợp đồng. Diễn biến này diễn ra cùng với sự gia tăng của lãi suất mở, đạt mức cao nhất trong ba tuần là khoảng 1,990 triệu hợp đồng. Trong thời gian đó, các nhà giao dịch tập trung vào việc củng cố sự thoái lui đáng kể từ mức vượt quá 77,00 đô la một thùng xuống vùng 64,00 đô la, một sự thay đổi rõ rệt sau lệnh ngừng bắn ở Trung Đông.

Pablo Piovano