Cách giao dịch NFP, một trong những sự kiện biến động nhất

NFP là từ viết tắt của Nonfarm Payrolls, có thể coi là bản công bố dữ liệu kinh tế quan trọng nhất trên thế giới.

Chỉ số này cung cấp một bức ảnh chụp nhanh toàn diện về sức khỏe của thị trường lao động Hoa Kỳ, thường được công bố vào thứ Sáu đầu tiên của mỗi tháng. Bản phát hành này làm rung chuyển thị trường tài chính trong một thời gian dài, thường tác động đến giá cổ phiếu, Vàng, Đô la Mỹ (USD) và nhiều tài sản khác.

Điều này khiến nó trở thành một trong những cơ hội tốt nhất để các nhà giao dịch kiếm được lợi nhuận, mặc dù cũng đi kèm với rủi ro.

Dữ liệu NFP có mang lại cơ hội cho các nhà giao dịch không?

Có, nhiều lắm.

Bảng lương phi nông nghiệp là một chỉ số quan trọng về sức khỏe kinh tế của Hoa Kỳ , nền kinh tế lớn nhất thế giới.

Giao dịch xung quanh việc công bố NFP là không ổn định và có thể rủi ro vì hầu hết các tài sản có xu hướng biến động mạnh trong vài phút , đôi khi là vài giây. Trong khi một số nhà giao dịch thích đứng ngoài trong sự kiện, những người khác lại tìm thấy cơ hội giữa những biến động của thị trường này.

Đọc thêm: Chiến lược giao dịch Vàng - XAUUSD hàng ngày

Làm thế nào để giao dịch NFP?

Dữ liệu đi kèm với nhiều chỉ số khác liên quan đến thị trường lao động. Khi giao dịch, điều cần thiết là phải biết rằng tác động đầu tiên thuộc về con số Bảng lương phi nông nghiệp tiêu đề – sự thay đổi về số lượng việc làm được tạo ra tại Hoa Kỳ trong một tháng nhất định trong tất cả các doanh nghiệp phi nông nghiệp. Nó được thể hiện bằng hàng nghìn và có thể là tích cực hoặc tiêu cực.

Số liệu dương có nghĩa là nền kinh tế Hoa Kỳ đã tạo ra nhiều việc làm mới trong tháng, trong khi số liệu âm có nghĩa là trung bình, người sử dụng lao động đã cắt giảm việc làm .

Vài ngày trước khi công bố dữ liệu, hàng chục nhà kinh tế và nhà phân tích đã đưa ra ước tính về số lượng việc làm mà họ cho rằng nền kinh tế Hoa Kỳ đã tạo ra (hoặc mất đi) trong tháng, đưa đến sự đồng thuận.

Bất kỳ sự sai lệch đáng kể nào so với sự đồng thuận này – mức độ chênh lệch thực tế so với dự kiến ​​– thường trở thành yếu tố chính tác động đến thị trường .

Thật khó để dự đoán thị trường sẽ phản ứng như thế nào, nhưng nhìn chung, dữ liệu NFP cao hơn mức đồng thuận có xu hướng đẩy giá cổ phiếu Hoa Kỳ tăng cao hơn vì nó có thể ngụ ý lợi nhuận công ty sẽ cao hơn trong tương lai.

Tuy nhiên, bối cảnh cũng quan trọng: trong tình hình hiện tại, khi Cục Dự trữ Liên bang (Fed), ngân hàng trung ương Hoa Kỳ, đang giữ lãi suất cao và có vẻ không vội cắt giảm trong khi các ngân hàng trung ương khác đã cắt giảm lãi suất nhiều lần trong chu kỳ hiện tại, các nhà đầu tư lo ngại rằng một nền kinh tế mạnh sẽ có nghĩa là chi phí vay 'cao hơn trong thời gian dài hơn'. Trong trường hợp như vậy, giá cổ phiếu có thể giảm mặc dù chỉ số này ngụ ý sức mạnh kinh tế.

Đối với Đô la Mỹ, phản ứng chủ yếu là đơn giản. Một báo cáo cho thấy thị trường lao động phục hồi thường có lợi cho USD vì nó có nghĩa là nền kinh tế mạnh. Ngược lại, một báo cáo yếu có nghĩa là nền kinh tế yếu hơn, gây áp lực lên Đồng bạc xanh.

Tuy nhiên, nền kinh tế Hoa Kỳ dẫn đầu thế giới và đồng đô la Mỹ là đồng tiền dự trữ của thế giới.

Điều đó khiến phản ứng của đồng đô la Mỹ khác biệt trong thời kỳ khủng hoảng. Nếu nền kinh tế Hoa Kỳ đang gặp khó khăn, điều đó có nghĩa là những nơi khác thậm chí còn tệ hơn. Một báo cáo NFP yếu khiến mọi người chạy trốn đến nơi an toàn là đồng đô la Mỹ. Nói cách khác, khi mọi thứ thực sự tồi tệ, đồng đô la Mỹ cũng có thể tăng giá.

Đối với Vàng, báo cáo NFP cho thấy mức tăng việc làm cao hơn dự kiến ​​có xu hướng dẫn đến giá giảm. Ngược lại, bất ngờ giảm - nghĩa là nền kinh tế tạo ra ít việc làm hơn dự kiến ​​hoặc thậm chí phá hủy việc làm - hỗ trợ giá tăng đối với kim loại màu vàng.

Đọc thêm: Chiến lược giao dịch chỉ số đô la - các cặp tiền tệ hàng ngày

Ngoài tiêu đề NFP, tôi cần xem dữ liệu nào nữa?

Dữ liệu NFP tiêu đề được đưa vào cái gọi là Báo cáo việc làm.

Điều này bao gồm nhiều số liệu thống kê khác mà các nhà giao dịch cũng chú ý. Trong khi sự thay đổi tiêu đề của Nonfarm Payrolls gây ra phản ứng lớn đầu tiên trên thị trường, các sắc thái mang lại các chỉ số khác cần được tính đến khi mọi thứ lắng xuống vì chúng thậm chí có thể hoàn toàn phá vỡ phản ứng đầu tiên.

Hai thành phần nữa đáng chú ý . Đầu tiên là Thu nhập trung bình theo giờ , đặc biệt là khi lạm phát cao, vì chúng phản ánh sự thay đổi về lương.

Khi mọi người kiếm được nhiều tiền hơn, lạm phát có xu hướng tăng theo.

Khi tiền lương giảm, giá cả tăng có xu hướng giảm nhẹ.

Thành phần thứ hai đáng xem xét là Tỷ lệ thất nghiệp . Khi thị trường lo ngại về suy thoái kinh tế – khi nền kinh tế không tăng trưởng – họ sẽ kiểm tra mọi thay đổi trong tỷ lệ thất nghiệp vì tỷ lệ thất nghiệp tăng nhanh là dấu hiệu sớm của suy thoái sắp tới.

Và đó không phải là tất cả.

Trong một số trường hợp, báo cáo NFP cho tháng hiện tại bao gồm các bản sửa đổi đáng kể cho các bản phát hành trước đó. Trong khi thị trường tập trung vào các số liệu gần đây nhất, các bản sửa đổi tăng đáng kể khiến báo cáo trông đẹp hơn và các bản sửa đổi giảm đáng kể khiến phản ứng trở nên tệ hơn.

Dự kiến ​​dữ liệu NFP tháng 6 thế nào?

Dữ liệu bảng lương phi nông nghiệp sẽ được công bố vào thứ năm, sớm hơn một ngày so với lịch trình thông thường , do kỳ nghỉ lễ Độc lập.

Lịch kinh tế chỉ ra mức tăng 110.000 việc làm vào tháng 6, giảm so với mức tăng 139.000 vào tháng 5. Thị trường tài chính cũng dự đoán Tỷ lệ thất nghiệp sẽ tăng lên 4,3% .

Yohay Elam, Chuyên gia phân tích tài chính cấp cao tại FXStreet, cho biết  : " Rủi ro về bảng lương phi nông nghiệp đang có xu hướng giảm ".

Một sự trượt dốc trong tiêu đề Bảng lương phi nông nghiệp dưới 100.000 sẽ gióng lên hồi chuông cảnh báo, khiến Cổ phiếu và Đô la Mỹ giảm trong bối cảnh lo ngại suy thoái. Ngược lại, vàng sẽ được hưởng lợi từ khả năng giảm lợi suất trái phiếu kho bạc vì kim loại quý này có mối tương quan nghịch với lợi nhuận từ nợ của Mỹ, ông nói.

Trong khi đó, Elam nói thêm rằng việc vượt qua ước tính (sẽ là lần thứ tư liên tiếp) sẽ thúc đẩy cổ phiếu và đồng đô la Mỹ, đồng thời gây áp lực lên kim loại quý.

“Một mức giảm nhỏ dưới 100K có vẻ như là một 'trong phạm vi ước tính'. Tuy nhiên, việc mất một chữ số sẽ có tác động rất lớn đến các nhà đầu tư. Hơn nữa, thị trường đã quen với những kết quả tốt hơn mong đợi sau đó là những đợt điều chỉnh giảm đáng kể. Lần này, rào cản để vượt qua sự đồng thuận cao hơn ”, ông kết luận.