Chỉ số Dow Jones Industrial Average kiểm tra lại mức đáy khi niềm tin người tiêu dùng giảm sút.

• Chỉ số DJIA kiểm tra lại mốc 51.100 lần thứ ba trong tháng 9 khi niềm tin người tiêu dùng giảm sút.
• Chỉ số niềm tin của Conference Board ở mức 81,9, mức thấp nhất kể từ năm 2014.
• Chi tiêu tiêu dùng của Mỹ tăng 0,8% trong tháng 8, so với mức tăng 0,2% trong tháng 7.

Chỉ số niềm tin người tiêu dùng Mỹ thấp nhất kể từ năm 2014 lẽ ra đã đủ để phá vỡ mức đáy tháng 9 của chỉ số Dow Jones Industrial Average ở mức gần 51.100, và mức đáy này đã giữ vững lần thứ ba. Chỉ số của Conference Board giảm xuống 81,9 từ 88,6 so với dự báo gần 89, và các hộ gia đình cho biết trong cuộc khảo sát rằng họ dự đoán điều kiện kinh doanh và thị trường việc làm sẽ suy yếu trong sáu tháng tới.

Quan điểm của họ về tình hình kinh doanh hiện tại đã chuyển sang tiêu cực lần đầu tiên kể từ tháng 9 năm 2024. Số lượng việc làm trống cũng thấp hơn dự kiến, chỉ đạt 7,08 triệu trong tháng 8 so với mức dự báo 7,23 triệu. Cuộc khảo sát kết thúc vào ngày 23 tháng 9, trước khi lợi suất trái phiếu kho bạc kỳ hạn 10 năm tăng lên mức cao nhất kể từ năm 2007.

Việc cứu vãn tháng Chín sẽ mất 3,6% mỗi ngày.

Chỉ số Dow Jones giảm khoảng 3,5% trong tháng 9 khi chỉ còn một phiên giao dịch nữa, và nếu tiếp tục giảm trong tháng này, chuỗi tăng điểm kéo dài 5 tháng sẽ chấm dứt. Chỉ số S&P 500 giảm 0,2% trong cùng kỳ.

Lợi suất trái phiếu kho bạc lại lập kỷ lục mới vào thứ Ba, với lợi suất trái phiếu 30 năm đạt mức cao nhất kể từ năm 2002 và lợi suất trái phiếu 10 năm ở mức gần 5,26%. Các mức lãi suất này quyết định giá của các khoản vay thế chấp nhà, vay mua ô tô và nợ doanh nghiệp, và đó là cách chúng ảnh hưởng đến các chỉ số nhà ở, tiêu dùng và công nghiệp của chỉ số Dow Jones. Cục Dự trữ Liên bang (Fed) đã tăng lãi suất vào ngày 16 tháng 9 lần đầu tiên kể từ năm 2023, và các hợp đồng tương lai vẫn nghiêng về hướng tăng thêm 0,25 điểm phần trăm vào ngày 28 tháng 10.

Thứ Tư cũng là ngày kết thúc quý 3, và chỉ số Dow Jones giảm gần 2%. Thông thường, số liệu về hộ gia đình và việc làm yếu hơn sẽ kéo lợi suất trái phiếu xuống thấp hơn, vì vậy sự tăng điểm vào thứ Ba, trong một ngày có hai báo cáo yếu, cho thấy lạm phát là mối lo ngại lớn hơn đối với người mua trái phiếu. Chỉ số Dow Jones đã biến động cùng với lợi suất trái phiếu suốt cả tháng.

Niềm tin là một cuộc khảo sát, còn chi tiêu là một biên lai.

Thứ Tư, lúc 12:30 GMT, sẽ công bố thu nhập và chi tiêu cá nhân tháng 8, cùng với chỉ số giá tiêu dùng cá nhân (PCE) cốt lõi, dự báo tăng 0,3% so với tháng trước. Số liệu việc làm khu vực tư nhân từ Automatic Data Processing (ADP) sẽ được công bố đầu tiên lúc 12:15 GMT, dự báo đạt 70.000 việc làm, và chỉ số quản lý mua hàng Chicago sẽ được công bố tiếp theo lúc 13:45 GMT, dự báo đạt 51,2 so với 47,1. Theo dự báo ngày thứ Tư, các hộ gia đình có tình hình ảm đạm tương tự đã tăng chi tiêu 0,8% trong tháng 8.

Số liệu yêu cầu trợ cấp thất nghiệp hàng tuần được dự báo vào thứ Năm lúc 12:30 GMT ở mức 200.000 người. Khảo sát sản xuất của Viện Quản lý Cung ứng (ISM) sẽ được công bố lúc 14:00 GMT, với chỉ số chính dự kiến ​​ở mức 55 và giá thanh toán ở mức 72,3, và Nike (NKE), một thành viên của chỉ số Dow Jones, sẽ công bố kết quả sau khi thị trường đóng cửa. Số liệu việc làm tháng 9 sẽ được công bố vào thứ Sáu, dự báo ở mức 90.000 người sau khi đạt 162.000 người trong tháng 8, với tỷ lệ thất nghiệp ổn định ở mức 4,1%. Chi tiêu và số liệu việc làm khả quan cho phép Cục Dự trữ Liên bang ( Fed) có thể tăng lãi suất thêm một lần nữa vào tháng 10.

Điều đó có nghĩa là chỉ số Dow Jones cần dữ liệu việc làm yếu hơn, vì số liệu việc làm thấp là yếu tố có khả năng nhất kéo lợi suất trái phiếu giảm khỏi mức cao.

Mức độ kỹ thuật

Mức kháng cự: Vùng 51.800 đã chặn đứng đà phục hồi hôm thứ Sáu và mức cao nhất hôm thứ Hai. Cao hơn mức này, 52.000 là mức mà chỉ số Dow Jones đã mất vào ngày 22 tháng 9, lần giảm đầu tiên trong ba lần giảm liên tiếp.

Mức hỗ trợ: Vùng 51.100 đã giữ vững ba lần trong tháng 9, vào ngày 16, 24 và thứ Ba. Bên dưới mức này là đường trung bình động lũy ​​thừa 200 ngày (EMA) gần 50.400, tạo thành ngưỡng kháng cự tiếp theo.

Quan điểm: Bán khống dưới mức 51.800, với mục tiêu đầu tiên là giá đóng cửa hàng ngày dưới 51.100 và mục tiêu thứ hai là đường EMA 200 ngày gần mức 50.400. Chỉ số sức mạnh tương đối Stochastic (Stoch RSI) hàng ngày gần mức 25 đã tăng từ mức thấp 20, vì vậy khả năng bật tăng lên 51.800 là rất cao. Giá đóng cửa hàng ngày trên mức 52.000 sẽ hủy bỏ lệnh mua.

Biểu đồ Dow Jones hàng ngày

Joshua Gibson