Đồng đô la Úc giảm giá trong khi đồng đô la Mỹ giữ vững giá trị giữa bối cảnh thị trường thận trọng.

• Đồng đô la Úc tiếp tục giảm giá bất chấp khả năng ngày càng cao Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) tăng lãi suất ngay trong tháng Hai.
• Kỳ vọng lạm phát tiêu dùng của Úc đã tăng lên 4,7% trong tháng 12, so với mức thấp nhất trong ba tháng là 4,5% của tháng 11.
• Đồng đô la Mỹ tăng giá trong bối cảnh khả năng Cục Dự trữ Liên bang (Fed) cắt giảm lãi suất thêm nữa ngày càng giảm.

Ngày thứ Năm, đồng đô la Úc (AUD) tiếp tục giảm giá so với đô la Mỹ (USD) trong ngày thứ sáu liên tiếp. Tỷ giá AUD/USD có thể tăng trở lại khi đồng đô la Úc nhận được sự hỗ trợ từ tâm lý thận trọng của các nhà đầu tư sau khi công bố số liệu về kỳ vọng lạm phát tiêu dùng của Úc, tăng lên 4,7% trong tháng 12 so với mức thấp nhất trong ba tháng là 4,5% của tháng 11, củng cố lập trường thắt chặt chính sách tiền tệ của Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA).

Đồng AUD có thể nhận được sự hỗ trợ khi thị trường ngày càng kỳ vọng Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) tăng lãi suất sớm nhất là vào tháng Hai. Ngân hàng Commonwealth Bank of Australia và Ngân hàng National Australia Bank hiện dự đoán RBA sẽ bắt đầu thắt chặt chính sách tiền tệ sớm hơn so với dự báo trước đó, do lạm phát dai dẳng trong một nền kinh tế bị hạn chế về năng lực sản xuất. Dự báo của họ được đưa ra sau khi ngân hàng trung ương giữ nguyên lãi suất ở mức cao tại cuộc họp cuối cùng năm 2025 vào tuần trước. Các hợp đồng hoán đổi lãi suất dự báo xác suất tăng lãi suất vào tháng Hai là 28%, gần 41% vào tháng Ba, và gần như đã được định giá tối đa cho tháng Tám.

Đồng đô la Mỹ nhận được sự hỗ trợ từ việc kỳ vọng cắt giảm lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang (Fed) giảm dần.

• Chỉ số đô la Mỹ (DXY), đo lường giá trị của đồng đô la Mỹ so với sáu loại tiền tệ chính, đang giữ vững vị thế và giao dịch quanh mức 98,40 tại thời điểm viết bài.
• Đồng đô la Mỹ giữ vững giá trị trước sự thận trọng của thị trường trước khi báo cáo Chỉ số giá tiêu dùng (CPI) của Mỹ được công bố vào cuối ngày, dự kiến ​​sẽ cung cấp thêm thông tin chi tiết về sự phát triển của áp lực giá cả.
• Thống đốc Cục Dự trữ Liên bang (Fed) Christopher Waller, người đang được xem xét cho vị trí chủ tịch ngân hàng trung ương, đã nhắc lại lập trường ôn hòa của mình về lãi suất trong một diễn đàn của CNBC. Ông Waller nói: “Vì lạm phát vẫn còn cao, chúng ta có thể dành thời gian – không cần vội vàng giảm lãi suất. Chúng ta có thể từ từ hạ lãi suất chính sách xuống mức trung lập”.
• Công cụ CME FedWatch cho thấy hợp đồng tương lai lãi suất quỹ liên bang đang phản ánh xác suất 75,6% về việc giữ nguyên lãi suất tại cuộc họp tiếp theo của ngân hàng trung ương Mỹ vào tháng 1, tăng từ gần 74% một tuần trước.
• Báo cáo việc làm tháng 11 của Mỹ cho thấy số lượng việc làm tăng 64.000, cao hơn một chút so với dự báo, nhưng số liệu tháng 10 đã được điều chỉnh giảm mạnh, và tỷ lệ thất nghiệp tăng lên 4,6%, mức cao nhất kể từ năm 2021, cho thấy thị trường lao động đang dần hạ nhiệt. Doanh số bán lẻ không thay đổi so với tháng trước, củng cố thêm dấu hiệu cho thấy nhu cầu tiêu dùng đang giảm sút.
• Chủ tịch Fed chi nhánh Atlanta, Raphael Bostic, cho biết trong một bài đăng trên blog hôm thứ Ba rằng báo cáo việc làm cho thấy bức tranh hỗn hợp và không làm thay đổi triển vọng, và ông muốn giữ nguyên lãi suất tại cuộc họp cuối cùng của Fed.
• Các quan chức Cục Dự trữ Liên bang (Fed) đang chia rẽ về việc liệu có cần nới lỏng chính sách tiền tệ hơn nữa vào năm tới hay không. Quan chức Fed trung bình dự đoán chỉ có một lần giảm lãi suất vào năm 2026, nhưng một số nhà hoạch định chính sách lại cho rằng sẽ không có thêm đợt giảm nào nữa. Trong khi đó, các nhà giao dịch dự đoán sẽ có hai lần giảm lãi suất vào năm tới.
• Cục Thống kê Quốc gia (NBS) hôm thứ Hai cho thấy doanh số bán lẻ của Trung Quốc tăng 1,3% so với cùng kỳ năm ngoái (YoY) trong tháng 11, cao hơn mức dự báo 2,9% và mức tăng 2,9% trong tháng 10. Sản lượng công nghiệp của Trung Quốc tăng 4,8% so với cùng kỳ năm ngoái (YoY) trong cùng kỳ, so với mức dự báo 5,0% và mức tăng 4,9% được công bố trước đó.
• Đầu tư tài sản cố định của Trung Quốc tính đến tháng 11 đạt mức giảm 2,6% so với cùng kỳ năm ngoái (YTD), thấp hơn mức dự kiến ​​2,3%. Con số của tháng 10 là -1,7%.
• Theo dữ liệu do S&P Global công bố hôm thứ Ba, chỉ số PMI sản xuất toàn cầu sơ bộ của Úc đã tăng nhẹ lên 52,2 trong tháng 12, so với mức 51,6 trước đó. Trong khi đó, chỉ số PMI dịch vụ giảm xuống 51,0 từ 52,8, và chỉ số PMI tổng hợp giảm xuống 51,1 từ 52,6.
• Cục Thống kê Úc (ABS) tuần trước báo cáo rằng Tỷ lệ Thất nghiệp ổn định ở mức 4,3% trong tháng 11. Con số này thấp hơn mức dự báo của thị trường là 4,4%. Hơn nữa, Thay đổi việc làm tại Úc đạt -21,3 nghìn người trong tháng 11 so với 41,1 nghìn người trong tháng 10 (đã điều chỉnh từ 42,2 nghìn người), so với dự báo đồng thuận là 20 nghìn người.

Đồng đô la Úc giảm xuống dưới vùng hỗ trợ hội tụ gần mức 0,6600.

Tỷ giá AUD/USD đang giao dịch dưới mức 0.6600 vào thứ Năm. Phân tích kỹ thuật biểu đồ ngày cho thấy cặp tiền này đang nằm dưới xu hướng kênh tăng, phản ánh sự suy yếu của xu hướng tăng giá. Thêm vào đó, cặp tiền này đang giao dịch dưới đường trung bình động hàm mũ (EMA) 9 ngày, cho thấy động lượng giá ngắn hạn yếu hơn.

Tỷ giá AUD/USD có thể giảm xuống mức tâm lý 0.6500, tiếp theo là mức thấp nhất trong sáu tháng là 0.6414, được ghi nhận vào ngày 21 tháng 8.

Ở chiều tăng, cặp AUD/USD có thể kiểm tra đường EMA chín ngày ở mức 0.6619. Một sự bật tăng hướng tới kênh tăng giá sẽ khôi phục xu hướng tăng và hỗ trợ cặp tiền này kiểm tra mức cao nhất trong ba tháng là 0.6685, tiếp theo là 0.6707, mức cao nhất kể từ tháng 10 năm 2024. Những đợt tăng giá tiếp theo sẽ hỗ trợ cặp tiền này kiểm tra ranh giới trên của kênh tăng giá quanh mức 0.6760.

Akhtar Faruqui