Đô la Úc tăng giá khi Đô la Mỹ suy yếu do quan điểm ôn hòa của Fed

• Đồng đô la Úc nhận được sự hỗ trợ từ việc RBA nới lỏng chính sách cắt giảm lãi suất.
• Chỉ số niềm tin người tiêu dùng Westpac của Úc giảm 3,1% xuống còn 95,4 vào tháng 9 từ mức 98,5 vào tháng 8.
• Đồng đô la Mỹ tiếp tục mất giá trong bối cảnh khả năng Fed cắt giảm lãi suất ngày càng tăng.

Đồng Đô la Úc (AUD) tăng giá so với Đô la Mỹ (USD) vào thứ Ba, đánh dấu phiên tăng giá thứ ba liên tiếp. Cặp AUD/USD tăng giá sau khi chỉ số Niềm tin Người tiêu dùng Westpac giảm 3,1% xuống còn 95,4 trong tháng 9 từ mức 98,5 của tháng 8. Sự sụt giảm này phản ánh những lo ngại mới về triển vọng kinh tế. Trọng tâm chuyển sang Báo cáo Điều chỉnh Bảng lương Phi nông nghiệp của Mỹ , dự kiến ​​công bố vào cuối ngày.

Ông Matthew Hassan, Trưởng phòng Dự báo Vĩ mô Úc, lưu ý rằng sự phục hồi của người tiêu dùng kể từ giữa năm 2024 vẫn còn chậm chạp, cho thấy Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) có thể cần nới lỏng chính sách thêm. Ông Hassan dự kiến ​​ngân hàng trung ương sẽ hạ lãi suất 25 điểm cơ bản (bps) vào tháng 11, sau đó là hai lần cắt giảm nữa vào năm 2026.

Tuy nhiên, AUD đã nhận được hỗ trợ sau số liệu Thặng dư Thương mại tháng 7 và GDP quý 2 khả quan tuần trước, cùng với lạm phát tháng 7 tăng cao hơn, làm giảm kỳ vọng về việc Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) sẽ tiếp tục cắt giảm lãi suất. Các hợp đồng hoán đổi lãi suất hiện đang đặt cược gần 84% vào khả năng RBA sẽ giữ nguyên chính sách trong tháng 9, trong khi khả năng cắt giảm lãi suất 25 điểm cơ bản trong tháng 11 đã giảm từ 100% xuống còn 80%.

Đồng đô la Úc tăng giá khi đồng đô la Mỹ gặp khó khăn trong bối cảnh khả năng Fed cắt giảm lãi suất ngày càng tăng

• Chỉ số Đô la Mỹ (DXY), thước đo giá trị của Đô la Mỹ so với sáu loại tiền tệ chính, đang gặp khó khăn và giao dịch quanh mức 97,40 tại thời điểm viết bài. Đồng bạc xanh đang gặp khó khăn khi các nhà giao dịch tăng cường đặt cược vào khả năng Cục Dự trữ Liên bang Hoa Kỳ (Fed) sẽ giảm lãi suất thêm trong bối cảnh thị trường lao động tiếp tục suy yếu.
• Công cụ FedWatch của CME cho thấy khả năng Fed cắt giảm lãi suất 25 điểm cơ bản (bps) tại cuộc họp chính sách tháng 9 là gần 90%, tăng so với mức 86% của tuần trước, với khả năng Fed sẽ cắt giảm lãi suất 50 bps trong tháng này.
• Chủ tịch Ngân hàng Dự trữ Liên bang (Fed) tại Chicago, Austan Goolsbee, phát biểu trong một cuộc phỏng vấn trên Bloomberg TV hôm thứ Sáu rằng ông vẫn chưa chắc chắn liệu tháng 9 có phải là thời điểm thích hợp để cắt giảm lãi suất hay không, sau khi dữ liệu việc làm yếu hơn dự kiến. Ông nói thêm rằng dữ liệu lạm phát cao vẫn là một vấn đề đáng lo ngại, và các quan chức chủ chốt của Fed có thể chưa hoàn toàn tin tưởng vào việc cắt giảm lãi suất vào tháng 9.
• Cục Thống kê Lao động Hoa Kỳ (BLS) hôm thứ Sáu báo cáo rằng Bảng lương Phi nông nghiệp (NFP) của Hoa Kỳ đã tăng 22.000 việc làm trong tháng 8, thấp hơn kỳ vọng của thị trường là 75.000 việc làm. Con số này tiếp nối mức tăng 79.000 việc làm (điều chỉnh từ 73.000 việc làm) được ghi nhận trong tháng 7. Trong khi đó, Tỷ lệ thất nghiệp đã tăng lên 4,3% trong tháng 8, đúng như dự kiến, so với mức 4,2% trước đó. Thu nhập trung bình theo giờ tăng 0,3% so với tháng trước trong tháng 8, phù hợp với kỳ vọng.
• Cán cân thương mại của Trung Quốc tăng lên 732,7 tỷ CNY trong tháng 8, so với mức 705,18 tỷ CNY trước đó. Xuất khẩu tăng 4,8% so với cùng kỳ năm trước trong tháng 8, so với mức 8% của tháng 7. Nhập khẩu của nước này tăng 1,7% so với cùng kỳ năm trước, so với mức 4,8% được ghi nhận trước đó.
• Cán cân thương mại của Úc tăng lên 7.310 triệu đô la so với tháng trước trong tháng 7, từ mức 5.366 triệu đô la của tháng trước. Thặng dư thương mại tăng so với mức giảm dự kiến ​​là 4.920 triệu đô la. Tổng sản phẩm quốc nội (GDP) tăng 0,6% so với quý trước trong quý 2, sau mức tăng trưởng 0,3% của quý 1 và vượt qua kỳ vọng tăng trưởng 0,5%. Trong khi đó, GDP cả năm trong quý 2 tăng 1,8%, so với mức tăng trưởng 1,4% của quý 1, và cao hơn mức tăng trưởng 1,6% dự kiến.
• Chỉ số giá tiêu dùng hàng tháng của Úc tăng 2,8% so với cùng kỳ năm ngoái vào tháng 7, vượt cả mức tăng 1,9% trước đó và mức dự báo 2,3%.

Đô la Úc tăng lên gần 0,6600, vượt qua ranh giới trên của kênh

Cặp AUD/USD đang giao dịch quanh mức 0,6590 vào thứ Ba. Phân tích kỹ thuật trên biểu đồ hàng ngày cho thấy cặp tiền này đang di chuyển lên trên trong mô hình kênh tăng dần, cho thấy xu hướng tăng giá đang mạnh lên. Ngoài ra, cặp tiền này đang nằm trên đường Trung bình Động Hàm mũ (EMA) chín ngày, cho thấy động lực giá ngắn hạn đang mạnh hơn.

Về mặt tích cực, cặp AUD/USD có thể nhắm đến ranh giới trên của kênh tăng dần ở mức khoảng 0,6620, tiếp theo là mức cao nhất trong 10 tháng là 0,6625, được ghi nhận vào ngày 24 tháng 7. Việc vượt qua vùng kháng cự quan trọng này sẽ củng cố xu hướng tăng giá và hỗ trợ cặp tiền này tiến tới mức cao nhất trong 11 tháng là 0,6687, được ghi nhận vào tháng 11 năm 2024.

Ngưỡng hỗ trợ ban đầu nằm tại đường EMA chín ngày ở mức 0,6551, trùng khớp với ranh giới dưới của kênh tăng dần quanh mức 0,6540. Việc phá vỡ dưới kênh này sẽ làm suy yếu xu hướng tăng giá và thúc đẩy cặp AUD/USD kiểm tra đường EMA 50 ngày ở mức 0,6511. Việc tiếp tục giảm sẽ làm giảm đà tăng giá trung hạn và mở ra cơ hội cho cặp tiền này điều hướng quanh mức thấp nhất trong ba tháng là 0,6414, được ghi nhận vào ngày 21 tháng 8.

AUD/USD: Biểu đồ hàng ngày

Akhtar Faruqui