Dự báo giá AUD/JPY: Suy yếu dưới mức 109.50 khi các tín hiệu giảm giá củng cố xu hướng giảm.

• Tỷ giá AUD/JPY giảm xuống gần mức 109.30 trong phiên giao dịch đầu ngày thứ Ba tại châu Âu.
• Triển vọng tiêu cực của cặp tỷ giá này vẫn được duy trì khi nằm dưới đường SMA 100 ngày, với động lượng RSI giảm giá.
• Mục tiêu giảm giá đầu tiên được dự báo ở mức 108.85; mức kháng cự cần theo dõi ngay lập tức là 110.00.

AUD/JPY giao dịch trong vùng âm quanh mức 109,30 trong những giờ giao dịch đầu ngày thứ Ba tại châu Âu. Đồng Yên Nhật (JPY) mạnh lên so với đồng Đô la Úc (AUD), được hỗ trợ bởi sự can thiệp mạnh mẽ của chính phủ.

Theo số liệu quý do Bộ Tài chính (MOF) công bố hôm thứ Hai, Nhật Bản đã thực hiện can thiệp vào thị trường tiền tệ trong ba ngày từ ngày 30 tháng 7 đến ngày 3 tháng 8. Vụ can thiệp lớn nhất diễn ra vào ngày 30 tháng 7, với tổng trị giá 7,98 nghìn tỷ yên Nhật (50,36 tỷ đô la Mỹ), vượt qua kỷ lục trước đó là 6,28 nghìn tỷ yên Nhật được thiết lập vào ngày 30 tháng 4.

"Quy mô can thiệp khổng lồ này cho thấy chính phủ nhận thức rõ sự cấp bách trong việc ngăn chặn sự suy giảm của đồng yên", ông Tsuyoshi Ueno, nhà kinh tế cấp cao tại Viện Nghiên cứu NLI, cho biết.

Thêm vào đó, kỳ vọng về việc Ngân hàng Nhật Bản (BoJ) tiếp tục tăng lãi suất cũng có thể góp phần đẩy giá đồng JPY tăng. Bản tóm tắt cuộc họp ngày 29-30 tháng 10 được công bố hôm thứ Ba cho thấy nhiều thành viên hội đồng quản trị cho rằng việc tăng lãi suất trong thời gian ngắn sắp tới là cần thiết, báo hiệu khả năng cao sẽ có động thái tăng lãi suất vào tháng 12.

Đồng Yên nhận được sự hỗ trợ khi kỳ vọng về việc Ngân hàng Nhật Bản thắt chặt chính sách tiền tệ và diễn biến chính sách tiền tệ của chính phủ Nhật Bản củng cố triển vọng của đồng JPY.

Các nhà phân tích tại Rabobank nhấn mạnh rằng đồng JPY đã thể hiện rất tốt trong năm nay, lưu ý rằng “JPY là đồng tiền có hiệu suất tốt thứ hai trong nhóm G10 tính đến nửa năm nay”. Họ thừa nhận rằng “thứ hạng cao này đạt được nhờ sự hỗ trợ của các biện pháp can thiệp ngoại hối đáng kể trong 3 ngày vào mùa hè, bao gồm cả sự hỗ trợ chung từ Bộ Tài chính Hoa Kỳ”, nhưng cũng nhấn mạnh rằng đồng tiền này gần đây đã giữ vững được giá trị của mình. Xét trên khung thời gian ngắn hơn, họ chỉ ra rằng “JPY đã vượt trội hơn USD trong vòng 1 tháng, với thị trường thể hiện sự miễn cưỡng rõ ràng trong việc đẩy tỷ giá USD/JPY vượt qua vùng 158,70, trùng với đường trung bình động 200 ngày”.

Rabobank nhận định rằng “việc bán tháo trên chỉ số Nikkei 225 vào cuối tuần trước đã làm giảm kỳ vọng của thị trường về khả năng tăng lãi suất của Ngân hàng Trung ương Nhật Bản (BoJ) vào tháng 12 ”, tuy nhiên họ lập luận rằng “dữ liệu tiền lương tháng 9 khả quan ủng hộ khả năng thắt chặt chính sách hơn nữa trong tháng tới và cả năm sau”. Theo quan điểm của họ, bối cảnh này “cho thấy USD/JPY có thể giảm xuống vùng 155,00 trong 3 tháng tới”. Họ nói thêm rằng “một yếu tố khác góp phần vào sự phục hồi của JPY có thể là tín hiệu tích cực hơn trên thị trường trái phiếu chính phủ Nhật Bản (JGB)”, điều này “có thể góp phần tạo ra bối cảnh hỗ trợ tốt hơn cho JPY trong những tháng tới”.

Về tình hình trong nước, Rabobank nhận định rằng “thâm hụt ngân sách sơ cấp của Nhật Bản tốt hơn mức trung bình của nhóm G7 và có suy đoán rằng các nhà quản lý tài sản lớn của Nhật Bản có thể bị cám dỗ chuyển vốn về nước để tận dụng lợi suất trái phiếu chính phủ Nhật Bản cao hơn. Điều này sẽ có tác động tích cực đến đồng JPY.” Nhìn về phía trước, họ lưu ý rằng “ dữ liệu GDP quý 3 và chỉ số lạm phát CPI quốc gia tháng 10, cả hai đều được công bố vào tuần tới, sẽ thu hút sự quan tâm của các nhà phân tích Ngân hàng Trung ương Nhật Bản,” và kết luận rằng họ “vẫn lạc quan một cách thận trọng về triển vọng trung hạn của đồng JPY.”

Phân tích kỹ thuật: Tỷ giá AUD/JPY duy trì xu hướng giảm khi nằm dưới đường SMA 100 ngày.

Trên biểu đồ hàng ngày, tỷ giá AUD/JPY duy trì xu hướng giảm trong ngắn hạn khi giao dịch giao ngay nằm dưới đường trung bình động đơn giản 20 ngày và đường trung bình động đơn giản 100 ngày. Giá đang trượt trở lại vùng hỗ trợ Bollinger Band dưới, trong khi Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) (14) ở mức khoảng 41 vẫn nằm dưới đường trung tính 50, cho thấy áp lực giảm giá vẫn đang chi phối bất chấp sự phục hồi gần đây từ vùng quá bán.

Mặt khác, ngưỡng dưới của dải Bollinger Band ở mức 108,85 tạo thành mức hỗ trợ tức thời. Nếu giá phá vỡ rõ ràng dưới mức này, sẽ chạm đến mức thấp nhất ngày 6 tháng 11 là 108,24, tiếp theo là mức thấp nhất ngày 13 tháng 2 là 107,70.

Về mặt tích cực, mức kháng cự ban đầu nằm ở mức tâm lý 110.00, trên đường SMA 20 ngày ở mức 110.30. Rào cản quan trọng cần theo dõi là vùng 110.70-110.75, đại diện cho ranh giới trên của dải Bollinger và đường SMA 100 ngày, một vùng cung dày đặc cần phải vượt qua để giảm bớt xu hướng giảm giá hiện tại.

Lallalit Srijandorn