Dự báo giá Bitcoin: BTC cho thấy những dấu hiệu suy yếu ban đầu khi hoạt động chốt lời đạt mức cao nhất trong ba tháng

• Giá Bitcoin ổn định quanh mức 109.000 đô la vào thứ Tư, sau một đợt điều chỉnh nhẹ vào ngày hôm trước.
• Dữ liệu trên chuỗi cho thấy hoạt động chốt lời của BTC đã đạt mức cao nhất trong ba tháng, báo hiệu áp lực bán ngày càng gia tăng.
• Biên bản cuộc họp của FOMC vào thứ Tư có thể đóng vai trò như chất xúc tác mang lại sự biến động cho các tài sản rủi ro, chẳng hạn như BTC.

Bitcoin (BTC) củng cố quanh mức 109.000 đô la vào thứ Tư, sau một đợt điều chỉnh nhẹ vào ngày hôm trước. Dữ liệu trên chuỗi của BTC cho thấy sự yếu kém và chỉ ra khả năng điều chỉnh, vì hoạt động chốt lời đã đạt mức cao nhất trong ba tháng. Hơn nữa, Biên bản cuộc họp tháng 5 của Ủy ban Thị trường Mở Liên bang (FOMC) , dự kiến ​​được công bố vào cuối ngày thứ Tư, có thể gây ra sự biến động trong loại tiền điện tử lớn nhất theo vốn hóa thị trường.

Hoạt động lợi nhuận của những người nắm giữ Bitcoin đạt mức cao nhất trong ba tháng

Chỉ số Lợi nhuận/Lỗ thực tế (NPL) của Mạng lưới Santiments cho thấy những người nắm giữ BTC đang ghi nhận một số lợi nhuận sau khi đồng tiền điện tử này phục hồi nhẹ vào thứ Hai, sau quyết định trì hoãn áp thuế của Donald Trump đối với Liên minh châu Âu .

Như thể hiện trong biểu đồ bên dưới, NPL đã tăng đột biến đáng kể vào thứ Ba, đánh dấu hoạt động chốt lời cao nhất kể từ ngày 5 tháng 2. Sự tăng đột biến này cho thấy rằng trung bình, những người nắm giữ đang bán túi của họ với mức lợi nhuận đáng kể và làm tăng áp lực bán.

Biểu đồ NPL của BTC. Nguồn: Santiment

Hoạt động chốt lời ngắn hạn diễn ra trước biên bản cuộc họp FOMC rất được mong đợi vào thứ Tư, có thể gây ra sự biến động mới cho thị trường.

Haresh Menghani, một nhà phân tích báo cáo rằng các nhà giao dịch hiện đang mong chờ biên bản cuộc họp của FOMC được công bố để biết thông tin về lộ trình lãi suất trong tương lai.

Tuy nhiên, nhà phân tích này cho biết các nhà đầu tư vẫn lo lắng trong bối cảnh bất ổn thương mại, căng thẳng thương mại Mỹ - Trung sâu sắc, lo ngại về tình hình tài chính ngày càng xấu đi của Hoa Kỳ và những rủi ro địa chính trị dai dẳng.

Nếu Cục Dự trữ Liên bang Hoa Kỳ (Fed) có lập trường ôn hòa về lãi suất, điều này có thể mang lại tâm lý chấp nhận rủi ro cho thị trường, điều này có thể hỗ trợ thêm cho đợt tăng giá của các tài sản rủi ro hơn, chẳng hạn như Bitcoin. Tuy nhiên, lập trường diều hâu sẽ thúc đẩy áp lực giảm đối với tiền điện tử.

Bitcoin có thể gặp phải sự biến động và thanh lý cao

Một báo cáo của K33 Research công bố hôm thứ Ba nhấn mạnh rằng đòn bẩy tăng và Lãi suất mở (OI) trong hợp đồng tương lai vĩnh viễn Bitcoin báo hiệu một giai đoạn có khả năng biến động sắp tới, nhưng vẫn chưa có xu hướng rõ ràng.

Báo cáo giải thích rằng OI trong BTC vĩnh viễn đã tăng đáng kể sau khi BTC phá vỡ mức cao nhất mọi thời đại (ATH) mới vào tuần trước, như thể hiện trong biểu đồ bên dưới. Sự gia tăng OI này cho thấy đòn bẩy mới trên thị trường khi các nhà giao dịch đang nắm giữ các vị thế lớn hơn, có khả năng dự đoán những động thái lớn hơn nữa.

Nhà phân tích của K33 cho biết: "Trong khi việc thanh lý dài hạn là bình thường, thì cơ cấu tỷ lệ tài trợ hiện tại lại đưa ra một bức tranh mơ hồ, chỉ ra khả năng xảy ra tình trạng siết chặt theo cả hai hướng đều cao".

Biểu đồ Lãi suất mở danh nghĩa BTC so với Tỷ lệ tài trợ hàng năm theo ngày. Nguồn: K33 Research

Chỉ số Fear and Greed của alternative.me, một thước đo tâm lý chung của thị trường tiền điện tử, đạt 71 vào thứ Tư, cho thấy "lòng tham" cao trong số các nhà đầu tư. Tuy nhiên, con số này đang giảm so với mức 74 của ngày hôm trước.

Chỉ số này chưa đạt đến mức "tham lam cực độ", thường biểu thị tâm lý lạc quan, nhưng cũng là dấu hiệu cảnh báo rằng thị trường có thể quá nóng và sắp đảo chiều trong ngắn hạn, vì tâm lý Sợ bỏ lỡ (FOMO) xuất hiện trong số các nhà đầu tư bán lẻ, có thể báo hiệu đỉnh cục bộ cho BTC.

Bất chấp lòng tham gia tăng và tình trạng đòn bẩy quá nóng, nhu cầu của các tổ chức đối với Bitcoin vẫn mạnh mẽ. Theo dữ liệu của SoSoValue, các Quỹ giao dịch trao đổi Bitcoin giao ngay (ETF) của Hoa Kỳ đã ghi nhận dòng tiền chảy vào là 384,85 triệu đô la vào thứ Ba, tiếp tục chuỗi dòng tiền chảy vào kể từ giữa tháng 5. Nếu dòng tiền chảy vào của các tổ chức này tiếp tục hoặc tăng cường, nó có thể đóng vai trò như một vùng đệm nếu BTC trải qua đợt thoái lui ngắn hạn.

Biểu đồ hàng ngày của Total Bitcoin Spot ETF. Nguồn: SoSoValue

Dự báo giá Bitcoin: BTC cho thấy sự yếu kém trong các chỉ số động lượng

Giá Bitcoin đạt mức cao nhất mọi thời đại (ATH) mới là 111.980 đô la vào thứ năm và giảm 3,92% vào thứ sáu. Tuy nhiên, nó đã tìm thấy hỗ trợ quanh mức 106.406 đô la hàng ngày vào thứ bảy và phục hồi trong ba ngày tiếp theo. BTC đã phải đối mặt với một đợt điều chỉnh nhẹ vào thứ ba. Tại thời điểm viết bài, nó được giao dịch ở mức khoảng 109.000 đô la.

Các chỉ báo động lượng Bitcoin đang nhấp nháy các dấu hiệu cảnh báo sớm về khả năng cạn kiệt. Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) trên biểu đồ hàng ngày là 64, hướng xuống sau khi bị từ chối khỏi mức quá mua là 70, cho thấy động lực tăng giá đang yếu dần. Ngoài ra, chỉ báo Phân kỳ hội tụ trung bình động (MACD) cũng cho thấy sự giao nhau giảm giá vào Chủ Nhật, đưa ra tín hiệu bán và gợi ý xu hướng giảm.

Nếu BTC phải đối mặt với sự thoái lui, nó có thể kéo dài quá trình điều chỉnh để kiểm tra lại mức hỗ trợ hàng ngày ở mức 106.406 đô la. Đóng cửa thành công dưới mức này có thể kéo dài đà giảm để quay lại mức quan trọng về mặt tâm lý là 100.000 đô la.

Tuy nhiên, nếu BTC tiếp tục phục hồi và đóng cửa trên mức cao nhất mọi thời đại, giá có thể mở rộng đà tăng lên mức tâm lý quan trọng là 120.000 đô la.

Manish Chhetri