Giá vàng giảm xuống dưới 4.300 đô la sau khi đạt mức cao kỷ lục khi các nhà giao dịch chốt lời

• Giá vàng đạt mức cao nhất mọi thời đại gần 4.380 đô la trước khi giảm xuống mức 4.300 đô la.
• Vốn hóa thị trường vàng vượt quá 30 nghìn tỷ đô la, cho thấy quy mô dòng vốn toàn cầu đổ vào vàng thỏi.
• Các nhà giao dịch hoàn toàn dự đoán Fed sẽ cắt giảm lãi suất 25 điểm cơ bản liên tiếp tại các cuộc họp chính sách tiền tệ vào tháng 10 và tháng 12.

Vàng (XAU/USD) đang trên đà tăng giá kỷ lục, một lần nữa đạt mức cao kỷ lục gần 4.380 đô la vào thứ Sáu khi các nhà đầu tư tìm kiếm một kênh lưu trữ giá trị đáng tin cậy trong bối cảnh bất ổn địa chính trị, kinh tế và tài chính. Tại thời điểm viết bài, XAU/USD đang giao dịch quanh mức 4.280 đô la, giảm nhẹ so với mức cao kỷ lục khi các nhà giao dịch chốt lời một phần. Mặc dù có sự điều chỉnh nhẹ, kim loại quý này vẫn đang trên đà tăng trưởng tuần thứ chín liên tiếp.

Những lo ngại dai dẳng về căng thẳng thương mại Mỹ-Trung kéo dài vẫn là động lực chính thúc đẩy đà tăng giá gần đây của vàng, khi căng thẳng thương mại tiếp tục phủ bóng đen lên triển vọng tăng trưởng toàn cầu. Đà tăng này càng được củng cố sau khi những tin tức về căng thẳng ngân hàng khu vực tại Hoa Kỳ thu hút sự chú ý của các nhà đầu tư và làm dấy lên tâm lý e ngại rủi ro , cùng với việc chính phủ Mỹ đóng cửa đang tiếp diễn càng làm giảm tâm lý thị trường.

Hơn nữa, các nhà giao dịch hiện đang định giá đầy đủ vào khả năng Cục Dự trữ Liên bang (Fed) sẽ cắt giảm lãi suất 25 điểm cơ bản liên tiếp tại các cuộc họp chính sách tiền tệ vào tháng 10 và tháng 12, qua đó hỗ trợ thêm cho đợt tăng giá phá kỷ lục của vàng thỏi khi lãi suất thấp hơn làm tăng sức hấp dẫn của vàng như một tài sản không sinh lời.

Biến động thị trường: Vàng chạm mức trần 30 nghìn tỷ đô la khi Fed cắt giảm lãi suất và căng thẳng thương mại thúc đẩy dòng chảy

• Tổng vốn hóa thị trường vàng đã vượt mốc 30 nghìn tỷ đô la lần đầu tiên, phản ánh đà tăng giá kỷ lục của kim loại quý này và nhu cầu trú ẩn an toàn bền vững. Sự gia tăng giá trị này nhấn mạnh quy mô dòng vốn toàn cầu đổ vào vàng thỏi, hiện vượt xa các tài sản lớn như Bitcoin và các gã khổng lồ công nghệ hàng đầu của Mỹ.
• Những biến động mới tại các ngân hàng khu vực Hoa Kỳ đã làm gia tăng lo ngại trên thị trường vào cuối ngày thứ Năm. Zions Bancorp báo cáo khoản lỗ cho vay khoảng 50 triệu đô la liên quan đến hai người vay bị cáo buộc cung cấp thông tin sai lệch, trong khi Western Alliance Bancorp đã đệ đơn kiện gian lận đối với một trong những khách hàng của mình về tranh chấp tài sản thế chấp.
• Cố vấn cấp cao Nhà Trắng Kevin Hassett nói với Fox Business Network rằng các ngân hàng Mỹ đang nắm giữ lượng dự trữ dồi dào và chính quyền vẫn lạc quan về tình hình tín dụng. Ông nói thêm rằng nếu việc đóng cửa chính phủ kéo dài qua cuối tuần, Tổng thống Trump có thể sẽ tăng cường hành động, đồng thời gọi ba đợt cắt giảm lãi suất dự kiến ​​của Fed là "một khởi đầu tốt".
• Theo Công cụ FedWatch của CME, các nhà giao dịch đặt ra xác suất 96,8% về việc cắt giảm lãi suất 25 điểm cơ bản tại cuộc họp FOMC (Ủy ban Thị trường Mở Liên bang) vào ngày 29-30 tháng 10, trong khi cuộc họp ngày 10-12 tháng 12 cho thấy xác suất 81,3% về việc cắt giảm thêm 25 điểm cơ bản và xác suất 18,1% về việc cắt giảm lãi suất lớn hơn 50 điểm cơ bản.
• Đầu tuần này, căng thẳng thương mại đã làm rung chuyển thị trường toàn cầu sau khi Tổng thống Mỹ Donald Trump công bố kế hoạch áp thuế 100% lên tất cả hàng nhập khẩu từ Trung Quốc, có hiệu lực từ ngày 1 tháng 11. Động thái này nhằm đáp trả quyết định của Bắc Kinh về việc thắt chặt hạn chế xuất khẩu các nguyên tố đất hiếm. Kể từ đó, cả hai bên đã gia tăng các mối đe dọa và biện pháp trả đũa, làm gia tăng lo ngại về chuỗi cung ứng và tăng trưởng toàn cầu.
• Trung Quốc cáo buộc Hoa Kỳ vi phạm các quy tắc của WTO và có các hoạt động thương mại phân biệt đối xử, đồng thời chỉ trích Washington vì đã gây hoang mang về các biện pháp kiểm soát đất hiếm của mình. Bất chấp những lời lẽ gay gắt, Bắc Kinh đã tỏ ý sẵn sàng nối lại đàm phán thương mại, mang lại một tia hy vọng mong manh về việc hạ nhiệt căng thẳng.

Phân tích kỹ thuật: XAU/USD giảm từ mức đỉnh kỷ lục khi các nhà giao dịch chốt lời

XAU/USD đang thoái lui khỏi mức cao kỷ lục mới đạt được trước đó vào thứ Sáu khi các nhà giao dịch chốt lời sau một đợt tăng giá quá mức. Bất chấp sự điều chỉnh trong ngày, cấu trúc tăng giá chung vẫn được duy trì, cho thấy bất kỳ đợt giảm nào cũng có khả năng thu hút thêm lực mua.

Trên biểu đồ 4 giờ, ngưỡng hỗ trợ ngay lập tức nằm tại đường trung bình động đơn giản (SMA) 21 kỳ gần mức 4.230 đô la, tiếp theo là đường trung bình động 50 kỳ quanh mức 4.115 đô la. Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) đã giảm xuống khoảng 64, thoát khỏi vùng quá mua, điều này có thể cho phép giá tích lũy trước khi tăng tiếp.

Vishal Chaturvedi