Máy ủi đã góp phần tạo nên một phần ba kỷ lục của chỉ số Dow Jones Industrial Average.

• Chỉ số DJIA đang giao dịch trên mức 54.100, đạt mức cao kỷ lục, tăng hơn 900 điểm.
• Cổ phiếu Caterpillar tăng 6%, đóng góp gần 300 điểm vào đà tăng của chỉ số.
• Giá dầu thô giảm 4% do có thông tin về việc mở cửa trở lại eo biển Hormuz.

Chỉ số Dow Jones Industrial Average giao dịch trên mức 54.100 điểm vào thứ Ba, cao hơn hơn 900 điểm và vượt qua mức đỉnh 53.300 điểm được duy trì từ tuần đầu tiên của tháng trước vào tháng Bảy. Đà tăng điểm kéo dài sang phiên thứ tư liên tiếp và đạt gần 2.500 điểm, tương đương gần 5%, kể từ quyết định ngày 29 tháng Bảy.

Thành phần cấu tạo của đợt tăng giá đó quan trọng hơn quy mô của nó, bởi vì đợt tăng giá mạnh nhất của một cổ phiếu duy nhất trong phiên thuộc về một công ty hoàn toàn không nằm trong chỉ số. Điều đã đẩy giá trung bình tăng lên là một nhà sản xuất thiết bị san lấp mặt đất.

Nguồn gốc thực sự của điểm số đến từ đâu?

Cổ phiếu Caterpillar (CAT) tăng 6% sau khi công bố kết quả kinh doanh quý II vượt kỳ vọng và nâng dự báo tăng trưởng doanh thu, lý giải là do nhu cầu thiết bị từ việc xây dựng trung tâm dữ liệu và ước tính chi phí thuế quan cả năm nằm ở mức thấp nhất trong phạm vi dự báo trước đó. Cổ phiếu mở cửa phiên giao dịch ở mức khoảng 830 đô la/cổ phiếu, tương ứng với mức tăng 6% gần 50 đô la.

Phương pháp tính trọng số giá chuyển đổi điều đó thành điểm chỉ số với tỷ lệ cố định. Hệ số chia ngụ ý gần sáu điểm chỉ số cho mỗi đô la biến động giá cổ phiếu trên 30 mã cổ phiếu, vì vậy một cổ phiếu công nghiệp đã đóng góp khoảng 300 điểm vào mức tăng hơn 900 điểm, xấp xỉ một phần ba kỷ lục, mà không cần sự hỗ trợ từ bất kỳ cổ phiếu nào khác trong danh sách.

Cổ phiếu Palantir (PLTR) tăng 27% trong cùng phiên giao dịch sau khi công bố kết quả quý II, được thúc đẩy bởi nhu cầu về trí tuệ nhân tạo (AI) từ phía chính phủ, với doanh thu thương mại tăng 149%. Tuy nhiên, không cổ phiếu nào đạt mức trung bình vì công ty này không nằm trong số 30 công ty hàng đầu. Micron (MU) tăng 7%, Marvell (MRVL) tăng 12% và SpaceX (SPCX) tăng 3% trước khi công bố báo cáo đầu tiên với tư cách là công ty đại chúng cũng nằm ngoài nhóm này.

Chỉ số được mô tả trong tháng qua là thiếu hụt về mặt cấu trúc đối với ngành công nghệ đã thiết lập kỷ lục từ một ngành công nghiệp có sổ đặt hàng gắn liền với cùng một quá trình xây dựng. Sự khác biệt giữa hai phản ứng này nằm ở việc thuộc về một ngành cụ thể hay không, chứ không phải ở lĩnh vực cụ thể, và trong một chỉ số được tính theo giá, việc thuộc về một ngành cụ thể chỉ là sự ngẫu nhiên của giá cổ phiếu.

Giá dầu thô là một thỏa thuận chưa được ký kết.

Bộ trưởng Tài chính cho biết trong một cuộc phỏng vấn sáng thứ Ba rằng Washington đang đàm phán với Tehran và một thỏa thuận để mở lại eo biển Hormuz có thể đạt được trong vòng một ngày, mang lại quyền tự do lưu thông cho tàu thương mại và không thu phí quá cảnh. Giá dầu thô giảm khoảng 4% sau phát biểu này, dầu West Texas Intermediate (WTI) xuống khoảng 76 đô la và dầu Brent xuống khoảng 80 đô la.

Thông tin chi tiết được đưa ra sau khi cuộc đàm phán đã kết thúc, và nó còn sơ sài hơn cả tiêu đề. Ngoại trưởng sau đó cho biết đã có tiến triển nhưng chưa có kết quả cuối cùng, thỏa thuận đang được thảo luận chỉ bao gồm eo biển Manche và vẫn cần một thỏa thuận riêng về chương trình hạt nhân của Iran.

Các hãng thông tấn đưa tin cùng sáng cho biết Tehran dự kiến ​​sẽ tiếp tục giám sát giao thông nhập cảnh theo một thỏa thuận do Oman làm trung gian, điều này không đồng nghĩa với tự do đi lại. Bộ Tư lệnh Trung ương hôm thứ Hai cho biết họ đã chuyển hướng 44 tàu thương mại bị phong tỏa, vô hiệu hóa hai tàu và lên tàu hai tàu khác, vì vậy tuyến đường thủy này đang được kiểm soát bằng vũ lực trong khi thị trường chứng khoán vẫn định giá nó ở mức mở.

Đây là lần giảm leo thang thứ năm kể từ tháng Tư và bốn lần trước khi mọi thứ sụp đổ. Danh sách các biện pháp cứu trợ mà Bộ trưởng Tài chính đã đề cập, bao gồm năng lượng, phân bón, sản phẩm lọc dầu và khí công nghiệp, đều nằm trong chuỗi các biện pháp được áp dụng mà biểu đồ lãi suất thả nổi hồi tháng Sáu dựa vào, vì vậy việc mở cửa trở lại thực sự sẽ làm giảm tỷ lệ lạm phát dự báo.

Tuần báo cáo lương bắt đầu với dữ liệu thị trường lao động khá ảm đạm.

Số lượng việc làm còn trống trong tháng 6 đạt 7,36 triệu, cao hơn so với dự báo 7,4 triệu và khoảng 7,54 triệu trước đó. Đơn đặt hàng nhà máy giảm 0,3% so với tháng trước, trái với kỳ vọng tăng 0,2% (từ mức -1,3%). Cả hai số liệu này đều không ngăn cản đà tăng của chỉ số, mặc dù chỉ số đã giảm khoảng 200 điểm trong vòng 15 phút sau khung giờ 14:00 GMT.

Một chủ tịch khu vực của Cục Dự trữ Liên bang (Fed) có quyền bỏ phiếu đã sử dụng cuộc phỏng vấn buổi sáng để lập luận rằng mức lãi suất hiện tại đã đủ để đưa lạm phát trở lại mục tiêu, đồng thời nhấn mạnh cần có thêm tiến triển trước khi có bất kỳ thay đổi nào. Những nhận xét này bị đánh giá là diều hâu so với mức trung bình gần đây của chính người phát ngôn, và chỉ số đã tăng vượt qua mức đó.

Tuần này sẽ trở nên bận rộn hơn từ thứ Tư, khi ước tính số việc làm khu vực tư nhân được công bố lúc 12:15 GMT với mức dự báo 70.000 việc làm so với 98.000, và chỉ số dịch vụ của Viện Quản lý Cung ứng (ISM) sẽ được công bố lúc 14:00 GMT, dự kiến ​​đạt 54,5 so với 54. Số liệu việc làm phi nông nghiệp sẽ được công bố vào thứ Sáu lúc 12:30 GMT, mức dự báo 80.000 việc làm so với 57.000, với tỷ lệ thất nghiệp được dự báo giữ ở mức 4,2% và thu nhập trung bình theo giờ tăng 0,3% so với tháng trước và 3,5% so với cùng kỳ năm ngoái.

Không có cuộc họp nào diễn ra vào tháng 8 và hai báo cáo về tiền lương được công bố trước quyết định tháng 9, vì vậy những số liệu này có trọng lượng lớn hơn so với tuần đầu tiên thông thường. Giá hợp đồng tương lai được ghi nhận vào cuối tháng 7 cho thấy ít nhất một đợt tăng lãi suất gần 59% vào tháng 9, với cột cắt giảm ở mức 0 cho mọi mốc thời gian còn lại trong năm 2026, điều này có nghĩa là dữ liệu lao động yếu khiến đợt tăng giá này có xu hướng thắt chặt chậm hơn thay vì nới lỏng.

Mức độ và sự thiên vị

Kháng cự: Không có mốc lịch sử nào nằm trên chỉ số, vì vậy các mốc này đều tròn. Mức cao nhất trong phiên giao dịch là ngay trên 54.100, tiếp theo là 54.250, và 54.500 là mức mà một phiên giao dịch khác với tốc độ này đạt được.

Hỗ trợ: Vùng 53.750 là ngưỡng kháng cự đầu tiên, được hình thành trong giai đoạn tích lũy giữa trưa. Bên dưới đó, đỉnh cũ ở mức trên 53.300 là đường quan trọng, vì sự phá vỡ rồi giảm trở lại dưới ngưỡng kháng cự của chính nó hiếm khi dừng lại ở đó. Mức thấp nhất trong phiên ở ngay dưới 53.200 và đường trung bình động lũy ​​thừa (EMA) 50 ngày gần 51.800 nằm bên dưới, đường EMA cách đó hơn 4% sau bốn phiên tăng điểm.

Xu hướng: Tăng giá chừng nào đỉnh cũ ở mức trên 53.300 vẫn được giữ vững. Chỉ số sức mạnh tương đối Stochastic (Stoch RSI) hàng ngày ở mức gần 30 khi chỉ số đạt mức cao nhất mọi thời đại, cho thấy đà tăng còn dư địa chứ không phải là đã cạn kiệt, và chỉ số 5 phút ở mức gần 70 cho thấy chưa đến mức quá cao. Điều kiện hủy bỏ là nếu giá đóng cửa hàng ngày giảm xuống dưới 53.300, khiến đợt tăng giá bốn phiên liên tiếp thất bại và mở lại vùng 53.200.

Biểu đồ Dow Jones hàng ngày

Joshua Gibson