Triển vọng dầu mỏ: Căng thẳng giữa Israel và Hezbollah sẽ giảm bớt?

Giá dầu dường như vẫn tương đối không thay đổi so với tuần trước. Hôm nay chúng ta sẽ xem xét sự nới lỏng gần đây của các cuộc giao tranh giữa Israel và Hezbollah, dữ liệu của thị trường dầu mỏ Hoa Kỳ và cuộc họp tiếp theo của OPEC. Để có cái nhìn toàn diện hơn, chúng ta sẽ kết thúc báo cáo bằng một phân tích kỹ thuật về biểu đồ hàng ngày của WTI.

Căng thẳng Israel-Hezbollah sẽ giảm bớt

Ở cấp độ địa chính trị, Chính phủ Israel đã nhất trí về nguyên tắc, về một thỏa thuận ngừng bắn với Hezbollah ở Lebanon, với Nội các Israel đã chấp nhận thỏa thuận ngừng bắn được đề xuất vào đầu tuần này . Thỏa thuận ngừng bắn được đề xuất sẽ tạm thời chấm dứt tình trạng thù địch giữa quân đội Israel và Hezbollah với thời hạn ngừng bắn ban đầu là 60 ngày, với việc quân đội Israel rút khỏi Lebanon và đổi lại, Hezbollah sẽ chấm dứt sự hiện diện của mình ở phía nam Sông Litani và sẽ được thay thế bằng quân đội Quân đội Lebanon theo BBC. Theo quan điểm của chúng tôi, chúng tôi sẽ không ngạc nhiên khi thấy đề xuất ngừng bắn được cả hai bên tôn trọng tương đối ít nhất là cho đến bây giờ. Hơn nữa, với tình hình vẫn còn bất ổn, tiến trình hòa bình có thể dễ dàng bị đảo lộn và cho đến khi có xác nhận chính thức với chữ ký của cả hai bên, chúng tôi sẽ không coi bất kỳ lệnh ngừng bắn nào là điều hiển nhiên. Tuy nhiên, trong trường hợp lệnh ngừng bắn được duy trì, chúng ta có thể thấy căng thẳng địa chính trị tạm thời giảm bớt trong khu vực, điều này có thể gây áp lực lên giá vàng lỏng. Tuy nhiên, nếu tiến trình hòa bình bị đảo lộn, chúng ta có thể thấy căng thẳng mới trong khu vực có khả năng đẩy giá dầu lên cao hơn. Theo quan điểm của chúng tôi, chúng tôi sẽ không ngạc nhiên khi thấy thỏa thuận ngừng bắn gặp phải một số trục trặc nhưng cuối cùng sẽ dẫn đến một thỏa thuận hòa bình đáng kể hơn. Tuy nhiên, điều đáng lo ngại nhất là sự leo thang gần đây ở Syria giữa các nhóm phiến quân và chế độ Assad, đã gia tăng trong vài ngày qua và nếu điều đó cũng liên quan đến lực lượng người Kurd kiểm soát các mỏ dầu phía bắc Syria thì chúng ta có thể thấy tác động đến thị trường dầu mỏ.

Sự gia tăng trên thị trường dầu mỏ Hoa Kỳ

Chúng ta bắt đầu với dữ liệu trên thị trường dầu mỏ Hoa Kỳ bằng cách lưu ý rằng số lượng giàn khoan dầu của Baker Hughes tại Hoa Kỳ cho thấy số lượng giàn khoan dầu đang hoạt động tại Hoa Kỳ đã tăng thêm một, đạt 479. Sự gia tăng của tuần trước không đáng kể, nhưng con số này đã chấm dứt chuỗi 5 tuần giảm, điều này có thể ngụ ý xu hướng nhu cầu dầu tại Hoa Kỳ có thể đang bắt đầu tăng, từ đó có thể hỗ trợ giá dầu. Lý thuyết nói trên được hỗ trợ thêm bởi số liệu API hôm thứ Ba, báo cáo rằng lượng dầu tồn kho của Hoa Kỳ đã giảm đáng kể là -5,935 triệu thùng, vượt xa mức tăng 4,753 triệu thùng của tuần trước. Cũng cần lưu ý rằng ngày hôm qua EIA cũng báo cáo lượng dầu tồn kho giảm 1,844 triệu thùng, càng củng cố thêm cho giả thuyết của chúng tôi rằng nhu cầu dầu tại thị trường Hoa Kỳ đã tăng. Tuy nhiên, nếu nhu cầu dầu tại Hoa Kỳ tiếp tục tăng trong tuần tới, chúng ta có thể thấy một số hỗ trợ cho giá dầu.

Cuộc họp OPEC+ được ấn định vào ngày 5 tháng 12

OPEC+ theo CNBC đã hoãn một cuộc họp mà trong đó các thành viên cartel dầu mỏ đã được lên kế hoạch thảo luận về các bước tiếp theo của nhóm liên quan đến mức sản xuất dầu của họ. Cuộc họp dự kiến ​​diễn ra vào ngày 1 tháng 12 nhưng đã được lùi lại đến ngày 5 tháng 12 theo các nguồn tin của CNBC. Tuy nhiên, tuần tới có thể chứng kiến ​​sự biến động gia tăng trên thị trường dầu mỏ, vì những người tham gia thị trường đang chờ xem liệu OPEC+ có gia hạn mức cắt giảm sản lượng dầu tự nguyện 2,2 triệu thùng/ngày hay không. Do đó, nếu OPEC+ gia hạn hoặc vượt quá mức cắt giảm sản lượng dầu tự nguyện hiện tại, giá dầu có thể giảm. Trong khi đó, nếu chúng bị hủy bỏ, thay vào đó, giá dầu có thể bị ảnh hưởng.

Phân tích kỹ thuật

Biểu đồ tiền mặt WTI hàng ngày

• Hỗ trợ: 66,20 (S1), 61,75 (S2), 57,25 (S3).
• Kháng cự: 71,75 (R1), 76,80 (R2), 81,60 (R3).

WTI dường như đang tiếp tục đi ngang, vẫn bị giới hạn giữa mức hỗ trợ 66,20 (S1) và đường kháng cự 71,75 (R1). Chúng tôi lựa chọn xu hướng đi ngang cho giá hàng hóa và hỗ trợ cho lập luận của chúng tôi là chỉ báo RSI trên biểu đồ của chúng tôi hiện đang ghi nhận một con số gần 50, ngụ ý tâm lý thị trường trung lập , ngoài kênh di chuyển ngang được bắt đầu vào ngày 26 tháng 9. Để xu hướng đi ngang của chúng tôi tiếp tục, chúng tôi sẽ yêu cầu giá hàng hóa phải bị giới hạn giữa mức hỗ trợ 66,20 (S1) và đường kháng cự 71,75 (R1). Mặt khác, đối với triển vọng tăng giá, chúng tôi sẽ yêu cầu một sự phá vỡ rõ ràng trên đường kháng cự 71,75 (R1), với mục tiêu khả thi tiếp theo cho phe mua là mức kháng cự 76,80 (R2). Cuối cùng, đối với triển vọng giảm giá, chúng ta cần một sự phá vỡ rõ ràng xuống dưới mức hỗ trợ 66,20 (S1), với mục tiêu khả thi tiếp theo cho phe bán là mức hỗ trợ 61,75 (S2).

Phaedros Pantelides