Triển vọng WTI: Giá dầu đang giảm mạnh

Giá dầu dường như đã giảm mạnh sau thông báo về thuế quan. Trong báo cáo hiện tại, chúng tôi sẽ thảo luận về các điều kiện đặc trưng của thị trường dầu mỏ Hoa Kỳ hiện nay, cũng như các yếu tố ảnh hưởng đến cung và cầu dầu trên thị trường dầu mỏ quốc tế. Chúng tôi sẽ hoàn thiện các nguyên tắc cơ bản có trong báo cáo bằng phân tích kỹ thuật về biểu đồ của WTI.

Thị trường dầu mỏ Hoa Kỳ nới lỏng

Chúng tôi bắt đầu bằng việc lưu ý rằng thị trường dầu mỏ Hoa Kỳ cho thấy dấu hiệu nới lỏng. Vào thứ Sáu, chúng tôi lưu ý đến việc giảm số lượng giàn khoan dầu đang hoạt động tại Hoa Kỳ, điều này có xu hướng là một dấu hiệu tiêu cực đối với giá dầu. Đặc điểm là số lượng giàn khoan dầu Baker Hughes của Hoa Kỳ đã giảm hai. Hơn nữa, đặc điểm là API và EIA đều báo cáo mức tăng bất ngờ của lượng dầu dự trữ của Hoa Kỳ lần lượt là 6,037 triệu thùng và 6,165 triệu thùng. Sự gia tăng được báo cáo bởi hai cơ quan dầu mỏ có xu hướng làm nổi bật cách mức sản xuất dầu tại Hoa Kỳ có thể vượt qua nhu cầu dầu tổng hợp, ngụ ý sự sụt giảm tương đối về nhu cầu trong thị trường dầu mỏ Hoa Kỳ, một yếu tố được coi là tiêu cực đối với giá dầu.

Trump tuyên bố áp dụng thuế quan trả đũa của Hoa Kỳ

Chính quyền Trump đã công bố mức thuế quan tương hỗ đối với nhiều quốc gia vào hôm qua. Cụ thể, theo tuyên bố của Nhà Trắng, Hoa Kỳ sẽ áp dụng ““thuế giá trị gia tăng bổ sung đối với tất cả hàng nhập khẩu từ tất cả các đối tác thương mại sẽ bắt đầu ở mức 10 phần trăm và ngay sau đó, thuế giá trị gia tăng bổ sung sẽ tăng đối với các đối tác thương mại được liệt kê trong Phụ lục I”. Trong 'Phụ lục 1', mức thuế quan có đi có lại sẽ là 20% đối với EU và 34% đối với Trung Quốc, với việc CNBC đưa tin rằng Nhà Trắng đã làm rõ rằng mức thuế quan đối với Bắc Kinh được áp dụng ngoài mức thuế 20% hiện có đối với hàng nhập khẩu của Trung Quốc, điều này có nghĩa là mức thuế thực sự đối với hàng nhập khẩu của Trung Quốc sẽ tăng lên 54%. Việc áp dụng thêm thuế quan đối với hàng xuất khẩu của Trung Quốc sang Hoa Kỳ có thể gây hại cho nền kinh tế Trung Quốc, với việc Citigroup thông báo theo Bloomberg rằng mức thuế 54% có thể dẫn đến mức giảm 2,4% GDP vào năm 2025. Đổi lại, khả năng tác động tiêu cực đến nền kinh tế Trung Quốc có thể ngụ ý nhu cầu dầu mỏ giảm từ quốc gia tiêu thụ dầu lớn nhất thế giới và do đó có thể gây sức ép lên giá dầu. Theo quan điểm của chúng tôi, chúng tôi đã nhiều lần nhấn mạnh mối quan ngại của mình về khả năng phục hồi của nền kinh tế Trung Quốc và do đó với mức thuế 54% được áp dụng đối với hàng xuất khẩu của quốc gia này sang Hoa Kỳ, chúng ta sẽ không ngạc nhiên khi thấy khó khăn kinh tế xảy ra, điều này có thể gây sức ép lên giá dầu hơn nữa nếu nhu cầu dầu của Trung Quốc giảm.

OPEC+ tăng cường nguồn cung

OPEC+ đã họp sớm hơn vào hôm nay, với việc liên minh dầu mỏ đồng ý thúc đẩy kế hoạch tăng sản lượng dầu của họ, với việc OPEC tuyên bố trên trang web của họ rằng họ sẽ tăng sản lượng dầu thêm 411.000 thùng mỗi ngày vào tháng 5. Thông báo của OPEC về cơ bản ngụ ý rằng liên minh dầu mỏ sẽ đẩy nhanh việc tăng nguồn cung của họ, điều này có thể ảnh hưởng đến giá của hàng hóa. Tuy nhiên, cần lưu ý rằng OPEC cũng tuyên bố rằng "Việc tăng dần có thể bị tạm dừng hoặc đảo ngược tùy thuộc vào điều kiện thị trường đang diễn biến", điều này vẫn mở ra cánh cửa cho OPEC+ nếu họ muốn đảo ngược một số quyết định của mình. Tuy nhiên, quyết định của liên minh dầu mỏ có thể ảnh hưởng đến giá dầu.

Phân tích kỹ thuật

Biểu đồ tiền mặt WTI hàng ngày

• Hỗ trợ: 66,05 (S1), 61,75 (S2), 57,35 (S3).
• Kháng cự: 70,40 (R1), 74,15 (R2), 77,80 (R3).

WTI có vẻ đang di chuyển theo hướng đi xuống với hàng hóa hiện đang hướng tới mức hỗ trợ 66,05 (S1) của chúng tôi. Chúng tôi lựa chọn triển vọng giảm giá cho giá hàng hóa và hỗ trợ cho lập luận của chúng tôi là chỉ báo RSI bên dưới biểu đồ của chúng tôi hiện đang ghi nhận con số 40, ngụ ý tâm lý thị trường giảm giá . Để triển vọng giảm giá của chúng tôi tiếp tục, chúng tôi sẽ yêu cầu một sự phá vỡ rõ ràng dưới mức hỗ trợ 66,05 (S1), với mục tiêu khả thi tiếp theo cho phe gấu là đường hỗ trợ 61,75 (S2). Mặt khác, đối với xu hướng đi ngang, chúng tôi sẽ yêu cầu cặp tiền này vẫn bị giới hạn giữa đường hỗ trợ 66,05 (S1) và đường kháng cự 70,40 (R1). Cuối cùng, đối với triển vọng tăng giá, chúng tôi sẽ yêu cầu một sự phá vỡ rõ ràng trên mức kháng cự 70,40 (R1), với mục tiêu khả thi tiếp theo cho phe bò là đường kháng cự 74,15 (R2).

Phaedros Pantelides