Đồng đô la Úc mất giá khi tỷ lệ cược "Trump chiến thắng" ngày càng tăng làm tăng tâm lý tránh rủi ro

• Đồng đô la Úc mất giá khi đồng đô la Mỹ tăng giá trong bối cảnh lợi suất trái phiếu kho bạc tăng.
• Đồng đô la Úc có thể hạn chế đà giảm do quan điểm cứng rắn của RBA.
• Đồng đô la Mỹ nhận được sự hỗ trợ từ khả năng Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) sẽ cắt giảm lãi suất danh nghĩa vào tháng 11.

Đồng đô la Úc (AUD) quay lại mức tăng gần đây vào thứ Tư. Cặp AUD/USD phải chịu áp lực khi đồng đô la Mỹ (USD) mạnh lên với lợi suất trái phiếu kho bạc tăng. Tâm lý tránh rủi ro của thị trường đã tăng lên do khả năng Donald Trump đắc cử tổng thống ngày càng tăng, làm tăng thêm áp lực bán trái phiếu kho bạc Hoa Kỳ .

Xu hướng giảm của AUD có thể được kiềm chế do tâm lý diều hâu xung quanh Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA), được hỗ trợ bởi dữ liệu việc làm tích cực. Sự hỗ trợ thêm cho Đô la Úc đến từ việc cắt giảm lãi suất gần đây của Trung Quốc, vì Trung Quốc vẫn là đối tác thương mại lớn nhất của Úc.

Đồng đô la Mỹ tăng giá khi những dấu hiệu gần đây về khả năng phục hồi kinh tế và lo ngại về nguy cơ lạm phát tái diễn đã làm giảm khả năng Cục Dự trữ Liên bang cắt giảm lãi suất đáng kể vào tháng 11.

Theo Công cụ FedWatch của CME, có 91% khả năng lãi suất sẽ giảm 25 điểm cơ bản, không có kỳ vọng nào về mức giảm lớn hơn là 50 điểm cơ bản.

Bản tóm tắt hàng ngày Biến động thị trường: Đồng đô la Úc mất giá do tâm lý sợ rủi ro gia tăng

• Lợi suất trái phiếu kho bạc Hoa Kỳ kỳ hạn 2 năm và 10 năm lần lượt ở mức 4,04% và 4,21% tại thời điểm viết bài.
• Vào thứ Hai, Chủ tịch Ngân hàng Dự trữ Liên bang Minneapolis Neel Kashkari nhấn mạnh rằng Fed đang theo dõi chặt chẽ thị trường lao động Hoa Kỳ để tìm dấu hiệu bất ổn nhanh chóng. Kashkari cảnh báo các nhà đầu tư dự đoán tốc độ cắt giảm lãi suất dần dần trong các quý tới, cho thấy bất kỳ biện pháp nới lỏng tiền tệ nào có thể sẽ ở mức vừa phải thay vì mạnh mẽ.
• Chủ tịch Fed San Francisco Mary Daly ủng hộ việc nới lỏng hơn nữa, tuyên bố bà không thấy lý do gì để ngừng hạ lãi suất. Ngược lại, Chủ tịch Fed Kansas City Jeffrey Schmid đã áp dụng cách tiếp cận thận trọng hơn, ủng hộ việc kiềm chế cắt giảm lãi suất lớn và nhấn mạnh rằng thị trường lao động đang trong quá trình bình thường hóa thay vì cho thấy dấu hiệu xấu đi.
• Vào thứ Hai, Phó Thống đốc RBA Andrew Hauser đã phát biểu tại Hội nghị Thị trường Toàn cầu CBA 2024 tại Sydney, bày tỏ sự ngạc nhiên nhẹ về sức mạnh của tăng trưởng việc làm. Hauser lưu ý rằng tỷ lệ tham gia lao động cao đáng kể và nhấn mạnh rằng mặc dù RBA phụ thuộc vào dữ liệu, nhưng không bị ám ảnh bởi dữ liệu.
• Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc (PBoC) đã giảm Lãi suất cho vay cơ bản (LPR) kỳ hạn 1 năm từ 3,35% xuống 3,10% và LPR kỳ hạn 5 năm từ 3,85% xuống 3,60%, phù hợp với kỳ vọng. Chi phí vay thấp hơn dự kiến ​​sẽ kích thích hoạt động kinh tế trong nước của Trung Quốc, có khả năng làm tăng nhu cầu đối với hàng xuất khẩu của Úc.
• Ngân hàng Quốc gia Úc đã điều chỉnh dự báo của mình cho Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) trong một lưu ý tuần trước. "Chúng tôi đã đưa ra kỳ vọng của mình về thời điểm cắt giảm lãi suất, hiện dự kiến ​​lần cắt giảm đầu tiên vào tháng 2 năm 2025, thay vì tháng 5", ngân hàng tuyên bố. Họ tiếp tục dự kiến ​​các đợt cắt giảm dần dần, với lãi suất dự kiến ​​sẽ giảm xuống còn 3,10% vào đầu năm 2026.

Phân tích kỹ thuật: Đô la Úc giảm xuống mức 0,6650, mức thấp nhất trong sáu tuần

Cặp AUD/USD giao dịch quanh mức 0,6670 vào thứ Tư, với phân tích kỹ thuật biểu đồ hàng ngày chỉ ra triển vọng giảm giá ngắn hạn vì cặp tiền này vẫn nằm dưới Đường trung bình động hàm mũ (EMA) chín ngày. Ngoài ra, Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) 14 ngày nằm dưới mức 50, tiếp tục hỗ trợ tâm lý giảm giá.

Về mặt tiêu cực, cặp AUD/USD có thể kiểm tra mức thấp nhất trong sáu tuần là 0,6622, mức gần nhất được thấy vào ngày 11 tháng 9. Mức hỗ trợ quan trọng tiếp theo là ở mức tâm lý 0,6600.

Mức kháng cự dự kiến ​​là tại EMA chín ngày ở mức 0,6698, tiếp theo là EMA 50 ngày ở mức 0,6733. Việc vượt qua các mức này có thể mở đường cho động thái hướng tới mức kháng cự tâm lý là 0,6800.

AUD/USD: Biểu đồ hàng ngày

Akhtar Faruqui