Đồng đô la Úc vẫn ở mức thấp mặc dù lạm phát hàng tháng tăng mạnh

• Đồng đô la Úc tiếp tục giảm giá sau khi dữ liệu lạm phát trong nước hàng tháng mạnh hơn dự kiến ​​được công bố vào thứ Tư.
• Chỉ số giá tiêu dùng hàng tháng của Úc tăng 2,3% so với cùng kỳ năm ngoái vào tháng 11, mức cao nhất được ghi nhận kể từ tháng 8.
• Đồng đô la Mỹ tăng giá khi lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ kỳ hạn 10 năm tăng hơn 1% vào thứ Ba.

Đồng đô la Úc (AUD) vẫn ở mức thấp trong phiên thứ hai liên tiếp so với đồng đô la Mỹ (USD), với cặp AUD/USD vẫn chịu lỗ mặc dù dữ liệu lạm phát hàng tháng mạnh hơn dự kiến ​​được công bố vào thứ Tư. Tuy nhiên, mức trung bình được cắt giảm, một thước đo lạm phát cốt lõi được theo dõi chặt chẽ, đã giảm xuống còn 3,2% hàng năm từ 3,5%, tiến gần hơn đến mục tiêu của Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) là 2% đến 3%.

Chỉ số giá tiêu dùng (CPI) hàng tháng của Úc tăng 2,3% so với cùng kỳ năm ngoái vào tháng 11, vượt qua dự báo của thị trường là 2,2% và đánh dấu mức tăng từ mức tăng 2,1% trong hai tháng trước. Đây là mức cao nhất kể từ tháng 8. Tuy nhiên, con số này vẫn nằm trong phạm vi mục tiêu 2–3% của RBA trong tháng thứ tư liên tiếp, được hỗ trợ bởi tác động liên tục của khoản hoàn trả Quỹ cứu trợ hóa đơn năng lượng.

Các nhà giao dịch hiện đang định giá 55% khả năng RBA sẽ hạ lãi suất tiền mặt 25 điểm cơ bản xuống còn 4,35% vào tháng 2, và dự kiến ​​sẽ cắt giảm hoàn toàn 0,25 điểm cơ bản vào tháng 4.

Cục Thống kê Úc báo cáo hôm thứ Ba rằng giấy phép cho các dự án xây dựng mới tại Úc đã giảm 3,6% so với tháng trước xuống còn 14.998 căn vào tháng 11 năm 2024, thấp hơn kỳ vọng của thị trường là giảm 1,0%. Sự suy thoái này diễn ra sau mức tăng 5,2% được điều chỉnh tăng vào tháng 10, đánh dấu mức giảm đầu tiên trong ba tháng.

Đồng đô la Úc giảm do sự thay đổi đột ngột trong lộ trình lãi suất của Fed

• Chỉ số đô la Mỹ (DXY), thước đo hiệu suất của đô la Mỹ (USD) so với sáu loại tiền tệ chính, giữ mức trên 108,50 tại thời điểm viết bài.
• Đồng đô la Mỹ mạnh lên khi lợi suất trái phiếu kho bạc Mỹ kỳ hạn 10 năm tăng hơn 1% trong phiên trước, hiện ở mức 4,67%. Mức tăng đột biến này là lời nhắc nhở rõ ràng về sự thay đổi tâm lý của nhà đầu tư liên quan đến quỹ đạo lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang.
• Chỉ số PMI dịch vụ ISM của Hoa Kỳ tăng lên 54,1 vào tháng 11, tăng từ 52,1, vượt kỳ vọng của thị trường là 53,3. Chỉ số giá phải trả, phản ánh lạm phát, tăng đáng kể từ 58,2 lên 64,4, trong khi Chỉ số việc làm giảm nhẹ từ 51,5 xuống 51,4.
• Chỉ số PMI sản xuất ISM của Hoa Kỳ đã tăng lên 49,3 vào tháng 12, từ mức 48,4 vào tháng 11. Chỉ số này tốt hơn kỳ vọng của thị trường là 48,4.
• Theo Bloomberg, Chủ tịch Ngân hàng Dự trữ Liên bang Atlanta Raphael Bostic tuyên bố hôm thứ Ba rằng các quan chức Fed nên thận trọng với các quyết định chính sách do tiến độ giảm lạm phát không đồng đều. Bostic nhấn mạnh nhu cầu nghiêng về việc duy trì lãi suất ở mức cao để đảm bảo đạt được mục tiêu ổn định giá cả.
• Chủ tịch Fed Richmond Thomas Barkin nhấn mạnh vào thứ sáu rằng lãi suất chính sách chuẩn nên được duy trì ở mức hạn chế cho đến khi có sự tin tưởng lớn hơn rằng lạm phát sẽ trở lại mục tiêu 2%.
• Thống đốc Fed Adriana Kugler và Chủ tịch Fed San Francisco Mary Daly đã nhấn mạnh nhiệm vụ cân bằng đầy thách thức mà các ngân hàng trung ương Hoa Kỳ phải đối mặt khi họ đặt mục tiêu làm chậm tốc độ nới lỏng tiền tệ trong năm nay.
• Các nhà giao dịch thận trọng về các chính sách kinh tế của Tổng thống đắc cử Trump, lo ngại rằng thuế quan có thể làm tăng chi phí sinh hoạt. Những lo ngại này càng trầm trọng hơn khi Ủy ban Thị trường Mở Liên bang (FOMC) đưa ra dự báo gần đây, cho thấy sẽ có ít đợt cắt giảm lãi suất hơn vào năm 2025, phản ánh sự thận trọng trong bối cảnh áp lực lạm phát dai dẳng.

Phân tích kỹ thuật: Đô la Úc di chuyển xuống dưới đường EMA chín ngày hướng tới 0,6200

AUD/USD giao dịch gần mức 0,6210 vào thứ Tư, duy trì triển vọng giảm giá vì vẫn bị giới hạn trong kênh giảm dần trên biểu đồ hàng ngày . Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) 14 ngày giảm về mức 30, báo hiệu khả năng tăng cường đà giảm giá.

Về mặt tiêu cực, cặp AUD/USD có thể di chuyển trong khu vực xung quanh ranh giới dưới của kênh giảm dần, ở mức 0,5990.

Cặp AUD/USD có thể kiểm tra mức kháng cự ngay lập tức quanh Đường trung bình động hàm mũ (EMA) chín ngày tại 0,6224, tiếp theo là EMA 14 ngày tại 0,6239. Rào cản tiếp theo xuất hiện quanh ranh giới trên của kênh giảm dần, tại mức 0,6270.

AUD/USD: Biểu đồ hàng ngày

Akhtar Faruqui