Dự báo giá AUD/USD: Có thể tăng giá hơn nữa trong bối cảnh đồng USD yếu đi do Fed đưa ra quan điểm ôn hòa

• AUD/USD kéo dài xu hướng tăng trong bối cảnh xu hướng bán USD đang chiếm ưu thế và tâm lý rủi ro tích cực.
• Những kỳ vọng về việc Fed sẽ nới lỏng chính sách mạnh mẽ hơn tiếp tục làm suy yếu đồng bạc xanh.
• Sự đột phá gần đây qua ngưỡng 0,6600 củng cố cho khả năng giá giao ngay sẽ tiếp tục tăng.

Cặp AUD/USD giảm nhẹ vào đầu phiên giao dịch châu Âu và hiện tại dường như đã chấm dứt chuỗi hai ngày tăng điểm liên tiếp, đạt mức cao nhất kể từ tháng 11 năm 2024, được thiết lập vào thứ Sáu tuần này. Tuy nhiên, bất kỳ đợt điều chỉnh đáng kể nào dường như vẫn còn xa vời trong bối cảnh xu hướng bán tháo đang lan rộng xung quanh đồng Đô la Mỹ (USD), được thúc đẩy bởi kỳ vọng ngày càng tăng về việc Cục Dự trữ Liên bang (Fed) sẽ nới lỏng chính sách mạnh mẽ hơn .

Trên thực tế, các nhà giao dịch đã tăng cường đặt cược vào ba lần cắt giảm lãi suất của Fed trong năm nay sau khi dữ liệu được công bố vào thứ năm cho thấy Số đơn xin trợ cấp thất nghiệp ban đầu hàng tuần của Hoa Kỳ đã tăng lên mức cao nhất kể từ tháng 10 năm 2021. Điều này diễn ra sau báo cáo Bảng lương phi nông nghiệp (NFP) đáng thất vọng của Hoa Kỳ vào thứ sáu tuần trước và chỉ ra thị trường lao động đang suy yếu, làm lu mờ chỉ số lạm phát tiêu dùng của Hoa Kỳ cao hơn dự kiến. Cục Thống kê Lao động Hoa Kỳ (BLS) báo cáo rằng Chỉ số giá tiêu dùng (CPI) chính đã tăng 0,4% theo mùa trong tháng 8, đẩy tỷ lệ lạm phát hàng năm lên 2,9% so với 2,7% được ghi nhận trong tháng 7. Trong khi đó, thước đo lạm phát cốt lõi, không bao gồm giá thực phẩm và năng lượng biến động, đã tăng 0,3% trong tháng và 3,1% trên cơ sở hàng năm vào tháng 8, phù hợp với ước tính in và đồng thuận của tháng trước.

Trong khi đó, thị trường hiện đã gần như hoàn toàn định giá được ba lần cắt giảm lãi suất trong phần còn lại của năm. Theo Công cụ FedWatch của CME Group, các nhà giao dịch thấy 100% khả năng cắt giảm lãi suất 25 điểm cơ bản (bps) tại cuộc họp chính sách FOMC sắp tới vào tuần tới và dự kiến ​​sẽ có thêm hai lần cắt giảm lãi suất nữa vào tháng 10 và tháng 12. Triển vọng này đã kéo lợi suất trái phiếu chính phủ Mỹ kỳ hạn 10 năm xuống mức thấp nhất trong năm tháng và khiến những người đầu cơ USD ở thế phòng thủ. Hơn nữa, tâm lý tăng giá cơ bản được coi là một yếu tố khác làm suy yếu đồng đô la trú ẩn an toàn và có lợi cho đồng đô la Úc nhạy cảm với rủi ro. Ba chỉ số chính của Phố Wall đã ghi nhận mức đóng cửa cao kỷ lục vào thứ Năm trong bối cảnh kỳ vọng ôn hòa của Fed và hiệu ứng lan tỏa vẫn hỗ trợ cho một giai điệu tích cực chung trên thị trường chứng khoán toàn cầu.

Các nhà giao dịch hiện đang hướng đến bản công bố sơ bộ Chỉ số Tâm lý Người tiêu dùng và Kỳ vọng Lạm phát của Đại học Michigan, dự kiến ​​công bố vào cuối phiên giao dịch Bắc Mỹ. Dữ liệu này có thể ảnh hưởng đến đồng USD và tạo động lực cho cặp AUD/USD vào cuối tuần. Tuy nhiên, bối cảnh cơ bản đã đề cập ở trên cho thấy xu hướng ít kháng cự nhất đối với giá giao ngay là tăng và củng cố khả năng tiếp tục xu hướng tăng đã được thiết lập rõ ràng trong khoảng ba tuần qua. Do đó, bất kỳ đợt điều chỉnh nào cũng có thể được coi là cơ hội mua vào và nhiều khả năng sẽ vẫn ở mức hạn chế.

Biểu đồ hàng ngày AUD/USD

Triển vọng kỹ thuật

Việc vượt qua ngưỡng kháng cự 0,6600 gần đây được xem là động lực chính cho đà tăng của cặp AUD/USD và củng cố triển vọng tích cực trong ngắn hạn . Tuy nhiên, Chỉ số Sức mạnh Tương đối (RSI) hàng ngày đã tiến gần đến vùng quá mua, cho thấy cần thận trọng chờ đợi một đợt củng cố ngắn hạn hoặc một đợt điều chỉnh nhẹ trước khi tăng giá tiếp theo.

Trong khi đó, bất kỳ đợt điều chỉnh có ý nghĩa nào cũng có nhiều khả năng tìm thấy ngưỡng hỗ trợ tốt và thu hút người mua mới gần ngưỡng kháng cự 0,6600. Tuy nhiên, một số đợt bán tháo tiếp theo dưới vùng 0,6580, hay mức thấp hàng tuần, có thể mở đường cho những đợt giảm sâu hơn về phía ngưỡng hỗ trợ trung gian gần giữa 0,6500 trên đường hướng đến mốc tâm lý 0,6500.

Mặt khác, đà tăng vượt qua vùng 0,6665-0,6670 sẽ cho phép cặp AUD/USD lấy lại mốc 0,6700 và tiếp tục leo lên ngưỡng cản quan trọng tiếp theo gần vùng 0,6730-0,6735. Phe mua có thể hướng tới việc lấy lại mốc 0,6800 lần đầu tiên kể từ tháng 10 năm 2024.

Haresh Menghani