Chỉ số công nghiệp Dow Jones giảm nhẹ trong bối cảnh thị trường biến động vào thứ Sáu

• Chỉ số Dow Jones tiếp tục dao động quanh mức 39.000,00 khi thị trường chờ đợi dấu hiệu cắt giảm lãi suất.
• Chỉ số giá PCE của Hoa Kỳ tăng trưởng như mong đợi, có giảm nhẹ.
• Mặc dù các chỉ số lạm phát quan trọng đã giảm bớt, nhưng con số này vẫn còn quá cao đối với Fed.

Chỉ số công nghiệp trung bình Dow Jones (DJIA) nhanh chóng tăng lên 39.440,00 vào đầu ngày thứ Sáu sau khi số liệu lạm phát Chỉ số giá tiêu dùng cá nhân (PCE) của Hoa Kỳ được công bố do thị trường dự kiến ​​rộng rãi. Tuy nhiên, khẩu vị rủi ro nhanh chóng được giải quyết và cổ phiếu giảm trở lại dưới mức giá mở cửa trong ngày do các nhà đầu tư nhận thấy có rất ít thay đổi trong triển vọng về việc cắt giảm lãi suất theo thời gian của Cục Dự trữ Liên bang (Fed).

Lạm phát Chỉ số giá PCE lõi giảm xuống 2,6% so với cùng kỳ năm trước trong tháng 5, đáp ứng dự báo trung bình và giảm nhẹ so với mức 2,8% trước đó. Tuy nhiên, các số liệu vẫn cao hơn nhiều so với mục tiêu lạm phát hàng năm 2% của Fed và tiến trình chậm chạp trong việc hạ nhiệt lạm phát khó có thể thắp sáng ngọn lửa trong việc ngân hàng trung ương Hoa Kỳ bắt đầu cắt giảm lãi suất sớm hay muộn.

Theo Công cụ FedWatch của CME, thị trường lãi suất hiện đang định giá 66% khả năng Ủy ban Thị trường Mở Liên bang (FOMC) sẽ cắt giảm lãi suất ít nhất 0,25 điểm phần trăm vào ngày 18 tháng 9, tăng nhẹ so với mức 60% được định giá trước khi công bố Chỉ số giá PCE.

Thu nhập cá nhân của Hoa Kỳ tăng lên 0,5% theo tháng vào tháng 5, vượt qua mức tăng dự báo là 0,4% so với mức 0,3% trước đó. Tuy nhiên, Chi tiêu cá nhân chỉ tăng 0,2% so với mức dự báo là 0,3% và con số trước đó đã được điều chỉnh nhẹ từ 0,2% lên 0,1%.

Khảo sát tâm lý người tiêu dùng của Đại học Michigan (UoM) đã phục hồi vững chắc lên 68,2, vượt qua mức tăng dự báo lên 65,8 so với 65,6 trước đó. Kỳ vọng lạm phát tiêu dùng 5 năm của UoM cũng giảm xuống mức 3,0% so với mức 3,1% trước đó. Mặc dù có sự giảm nhẹ khi người tiêu dùng kỳ vọng lạm phát sẽ ở mức trong 5 năm tới, con số này vẫn cao hơn mục tiêu của Fed.

Kỳ vọng tăng trưởng giá tiêu dùng tiếp tục duy trì ở mức cao, bị ảnh hưởng bởi ký ức gần đây về áp lực lạm phát "tạm thời" kéo dài ít nhất sáu quý liên tiếp. Người tiêu dùng cũng vẫn nhận thức rõ rằng các số liệu lạm phát cốt lõi tiếp tục tăng ở mức cao nhất trong ba thập kỷ so với mức trung bình dài hạn.

Tin tức Dow Jones

Chỉ số Dow Jones gần như cân bằng vào thứ Sáu, với khoảng một nửa số chứng khoán cấu thành của chỉ số có sắc xanh, mặc dù sự sụt giảm mạnh ở các cổ phiếu chủ chốt đang kéo chỉ số này đi xuống trong ngày. Salesforce Inc. (CRM) đã phục hồi sau đợt giảm giá đáng lo ngại trước cuộc họp cổ đông tư nhân của công ty trong tuần này. Cổ phiếu đang giao dịch tăng 2,5% vào thứ Sáu, kiểm tra mức 260,00 USD mỗi cổ phiếu.

Nike Inc. (NKE) đã bị ảnh hưởng nặng nề vào thứ Sáu, đối mặt với khoản lỗ đủ lớn để một mình kéo chỉ số Dow Jones xuống thấp hơn. Nike đã tiết lộ hướng dẫn cập nhật về phía trước vào thứ Sáu và công ty hiện dự kiến ​​​​doanh thu sẽ giảm 10% trong quý đầu tiên của năm 2025, trái ngược với hướng dẫn trước đó dự đoán mức tăng trưởng ổn định vào năm 2025. NKE giảm hơn 20% trong ngày, giao dịch vào mức thấp nhất trong nhiều năm là 75,00 USD một cổ phiếu.

Triển vọng kỹ thuật của Dow Jones

Mặc dù đạt được mức cao mới trong tuần vào thứ Sáu, chỉ số Dow Jones vẫn tiếp tục giao dịch ở mức trung bình ngay phía bắc ngưỡng 39.000,00. Hành động giá trong ngày đang dần tăng cao hơn trong tuần. Tuy nhiên, sự biến động đã khiến chỉ số này rơi vào tình trạng chao đảo đáng chú ý và các đợt tăng giá có xu hướng ngay sau đó là các đợt sụt giảm ngắn hạn.

Chỉ số Dow Jones vẫn đang giao dịch trên mức hỗ trợ kỹ thuật từ Đường trung bình động hàm mũ 50 ngày (EMA) ở mức 38.895,76, nhưng diễn biến giá vẫn tiếp tục ở mức thấp của mức cao kỷ lục gần đây được thiết lập trên mức giá chính 40.000,00.

Biểu đồ năm phút của Dow Jones

Biểu đồ hàng ngày Dow Jones

Joshua Gibson