Dự báo giá AUD/JPY: Suy yếu xuống gần 110.00, duy trì xu hướng giảm dưới đường SMA 100 ngày.

• Tỷ giá AUD/JPY giảm xuống gần mức 110.10 trong phiên giao dịch đầu ngày thứ Sáu tại châu Âu.
• Lạm phát CPI của Nhật Bản đã vượt quá mục tiêu 2% của Ngân hàng Trung ương Nhật Bản (BoJ) lần đầu tiên trong năm nay, củng cố thêm lý do cho việc tăng lãi suất trong thời gian ngắn sắp tới.
• Cặp tiền tệ này tiếp tục duy trì xu hướng giảm giá khi nằm dưới đường SMA 100 ngày.
• Mục tiêu giảm giá đầu tiên cần theo dõi là 109,20; mức kháng cự ngay lập tức nằm trong vùng 111,00-111,10.

AUD/JPY giao dịch trong vùng âm quanh mức 110,10 trong những giờ giao dịch đầu ngày thứ Sáu tại châu Âu. Đồng Yên Nhật (JPY) tăng nhẹ so với đồng Đô la Úc (AUD) khi chỉ số giá tiêu dùng (CPI) quốc gia của Nhật Bản lần đầu tiên vượt quá mức mục tiêu của Ngân hàng Nhật Bản (BoJ) sau chín tháng, củng cố luận điểm về việc tăng lãi suất được dự đoán rộng rãi vào tháng 12.

Theo số liệu do Cục Thống kê Nhật Bản công bố hôm thứ Sáu, chỉ số giá tiêu dùng quốc gia (CPI) của Nhật Bản đã tăng 2,1% so với cùng kỳ năm ngoái trong tháng 9, so với mức tăng 1,9% trong tháng 8. Ngoài ra, chỉ số CPI cốt lõi, không bao gồm thực phẩm tươi sống dễ biến động nhưng bao gồm chi phí nhiên liệu, cũng tăng 2,1% so với cùng kỳ năm ngoái trong tháng 9, so với mức tăng 1,8% trong tháng 8. Con số này phù hợp với dự báo chung.

Chỉ số CPI, loại trừ thực phẩm tươi sống và năng lượng, vốn được Ngân hàng Nhật Bản (BOJ) theo dõi sát sao như một thước đo tốt hơn về áp lực giá cả do cầu, đã tăng 2,4% trong tháng 9 so với cùng kỳ năm ngoái sau khi tăng 2,0% trong tháng 8.

Đa số các nhà kinh tế được Reuters khảo sát dự đoán lãi suất sẽ được giữ nguyên trong tuần tới, tiếp theo là tăng 0,25 điểm phần trăm tại cuộc họp tiếp theo vào tháng 12.

Ngân hàng Nhật Bản (BoJ) dự kiến ​​sẽ giữ nguyên lãi suất ở mức 1,25% khi lập trường cứng rắn của họ tiếp tục duy trì cuộc tranh luận về đợt tăng lãi suất tiếp theo.

Các nhà phân tích tại Standard Chartered dự đoán Ngân hàng Nhật Bản (BoJ) sẽ “giữ nguyên lãi suất chính sách ở mức 1,25% tại cuộc họp ngày 29-30 tháng 10, sau đợt tăng 25 điểm cơ bản hồi tháng 9”, nhưng nhấn mạnh rằng lập trường sẽ không hề trung lập. Họ viết rằng “chúng tôi dự đoán các nhà hoạch định chính sách sẽ duy trì giọng điệu cứng rắn rõ rệt”, lưu ý rằng “cuộc tranh luận đang ngày càng chuyển từ việc liệu BoJ có tăng lãi suất nữa hay không sang thời điểm tăng lãi suất tiếp theo sẽ diễn ra”. Theo quan điểm của họ, “mặc dù cuộc họp tháng 12 hiện đang được xem xét, nhưng tháng 1 năm 2027 vẫn là kịch bản cơ sở của chúng tôi cho đợt tăng lãi suất tiếp theo”. Đồng thời, Standard Chartered lập luận rằng “BoJ có động lực để tiếp tục bình thường hóa chính sách nhằm hỗ trợ chênh lệch lợi suất và giảm nguy cơ đồng JPY suy yếu trở lại, đặc biệt nếu Cục Dự trữ Liên bang Mỹ ( Fed) tiếp tục thắt chặt hoặc duy trì lập trường chính sách hạn chế lâu hơn dự kiến”.

Ông Himino của Ngân hàng Nhật Bản cảnh báo về rủi ro đầu tư vốn dựa trên trí tuệ nhân tạo và lạm phát gia tăng khi triển vọng về đồng Yên trở nên thắt chặt hơn.

Bài phát biểu của ông Himino thuộc Ngân hàng Nhật Bản (BoJ) đạt 8,2/10 điểm trên Speechtracker, hoàn toàn phù hợp với mức trung bình lịch sử, nhưng giọng điệu rõ ràng là cứng rắn hơn khi lạm phát cơ bản đang tiến gần đến mục tiêu 2% và kỳ vọng tiếp tục tăng cao. Nhu cầu mạnh mẽ từ trí tuệ nhân tạo (AI) thúc đẩy chi tiêu vốn và xuất khẩu, kết hợp với lãi suất thực thấp và hoạt động cho vay nhanh chóng của ngân hàng, cho thấy các điều kiện nới lỏng ngày càng không phù hợp với rủi ro giá cả tăng cao được nêu bật trong bài phát biểu.

Cảnh báo rằng việc trì hoãn thay đổi chính sách có thể gây ra rủi ro lạm phát và làm tổn hại nền kinh tế củng cố xu hướng bình thường hóa sớm hơn, điều này hỗ trợ đồng Yên trong trung hạn. Việc nhấn mạnh rằng giá cả ổn định đạt được thông qua chính sách tiền tệ phù hợp sẽ thúc đẩy tăng trưởng bền vững của Nhật Bản cho thấy Ngân hàng Trung ương Nhật Bản (BoJ) sẵn sàng thắt chặt chính sách hơn nữa trong tương lai, ngay cả khi các động thái ngắn hạn vẫn phụ thuộc vào dữ liệu kinh tế.

Phân tích kỹ thuật: Triển vọng tiêu cực đối với cặp AUD/JPY vẫn được duy trì khi nằm dưới đường SMA 100 ngày.

Trên biểu đồ hàng ngày, tỷ giá AUD/JPY duy trì xu hướng giảm trong ngắn hạn khi giao ngay nằm dưới dải Bollinger giữa và vẫn thấp hơn nhiều so với đường trung bình động đơn giản 100 ngày (SMA). Dải Bollinger trên làm tăng thêm lực cung, cho thấy các đợt tăng giá có khả năng bị giới hạn trước khi chạm đến đường xu hướng trung hạn được thể hiện bởi đường SMA 100 ngày. Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) (14) ở mức 45,43 nằm ngay dưới mức trung lập, cho thấy động lực tăng giá yếu và củng cố ấn tượng về một sự bật tăng điều chỉnh trong một giai đoạn giảm giá rộng hơn chứ không phải là sự đảo chiều xu hướng.

Ở chiều giảm, mức hỗ trợ ban đầu xuất hiện ở giới hạn dưới của dải Bollinger quanh mức 109,20, tiếp theo là mức thấp ngày 15 tháng 10 ở mức 108,64. Một sự phá vỡ quyết định dưới mức này sẽ mở đường cho sự giảm sâu hơn về phía mức thấp ngày 13 tháng 2 ở mức 107,69.

Ở phía trên, mức kháng cự tức thời nằm trong vùng 111,00-111,10, đại diện cho mức tâm lý và ranh giới trên của dải Bollinger. Việc đóng cửa hàng ngày trên mức này có thể mở đường đến đường SMA 100 ngày ở mức 112,05, hướng tới mức cao nhất ngày 16 tháng 6 là 113,55 và sau đó là mức cao nhất ngày 27 tháng 7 là 114,67.

Lallalit Srijandorn