Dự báo giá AUD/USD: Phe mua chờ đợi vượt qua ngưỡng 0,6400 và ngưỡng cản SMA 100 ngày

• AUD/USD lấy lại đà tăng vào thứ Hai trong bối cảnh xuất hiện làn sóng bán USD mới.
• Lập trường thận trọng của RBA và sự lạc quan về các biện pháp kích thích hơn nữa từ Trung Quốc có lợi cho đồng đô la Úc.
• Cấu hình kỹ thuật có lợi cho phe mua và hỗ trợ triển vọng tăng giá trong ngắn hạn.

Cặp AUD/USD thu hút một số hoạt động mua vào khi giá giảm vào đầu tuần mới và đảo ngược phần lớn đợt thoái lui khiêm tốn của Thứ Sáu từ mức cao nhất trong hơn hai tháng trong bối cảnh xuất hiện đợt bán ra Đô la Mỹ (USD) mới. Trên thực tế, Chỉ số USD (DXY), theo dõi Đồng bạc xanh so với một rổ tiền tệ, đã giảm xuống mức thấp nhất kể từ ngày 10 tháng 12 sau dữ liệu kinh tế vĩ mô đáng thất vọng của Hoa Kỳ vào Thứ Sáu. Chỉ số PMI tổng hợp của Hoa Kỳ của S&P Global đã giảm xuống 50,4 vào tháng 2, từ mức 52,7 vào tháng 1. Dữ liệu chỉ ra sự mở rộng yếu hơn trong hoạt động kinh doanh nói chung trên toàn khu vực tư nhân trong bối cảnh bất ổn xung quanh các chính sách của Tổng thống Hoa Kỳ Donald Trump.

Riêng Đại học Michigan báo cáo rằng Chỉ số Tâm lý Người tiêu dùng Hoa Kỳ giảm nhiều hơn dự kiến, xuống mức thấp nhất trong 15 tháng là 64,7 vào tháng 2 so với mức đọc cuối cùng của tháng trước là 71,7. Hơn nữa, các hộ gia đình chứng kiến ​​lạm phát trong năm tới tăng vọt lên 4,3% - mức cao nhất kể từ tháng 11 năm 2023 - và ở mức 3,5% - mức cao nhất kể từ năm 1995 - trong năm năm tới. Điều này xảy ra sau dự báo doanh số đáng thất vọng từ Walmart, làm dấy lên nghi ngờ về sức khỏe của người tiêu dùng Hoa Kỳ. Hơn nữa, lo ngại rằng thuế quan thương mại của Trump có thể làm suy yếu chi tiêu của người tiêu dùng làm gia tăng lo ngại về triển vọng tăng trưởng của Hoa Kỳ và gây sức ép lên USD.

Mặt khác, đồng Đô la Úc (AUD) tiếp tục nhận được sự hỗ trợ từ triển vọng thận trọng của Ngân hàng Dự trữ Úc (RBA) . Các thành viên hội đồng quản trị RBA đã quyết định hạ Lãi suất tiền mặt chính thức lần đầu tiên kể từ tháng 11 năm 2020, giảm 25 điểm cơ bản (bps) từ 4,35% xuống 4,1% sau khi kết thúc cuộc họp chính sách tháng 2. Tuy nhiên, trong cuộc họp báo sau cuộc họp, Thống đốc RBA Michele Bullock cho biết hội đồng quản trị đang cảnh giác với những rủi ro tăng giá đối với lạm phát và việc định giá thị trường cho hai lần cắt giảm thêm một phần tư điểm trong năm nay là tham vọng. Ngoài ra, tuyên bố chính sách thường niên của chính phủ Trung Quốc cho năm 2025 cũng ủng hộ đồng Đô la Úc.

Theo kế hoạch chính sách nông thôn hàng năm của Hội đồng Nhà nước, Trung Quốc sẽ đào sâu cải cách nông thôn để phục hồi ngành nông nghiệp và tăng cường an ninh lương thực trước thuế quan của Hoa Kỳ, suy thoái kinh tế và biến đổi khí hậu. Hơn nữa, Thủ tướng Trung Quốc Lý Cường cho biết tuần trước rằng Trung Quốc sẽ tập trung nhiều nỗ lực hơn vào việc thúc đẩy tiêu dùng và nâng cao sinh kế của người dân. Điều này, đến lượt nó, thúc đẩy một số dòng tiền chảy vào các loại tiền tệ đối diện, bao gồm cả AUD, và góp phần vào giai điệu chào mua xung quanh cặp AUD/USD. Tuy nhiên, lập trường diều hâu của Cục Dự trữ Liên bang (Fed) giúp hạn chế tổn thất của USD và hạn chế mức tăng của giá giao ngay.

Một loạt các quan chức có ảnh hưởng của Fed vẫn cảnh giác với việc cắt giảm lãi suất trong tương lai trong bối cảnh lạm phát vẫn còn cứng nhắc. Do đó, trọng tâm của thị trường sẽ vẫn tập trung vào việc công bố Chỉ số giá tiêu dùng cá nhân (PCE) của Hoa Kỳ vào thứ Sáu – thước đo lạm phát được Fed ưa chuộng. Dữ liệu quan trọng sẽ được xem xét để có những tín hiệu mới về lộ trình cắt giảm lãi suất của Fed. Đến lượt mình, điều này sẽ đóng vai trò quan trọng trong việc tác động đến động lực giá USD trong ngắn hạn và giúp xác định bước tiếp theo của động thái định hướng cho cặp AUD/USD.

Biểu đồ hàng ngày AUD/USD

Triển vọng kỹ thuật

Theo góc nhìn kỹ thuật, sự đột phá tuần trước qua vùng cung 0,6360-0,6365 và sự xuất hiện của đợt bán mới gần điểm phá vỡ kháng cự nói trên có lợi cho các nhà giao dịch tăng giá. Hơn nữa, các dao động trên biểu đồ hàng ngày đang giữ trong vùng tích cực và vẫn còn cách xa vùng quá mua. Điều này, đến lượt nó, cho thấy con đường ít kháng cự nhất đối với cặp AUD/USD là đi lên.

Nói như vậy, động lực vượt qua mốc 0,6400 có khả năng sẽ phải đối mặt với sức cản mạnh gần Đường trung bình động đơn giản (SMA) 100 ngày, hiện được neo gần vùng 0,6415. Do đó, sẽ là khôn ngoan khi chờ đợi một số đợt mua theo sau vượt qua rào cản nói trên trước khi định vị cho một động thái hướng tới việc giành lại mốc tâm lý 0,6500 lần đầu tiên kể từ đầu tháng 12. Động lực tích cực có thể mở rộng hơn nữa hướng tới việc kiểm tra Đường trung bình động đơn giản (SMA) 200 ngày rất quan trọng, xung quanh vùng 0,6555-0,6560.

Mặt khác, khu vực 0,6330 hiện có vẻ bảo vệ mức giảm ngay lập tức trước mốc tròn 0,6300. Một sự phá vỡ thuyết phục dưới mốc sau có thể kéo cặp AUD/USD xa hơn về phía hỗ trợ trung gian gần vùng 0,6265 trên đường đến vùng 0,6240-0,6235. Một số đợt bán theo sau có thể chuyển hướng xu hướng ngắn hạn trở lại có lợi cho các nhà giao dịch giảm giá. Giá giao ngay sau đó có thể yếu hơn nữa dưới mốc 0,6200, hướng tới mức hỗ trợ 0,6145 trước khi cuối cùng giảm xuống mức dưới 0,6100 hoặc mức thấp nhất trong năm đã chạm tới vào đầu tháng này.

Haresh Menghani