Dự báo giá Vàng: Mô hình "Điểm giao cắt tử thần" sắp xuất hiện cho thấy tỷ giá XAU/USD có thể giảm thêm.

• Giá vàng đang quay trở lại mức thấp nhất trong bảy tháng, quanh mức 3.950 đô la vào sáng sớm thứ Năm.
• Đồng đô la Mỹ bước vào giai đoạn củng cố tăng giá trong bối cảnh dự đoán về việc Cục Dự trữ Liên bang (Fed) tăng lãi suất và những thông điệp trái chiều từ phía Mỹ và Iran.
• Giá vàng có thể tiếp tục giảm khi chỉ số RSI tiến gần đến vùng quá bán, và nhiều người đang chú ý đến tín hiệu "Đường giao cắt tử thần" sắp xuất hiện.

Giá vàng đang giảm nhẹ vào đầu ngày thứ Năm, hướng tới kiểm tra lại mức thấp nhất trong bảy tháng gần 3.950 đô la, sau nỗ lực phục hồi bất thành trên ngưỡng 4.000 đô la.

Vàng: Liệu còn giảm giá nữa?

Như đã phân tích cách đây một tuần, vàng vẫn là một khoản đầu tư thua lỗ trong bối cảnh ngày càng có nhiều dự đoán về ít nhất hai lần tăng lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) trong năm nay, với lần đầu tiên có thể diễn ra sớm nhất vào tháng 9.

Lạm phát gia tăng, kết hợp với tân Chủ tịch Fed Kevin Warsh, người có quan điểm khá cứng rắn, đã củng cố thêm kỳ vọng về việc Fed tăng lãi suất, thúc đẩy xu hướng tăng giá của đồng đô la Mỹ (USD) đồng thời báo hiệu sự suy yếu của vàng, một tài sản không sinh lời .

Đồng đô la Mỹ vẫn được củng cố bởi kỳ vọng về một nền kinh tế Mỹ mạnh mẽ hơn và nhu cầu dai dẳng đối với các tài sản trú ẩn an toàn, ngay cả trong bối cảnh thỏa thuận hòa bình Mỹ-Iran và giá dầu giảm trở lại mức trước chiến tranh Trung Đông.

Thị trường vẫn tiếp tục thận trọng về thỏa thuận hòa bình Mỹ-Iran, đặc biệt sau những thông điệp trái chiều từ cả hai phía về chương trình hạt nhân của Iran và quyền kiểm soát eo biển Hormuz.

Tổng thống Mỹ Donald Trump hôm thứ Tư cho biết Iran đã đảm bảo rằng họ không áp đặt phí cầu đường, phí bảo hiểm hoặc các khoản phí khác đối với các tàu thuyền đi qua eo biển Hormuz, bác bỏ các báo cáo trái ngược là " tin giả ".

Trong khi đó, Lực lượng Vệ binh Cách mạng Hồi giáo Iran (IRGC) hôm thứ Năm tuyên bố rằng “việc di chuyển an toàn qua eo biển Hormuz chỉ có thể thực hiện được thông qua các tuyến đường do Iran chỉ định”.

Thêm vào đó, hãng tin Reuters đưa tin hôm thứ Tư rằng Iran dự kiến ​​sẽ đề xuất các khoản phí liên quan đến an ninh, hàng hải và bảo vệ môi trường để đi qua eo biển này.

Đầu tuần này , ông Trump tuyên bố rằng Iran đã "hoàn toàn và trọn vẹn" đồng ý với việc thanh sát hạt nhân ở cấp độ cao nhất trong thời gian dài sắp tới. Tuy nhiên, Tổng thống Iran Masoud Pezeshkian đã làm rõ rằng "việc thảo luận về tên lửa của chúng tôi không có trong bản ghi nhớ và sẽ không bao giờ có."

Ngoài các vấn đề địa chính trị, trọng tâm hôm nay vẫn sẽ là Chỉ số Chi tiêu Tiêu dùng Cá nhân (PCE) cốt lõi của Mỹ, thước đo lạm phát ưa thích của Cục Dự trữ Liên bang (Fed), dự kiến ​​công bố vào tháng 5. Dữ liệu lạm phát sẽ được xem xét kỹ lưỡng để khẳng định lại dự đoán về việc Fed tăng lãi suất, bất chấp sự giảm giá gần đây của dầu mỏ.

Phân tích kỹ thuật giá vàng: Biểu đồ hàng ngày

Trên biểu đồ hàng ngày, XAU/USD giao dịch ở mức 3.969,55 đô la với xu hướng giảm mạnh trong ngắn hạn, khi giá giao ngay duy trì ở mức thấp hơn nhiều so với tất cả các đường trung bình động đơn giản (SMA) chính. Đường SMA 21 ngày ở mức 4.279,88 đô la là ngưỡng kháng cự đầu tiên cho bất kỳ sự phục hồi nào, trong khi các đường SMA 50 ngày và 200 ngày tập trung ngay trên mức 4.470 đô la giữ cho xu hướng giảm rộng hơn vẫn còn nguyên vẹn. Đường SMA 100 ngày, ở mức 4.690 đô la, đánh dấu một rào cản động xa hơn, và Chỉ số Sức mạnh Tương đối (RSI) ở mức khoảng 29 cho thấy điều kiện quá bán, báo hiệu rằng vẫn còn dư địa để giảm thêm khi tâm lý chung vẫn tiêu cực.

Điều này càng củng cố thêm giả thuyết về xu hướng giảm giá, khi đường SMA 50 ngày sắp cắt ngang đường SMA 200 ngày từ phía trên, nếu được xác nhận trên biểu đồ đóng cửa hàng ngày sẽ tạo thành tín hiệu "Death Cross" (Điểm giao cắt tử thần).

Ở phía trên, ngưỡng kháng cự ban đầu nằm ở đường SMA 21 ngày gần mức 4.280 USD, tiếp theo là vùng cung mạnh quanh đường SMA 200 ngày ở mức 4.474 USD và đường SMA 50 ngày ở mức 4.483 USD. Cần một sự phá vỡ bền vững trên cụm này để giảm bớt áp lực giảm giá và để lộ đường SMA 100 ngày quanh mức 4.690 USD tiếp theo. Do không có đường hỗ trợ trung bình động nào gần đó trên biểu đồ ngày, bất kỳ mức hỗ trợ tạm thời nào có khả năng được xác định bởi hành động giá và các mức đáy trước đó hơn là các chỉ báo, khiến XAU/USD dễ bị giảm giá hơn nữa cho đến khi người mua có thể lấy lại ít nhất vùng 4.280 USD.

Dhwani Mehta